أساسيات الدخل الثابت

مذكرة نائب الرئيس ، اللاتينية ل \

الاستحقاق الحالي هو الفاصل بين التاريخ الحالي وتاريخ استحقاق السند. يوضح تاريخ الاستحقاق الحالي المدة التي استغرقها السند حتى استحقاقه ، وهو مقياس مهم لتحديد تقييم السند.

تمثل تجارة المنحنى المنحدر إستراتيجية تستخدم المشتقات للاستفادة من تصاعد فروق العائد التي تحدث نتيجة الزيادات في منحنى العائد بين سندات الخزانة ذات آجال استحقاق مختلفة.

السند الوسادة هو نوع من السندات القابلة للاستدعاء والتي تبيع بسعر أعلى لأنه يحمل سعر كوبون أعلى من أسعار الفائدة في السوق.

العائد الحالي هو الدخل السنوي (الفائدة أو الأرباح) مقسومًا على السعر الحالي للأوراق المالية.

اصطلاح الحساب اليومي هو نظام يستخدم لتحديد عدد الأيام بين تاريخين للقسائم.

سندات الوفاة هي ورقة مالية مستمدة من خلال تجميع وثائق التأمين على الحياة القابلة للتحويل ، والتي يتم إعادة تعبئتها بعد ذلك في سندات وتباع للمستثمرين.

احتياطي استرداد السندات هو شرط ينص على أن أي شركة هندية تصدر سندات يجب أن تنشئ خدمة استرداد سندات.

السند هو نوع من الدين - تصدره الحكومات والشركات - يفتقر إلى الضمان ، وبالتالي فهو يعتمد على الجدارة الائتمانية وسمعة المصدر.

تبادل الديون / الأسهم هو معاملة يتم فيها تبادل التزامات الشركة أو الفرد مقابل شيء ذي قيمة.

يحدث تمويل الديون عندما تقوم شركة بجمع الأموال لرأس المال العامل أو النفقات الرأسمالية عن طريق بيع أدوات الدين للأفراد والمستثمرين من المؤسسات.

صندوق الديون هو مجموعة استثمارية ، مثل صندوق الاستثمار المشترك أو صندوق المتاجرة في البورصة ، حيث الحيازات الأساسية هي استثمارات ذات دخل ثابت.

الدين لمبادلة السندات هو مبادلة الديون التي تنطوي على تبادل إصدار سندات جديد لديون معلقة مماثلة.

الحد من الديون هو عهد السندات الذي يحد من الديون الإضافية التي قد تتكبدها الجهة المصدرة ، بهدف حماية المقرضين الحاليين.

الديون القابلة للاستبدال للسهم العادي (DECS) هي ورقة مالية قابلة للتحويل تسمح للمستثمر بتحويل الديون إلى أسهم عادية.

التخلف عن السداد هو الفشل في سداد الدين بما في ذلك الفائدة أو أصل القرض أو القرض. الافتراضي يمكن أن يكون لها عواقب بالنسبة للمقترضين. تعرّف على ما يحدث عندما يجد الأفراد والشركات والبلدان أنفسهم في حالة تقصير عندما يتعذر عليهم الوفاء بالتزامات ديونهم.

تبيع السندات ذات التخفيضات العميقة بسعر مخفض ولها معدل قسيمة أقل بكثير من معدلات التأمين على الدخل الثابت السائدة.

الأوراق المالية المتأخرة هي أوراق مالية مضمونة بأصل آخر ، مثل النقد أو ما يعادله ، من قبل الشركة المصدرة للديون.

سندات الفوائد المؤجلة هي أداة دين تدفع الفائدة بالكامل فقط عند الاستحقاق. على عكس معظم السندات ، فإن سندات الفائدة المؤجلة لا تسدد مدفوعات القسيمة الدورية على مدار عمرها.

تنص القاعدة الضريبية لشركة De Minimis على أنه إذا كان خصم السندات أقل من ربع نقطة لكل سنة كاملة بين وقت الاستحواذ والاستحقاق ، فسيكون ذلك مكسبًا لرأس المال.

المزايد المباشر هو كيان يقوم بشراء أوراق الخزانة في مزاد علني لحساب منزل بدلاً من نيابة عن طرف آخر.

سندات ديم سوم هي سندات مقومة بالرنمينبي الصيني وتصدر في هونغ كونغ. هذه السندات جذابة للمستثمرين الأجانب الذين يرغبون في التعرض للأصول المقومة باليوان.

في مجال التمويل ، يشير الخصم إلى موقف عندما يتم تداول السند بأقل من القيمة الاسمية أو الاسمية. وتشمل هذه أدوات الخصم النقي.

السعر المتسخ عبارة عن عرض تسعير للسندات ، والذي يشير إلى تكلفة السند الذي يشمل الفائدة المستحقة على أساس سعر القسيمة.

سند الخصم هو إصدار يصدر بأقل من قيمته الاسمية أو الاسمية ، أو سند يتم تداوله بأقل من قيمته الاسمية في السوق الثانوية. كما هو الحال مع شراء أي منتجات مخفضة أخرى ، فهناك خطر على المستثمر ، ولكن هناك أيضًا بعض المكافآت.

عائد الخصم هو مقياس لنسبة عائد السندات المستخدمة لحساب العائد على السندات قصيرة الأجل وسندات الخزانة المباعة بسعر مخفض.

تعمل دار الخصم في المملكة المتحدة بشكل أساسي ، وتقوم بشراء وبيع وبيع وخصم والتفاوض على سندات الصرف أو السندات الاذنية.

هامش الخصم (DM) هو متوسط ​​العائد المتوقع المكتسب بالإضافة إلى المؤشر الأساسي ، أو السعر المرجعي ، لسعر الفائدة المتغير.

تعد مدة الدولار ، أو DV01 ، للسند طريقة لتحليل التغير في القيمة النقدية للسند لكل 100 نقطة أساس.

الأوراق المالية المرتبطة بمؤشر سندات الدولار هي سندات بدون كوبون تدفع فائدة عند الاستحقاق بناءً على الأداء الأساسي لمؤشر محدد.

السندات بالدولار هي السندات الأمريكية المقومة التي يتم تداولها خارج الولايات المتحدة. جنبا إلى جنب مع الرئيسي ، يتم دفع أي مدفوعات القسيمة من السندات في أموال الولايات المتحدة.

سعر الدولار هو وسيلة لتسعير السند من حيث القيمة ، وليس العائد.

السند ذو الأسطوانة المزدوجة هو سندات بلدية يتعهد فيها بفائدة ومدفوعات أصل كيانان متميزان - إيرادات من مشروع محدد والمصدر وقوته الضريبية.

نداء يوم القيامة هو خيار استدعاء يضاف إلى السند حتى يمكن للمصدر استرداد السند في وقت مبكر عن طريق سداد الفائدة الرئيسية والمستحقة قبل الاستحقاق.

خيار المضاعفة هو مخصص لصندوق غرق يعطي مصدر السندات الحق في استرداد ضعف مبلغ الدين عند إعادة شراء السندات القابلة للاستدعاء.

يتم إصدار سندات Dragon من قبل الشركات العاملة في الدول الآسيوية ، باستثناء اليابان ، ولكنها مقومة بعملات غير أصلية ، مثل الدولار الأمريكي.

السند ذو العملة المزدوجة هو أداة ديون حيث يتم تحديد مدفوعات القسيمة بعملة واحدة والمدفوعات الرئيسية بعملة أخرى.

السند البلدي المعفي المزدوج هو السند الذي يتم إعفاؤه من كل من ضريبة الدخل الفيدرالية وضرائب الولاية.

تشير المدة إلى السنوات التي تستغرقها لتلقي التكلفة الحقيقية للسند ، مع مراعاة القيمة الحالية لجميع القسيمة المستقبلية والمدفوعات الرئيسية.

العائد الفعلي هو عائد السندات الذي يفترض أنه يتم إعادة استثمار مدفوعات القسيمة بعد استلامها.