لقد اخترنا أربعة صناديق تداول متداولة في البورصة (ETFs) تركز على بيع أسهم النفط على المكشوف. تم اختيار الأموال بناءً على الأصول الخاضعة للإدارة (AUM) اعتبارًا من 10 سبتمبر 2018. يمكنك استخدام هذه الاستثمارات عندما تعتقد أن سعر النفط سينخفض. لاحظ أن أياً من صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة قصيرة الأجل في مخزونات النفط الفعلية - بدلاً من ذلك ، فإنها تسعى للحصول على أداء يمثل عكسًا لمؤشر ما. (انظر: أفضل خمس مخزونات طاقة لعام 2018 )
يتم الاستفادة من بعض هذه الصناديق المتداولة في البورصة ، مما يعني أنها قد تستخدم المشتقات أو العقود المستقبلية أو غيرها من أدوات الاستثمار المتقدمة لتحقيق أهدافها. كلما رأيت "2X" أو "Ultra Short" أو "3X" أو "Double" في اسم الصندوق ، فإن هذا صندوق استدانة. نظرًا لأن هذه الصناديق تحاول التغلب على المؤشر مرتين أو أكثر ، فإنها قد تخسر ضعف أو ثلاثة أضعاف مبلغ المال أيضًا.
تحوم أسعار النفط حاليًا بالقرب من أعلى مستوياتها في 3 سنوات ، مع أسعار خام برنت عند 77.36 دولارًا وخام غرب تكساس الوسيط الخفيف عند 67.58 دولارًا. لقد ارتفعت الأسعار استجابة لمجموعة متنوعة من العوامل ، الاقتصادية والسياسية. تقول الوكالة الدولية للطاقة أن العرض المفرط يبدو أنه قد انتهى ، وأوبك و 10 منتجين آخرين أبرموا صفقة في ديسمبر لتمديد حدود الإنتاج حتى نهاية عام 2018. ومع وجود هذه العوامل وغيرها ، من المتوقع أن تستمر الأسعار في الارتفاع حتى نهاية العام. ومع ذلك ، لا يوجد سعر للسلعة يرتفع في خط مستقيم. يمكن للمستثمرين الذين يتوقعون حدوث انخفاضات قصيرة الأجل في سعر النفط استخدام صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة في مجال النفط للاستفادة من الانخفاضات. وهذا يجعل هذه الصناديق المتداولة في البورصة تلعب على المدى القصير في بيئة النفط الحالية.
يستخدم بعض المستثمرين صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة للنفط لتغطية الخسائر التي يتكبدونها في مواقعهم النفطية الطويلة خلال اتجاهات الهبوط. يتخلى آخرون عن صفقات شراء طويلة خلال فترات هبوط ويقصرون مؤشر النفط لزيادة الربحية من الاستثمارات النفطية. إليكم كيفية انهيار أفضل خمس صناديق استثمار متداولة في البورصة.
1. ProShares UltraPro 3x النفط الخام القصير ETF (OILD)
تم إطلاق ETF الجديد في مارس 2017 ، وهو مصمم لتوفير ثلاثة أضعاف العائد العكسي لـ Subindex لـ Bloomberg WTI Crude Oil. على الرغم من أن الهدف المعلن هو إرجاع -300٪ من أداء المؤشر ، يجب ألا يتوقع المستثمرون تحقيق هذه النتيجة لمدة تزيد عن يوم واحد. مثل غيرها من الصناديق العكسية ، فإن تأثيرات contango والعوائد اليومية المركبة تعني أن الاحتفاظ بـ OILD بعد جلسة تداول واحدة يمكن أن يولد عائدات تختلف اختلافًا كبيرًا عن نتائج المؤشر. (لمزيد من المعلومات ، راجع: صناديق الاستثمار المتداولة في البورصات ذات النفوذ تعال مرة أخرى .)
- متوسط الحجم: 462،284 صافي الأصول: 18.22 مليون دولار حتى عام 2015 العائد: -54.27٪ نسبة المصروفات (صافي): 1.32٪
2. ProShares UltraShort Bloomberg Oil Oil (SCO)
يوفر مؤشر Bloomberg WTI Crude Oil Subindex أيضًا معيارًا لمؤسسة التدريب الأوروبية ، ولكن SCO لديها هدف تحقيق عكس المؤشر بنسبة 200٪. يشير هذا إلى أن SCO يتم أيضًا استغلالها وتحمل مخاطر عالية بسبب أساليبها العدوانية. لاحظ أن المؤشر المستهدف يتتبع أسعار العقود المستقبلية للنفط.
- متوسط حجم التداول: 1929300 صافي الأصول: 155.11 مليون دولار حتى عام 2015 العائد: -37.95 ٪ نسبة المصروفات (صافي): 0.99 ٪
3. ديسيبل النفط الخام مزدوجة قصيرة ETN (DTO)
محور DTO هو النفط الخام الحلو الخفيف. يستخدم مديرو أموال الصندوق مؤشر داتش بنك للسلع السائلة - عائد إنتاج النفط الأمثل. هذه لعبة قصيرة للمستثمرين الذين يرغبون في توقع أسعار النفط الخام بشكل مباشر قدر الإمكان. ومع ذلك ، نظرًا لأن الصندوق مدعوم ، فقد يحتفظ باستثمارات تتسم بالعدوانية وتحمل مخاطر أعلى.
- متوسط حجم التداول: 4،015 صافي الأصول: 17.96 مليون دولار 2018 منذ بداية العام العائد: -39.42٪ نسبة المصروفات (صافي): 0.75٪
4. صندوق الولايات المتحدة للنفط القصير (DNO)
يركز DNO على خام غرب تكساس الوسيط (خام غرب تكساس الوسيط). ومع ذلك ، قد تشارك أيضًا في العقود المستقبلية التي تشمل أنواعًا إضافية من الخام ، وكذلك الديزل وزيت التدفئة والبنزين والغاز الطبيعي. مؤشر هذا الصندوق هو العقود المستقبلية التي يتم تداولها في بورصة نيويورك التجارية والتعامل مع خام غرب تكساس الوسيط الخفيف.
- متوسط حجم التداول: 5،736 صافي الأصول: 9.04 مليون دولار حتى عام 2015 العائد: -20.57 ٪ نسبة المصروفات (صافي): 0.75 ٪
الخط السفلي
يجب على أي شخص يقوم بالبيع على المكشوف في صناديق الاستثمار المتداولة في هذه القائمة أن يراقب أسعار النفط بجد وأن يكون مستعدًا للعمل بسرعة للخروج من ETF قصيرة إذا ارتفعت حركة أسعار النفط. علاوة على ذلك ، من المهم إجراء البحوث ومراقبة كل مؤسسة من صناديق الاستثمار المتداولة ، لأن لديها أنماط استثمار مختلفة وتتبع مؤشرات مختلفة.
