ما هو قرض رأس المال العامل؟
قرض رأس المال العامل هو قرض يؤخذ لتمويل العمليات اليومية للشركة. لا تُستخدم هذه القروض في شراء الأصول أو الاستثمارات طويلة الأجل ، وتستخدم بدلاً من ذلك في توفير رأس المال العامل الذي يغطي احتياجات الشركة التشغيلية على المدى القصير. يمكن أن تشمل هذه الاحتياجات تكاليف مثل الرواتب والإيجار ودفع الديون. وبهذه الطريقة ، فإن قروض رأس المال العامل هي ببساطة قروض ديون الشركات التي تستخدمها الشركة لتمويل عملياتها اليومية.
كيف يعمل قرض رأس المال العامل
في بعض الأحيان ، لا تملك الشركة سيولة كافية أو سيولة أصول لتغطية النفقات التشغيلية اليومية ، وبالتالي ستؤمن قرضًا لهذا الغرض. تعتمد الشركات ذات المبيعات الموسمية أو المبيعات الدورية عادة على قروض رأس المال العامل للمساعدة في فترات النشاط التجاري المنخفض.
القوى العاملة
العديد من الشركات لا تتمتع بإيرادات ثابتة أو يمكن التنبؤ بها على مدار العام. لدى شركات التصنيع ، على سبيل المثال ، مبيعات دورية تتوافق مع احتياجات تجار التجزئة. يقوم معظم تجار التجزئة ببيع المزيد من المنتجات خلال الربع الرابع - أي موسم الأعياد - أكثر من أي وقت آخر من العام.
لتزويد تجار التجزئة بالكمية المناسبة من البضائع ، يقوم المصنعون عادة بمعظم نشاطهم الإنتاجي خلال أشهر الصيف ، مع إعداد قوائم الجرد للربع الرابع. ثم ، عندما تصل نهاية العام ، يقوم تجار التجزئة بتخفيض مشتريات التصنيع حيث يركزون على البيع من خلال مخزونهم ، مما يقلل بالتالي من مبيعات التصنيع.
غالبًا ما يتطلب المصنِّعون الذين لديهم هذا النوع من الموسمية الحصول على قرض من رأس المال العامل لدفع الأجور ونفقات التشغيل الأخرى خلال الفترة الهادئة من الربع الرابع. عادة ما يتم سداد القرض في الوقت الذي تصل فيه الشركة إلى موسمها المزدحم ولم تعد بحاجة إلى التمويل.
قد تؤذي المدفوعات الفائتة على قرض رأس المال العامل درجة الائتمان لصاحب العمل إذا كان القرض مرتبطًا بائتمانه الشخصي.
تشمل أنواع التمويل قرضًا لأجل أو خط ائتمان تجاري أو تمويل فاتورة ، وهو شكل من أشكال الاقتراض قصير الأجل يتم تمديده من قِبل أحد المقرضين لعملائه من رجال الأعمال استنادًا إلى فواتير غير مدفوعة. يمكن لبطاقات الائتمان التجارية ، التي تتيح لك كسب المكافآت ، أن توفر أيضًا إمكانية الوصول إلى رأس المال العامل.
إيجابيات وسلبيات قرض رأس المال العامل
تتمثل الفائدة المباشرة لقرض رأس المال العامل في أنه من السهل الحصول عليه ويسمح لأصحاب الأعمال بتغطية أي فجوات في النفقات الرأسمالية العاملة بكفاءة. الميزة الأخرى الملحوظة هي أنها شكل من أشكال تمويل الديون ولا تتطلب معاملة حقوق ملكية ، وهذا يعني أن صاحب العمل يحتفظ بالسيطرة الكاملة على شركته ، حتى لو كانت الحاجة التمويلية ماسة.
بعض قروض رأس المال العامل غير مضمونة. إذا كان هذا هو الحال ، فليس مطلوبًا من الشركة إخضاع أي ضمان لتأمين القرض. ومع ذلك ، فإن الشركات أو أصحاب الأعمال الذين لديهم تصنيف ائتماني مرتفع هم وحدهم المؤهلون للحصول على قرض غير مضمون. يتعين على الشركات التي لديها ائتمانات قليلة أو معدومة أن تقوم بتوظيف القرض.
يمكن أن يكون قرض رأس المال العامل المضمون الذي يحتاج إلى ضمانات الأصول عائقًا في عملية القرض. ومع ذلك ، هناك عيوب محتملة أخرى لهذا النوع من قرض رأس المال العامل. أسعار الفائدة مرتفعة من أجل تعويض مؤسسة الإقراض عن المخاطر. علاوة على ذلك ، غالبًا ما ترتبط قروض رأس المال العامل بالائتمان الشخصي لصاحب العمل ، وأي مدفوعات أو حالات عجز عن سداد قيمتها ستؤثر على درجة الائتمان الخاصة به.
