ما هو الإعفاء من أفضل العقود (BICE)
سمح الإعفاء من عقود الفائدة الأفضل (BICE) بدفع قيمة الائتمانات بطرق تم حظرها بطريقة أخرى ، مثل العمولات أو تقاسم الإيرادات. تم تمرير القاعدة كجزء من تعريف جديد أكثر صرامة للائتمان من قبل وزارة العمل في حكم تم إخلاءه لاحقًا في يونيو 2018. على هذا النحو ، لم يعد الإعفاء ساريًا. سمح BICE للأفراد ، مثل المستشارين الماليين الخاضعين للأحكام الائتمانية لقانون تأمين دخل التقاعد للموظف لعام 1974 (ERISA) وقانون الإيرادات الداخلية ، بقبول التعويض من بيع المنتجات المسجلة الملكية ، وكذلك كسب المال بناءً على العمولات من التوصية بمنتجات معينة. وكأمانة ، عادة ما يكون هذا التعويض محظورًا. كان BICE جزءًا رئيسيًا من تطبيق القاعدة الائتمانية الميتة الآن.
تفكيك إعفاء من أفضل عقود الفائدة (BICE)
كان من المفترض تطبيق القاعدة الائتمانية الجديدة على عدد أكبر من مستشاري ومخططي الاستثمار في دور مستشاري الاستثمار الائتمانيين ، مما يعني أنه سيتعين عليهم اتباع قواعد أكثر صرامة وتجنب تضارب المصالح. وبالتالي ، قد يتعارض المستشارون الذين يتلقون عمولات إضافية إذا اختار عميل منتج معين في حالة ما إذا كانت المنتجات المماثلة التي لا تدفع عمولة قابلة للمقارنة. سمحت BICE للمستشار بالاستمرار في تلقي هذه العمولة إذا قاموا بإبرام اتفاقية تعاقدية تفيد بأنه سيتصرف بما يحقق مصلحة العميل وتجنب أي تحريف للخيارات. يوفر أفضل إعفاء لعقود الفائدة (يُعرف أيضًا باسم "إعفاء BIC") إعفاءً ممنوعًا من المعاملة ، وفقًا لوزارة العمل (DOL). تم تطبيق هذا الإعفاء على أي معاملات حدثت في أو بعد 9 يونيو 2017.
أفضل إعفاء من العقود: وجهة نظر المستشار
لم يكن من المقرر أن تدخل قاعدة ائتمان وزارة العمل (DOL) حيز التنفيذ الكامل حتى يناير 2018. الرئيس ترامب ، كجزء من جهد واسع النطاق لخفض اللوائح الحكومية ، أرجأ تنفيذه ، والذي كان من المفترض أن يبدأ في 10 أبريل 2017. اعتبارًا من 21 يونيو 2018 ، ألغت محكمة الاستئناف بالدائرة الخامسة بالولايات المتحدة رسميًا هذه القاعدة ، فقتلتها فعليًا. كانت القاعدة ، وتكلفة وعبء الامتثال لها ، مصدر قلق كبير بين المستشارين الماليين. في المسودة الأصلية ، كان هناك شرط للكشف المستمر عن التعويض على مدى عمر منتج ما ، وليس هناك حدود واضحة للمسؤولية التي سيتم تحديدها من قبل شريط المدعين.
أفضل خدمة إعفاء من العقود والخدمات المالية
خلال الفترة التي سبقت تاريخ تنفيذ القاعدة الائتمانية ، حذرت شركات الخدمات المالية من أنها ستحد من المشورة الاستثمارية المهنية للمدخرين من ذوي الدخول المتوسطة والمنخفضة. وذلك لأن هؤلاء المستثمرين ليسوا مربحين بما يكفي للمستشارين والشركات الاستشارية لتبرير تكاليف متابعة BICE. بدلاً من ذلك ، من المحتمل أن يحتاج هؤلاء العملاء إلى اللجوء إلى مستشاري robo أو خيارات أخرى منخفضة التكلفة للحصول على المشورة الاستثمارية. بالنظر إلى أن تكاليف الامتثال لأي قاعدة جديدة ليست مفهومة تمامًا إلا بعد التنفيذ ، كان المستشارون والشركات حريصين على تلبية عبء الامتثال الجديد. كانت شركات الخدمات المالية تنوي إجراء تحليلات لمزايا التكلفة على إعفاء بنك الاستثمار الدولي لمعرفة ما إذا كان سيكون بديلاً عمليًا.
