قام جورج سوروس بعدد من الاستثمارات الرائعة والحرف على مر السنين. إنه أحد المستثمرين الأكثر شهرة في المجتمع المالي ومعروف عن المراهنة على العملات الضخمة على نطاق اقتصادي عالمي. يُعتقد أنه حقق ما يصل إلى مليار دولار في يوم واحد في صفقة عندما رهان مقابل الجنيه البريطاني.
عاش سوروس في المجر خلال الحرب العالمية الثانية ، هاجر إلى إنجلترا للدراسة في كلية لندن للاقتصاد ، وانتقل بعد ذلك إلى مدينة نيويورك. في نهاية المطاف ، قام بتشكيل Soros Fund Management ، والذي تضمن صندوق التحوط البارز الذي يسمى Quantum Fund. بحلول الوقت الذي حول فيه سوروس صندوق التحوط الخاص به إلى مكتب عائلي في عام 2011 ، كان قد حقق متوسط عائد سنوي قدره 20 ٪ لأكثر من 40 عامًا. فيما يلي ثلاثة من أكبر تداولات عمله.
الرهان ضد الجنيه
رهان سوروس مقابل الجنيه البريطاني كان يطلق عليه واحدة من أعظم تداولات العملات في كل العصور. انضمت بريطانيا إلى آلية سعر الصرف الأوروبية ، أو ERM ، في عام 1991 خلال فترة من التضخم المرتفع وأسعار الفائدة المنخفضة. كجزء من هذا الاتفاق ، تعهدت بريطانيا بالإبقاء على الجنيه في نطاق معين بالنسبة للعلامة الألمانية ، ومن أجل إبقاء العملتين ضمن النطاق ، اضطرت إلى مواصلة رفع أسعار الفائدة لجذب المشترين لعملتها. أدرك سوروس أن الجنيه كان مبالغًا فيه مقابل العلامة الألمانية وبدأ الرهان مقابل العملة البريطانية.
الماخذ الرئيسية
- جورج سوروس هو مدير صندوق تحوط مشهور ولديه سنوات من العائدات الاستثنائية التي تدير صندوق كوانتوم. كان أحد أكبر الأرباح في عالم تداول العملات رهانًا كبيرًا قام به جورج سوروس مقابل الجنيه البريطاني في عام 1991. مدير صندوق التحوط أيضًا حققوا أرباحًا كبيرة يراهنون ضد البات التايلندي في أوائل عام 1997 قبل الأزمة المالية الآسيوية. وفي الآونة الأخيرة ، قلص سوروس الين الياباني بينما كان يراهن على الأسهم اليابانية لتحقيق أرباح كبيرة.
كان ذلك خلال صيف عام 1992 عندما بدأ سوروس بناء مركز قصير في الجنيه البريطاني. وفقًا لزملائه ، فقد حصل على صفقات شراء بقيمة 1.5 مليار دولار في معظم أيام الصيف. دافعت الحكومة البريطانية عن الجنيه من خلال رفع أسعار الفائدة أكثر وأكثر. سرعان ما أدركت الحكومة أنها ستدفع مبالغ ضخمة من المال للدفاع عن الجنيه. كما أدلى المسؤولون الألمان بتصريحات علنية مفادها أن إعادة التنظيم داخل إدارة مخاطر المؤسسات قد تكون ممكنة في منتصف سبتمبر.
رداً على هذه التعليقات من المسؤولين الألمان ، قرر سوروس زيادة حجم رهانه بشكل كبير. لقد انتقل من 1.5 مليار دولار إلى 10 مليارات دولار في منتصف سبتمبر. كان يعلم أن الحكومة البريطانية كانت تواجه مشكلة في الحفاظ على ارتفاع العملة. إما أن بقيت الجنيه مستقرة نسبيا ، وفي هذه الحالة سيخسر سوروس ومستثمروه القليل من المال ، أو البديل هو أن رهانهم سيؤتي ثماره. وبالتالي ، كان هذا تجارة منخفضة المخاطر ، وفرصة عالية.
اضطرت الحكومة البريطانية للتخلي عن ERM والبدء في السماح بعملتها بالتعويم بحرية مساء 16 سبتمبر 1992. في اليوم التالي انخفض الجنيه 15 ٪ مقابل العلامة الألمانية و 25 ٪ مقابل الدولار الأمريكي. ويقدر سوروس صنع حوالي 1 مليار دولار على التجارة.
الرهان ضد البات
كما يزعم أن سوروس قام بمراهنة هائلة ضد البات التايلندي خلال الأزمة المالية الآسيوية في عام 1997. ومن المقدر أنه رهان بمليار دولار من محفظة بقيمة 12 مليار دولار ستنهار بها العملة ، وهذا ما حدث أخيرًا عندما نفد بنك تايلاند ذخيرة لدعم عملتها ودرء البائعين على المكشوف.
في وقت لاحق ، اتهم رئيس الوزراء الماليزي سوروس بمهاجمة عملات جنوب شرق آسيا ، وأصدر عددًا من التعليقات المعادية للسامية ضد مدير صندوق التحوط أيضًا. وأوضح سوروس لاحقًا أنه باع تلك العملات الآسيوية لفترة قصيرة في أوائل عام 1997 ، قبل أشهر من الأزمة. "من خلال بيع الباهت التايلاندي القصير في يناير 1997 ، أرسل صندوق الكم الذي تديره شركتي الاستثمارية إشارة إلى السوق بأن الباهت قد يكون مبالغًا فيه" ، وفقًا لما ذكره سوروس.
الرهان ضد الين
في الآونة الأخيرة ، قام سوروس برهان كبير آخر مقابل الين في عامي 2013 و 2014. هذه الرهانات مرة أخرى حققت سوروس حوالي 1 مليار دولار. كان سوروس يعلم أن رئيس الوزراء الياباني شينزو آبي ينخرط في تسهيل نقدي واسع النطاق لبدء الاقتصاد الياباني الراكد. تُعرف هذه السياسات الاقتصادية باسم Abenomics.
كان للتخفيف أثر تخفيض قيمة الين. في الوقت نفسه ، كان سوروس طويلًا في سوق الأسهم الياباني Nikkei. ضعف الين حوالي 17 ٪ خلال وقت رهان سوروس ، في حين ارتفع سوق الأسهم اليابانية بنحو 28 ٪ قبل أن يبيع في نهاية المطاف. لعام 2013 ، تمكن صندوق الاستثمار الأسري سوروس من إدارة أكثر من 24 مليار دولار وحقق عائدًا تقريبًا بنسبة 24٪ لهذا العام.
مع حلول عام 2018 ، تمكنت سوروس من إدارة 27 مليار دولار واستثمارات بارزة في Liberty Broadband و Caesars Entertainment ، بالإضافة إلى حصة 15 ٪ في Justify ، الفائز بجائزة American Triple Crown لعام 2018.
