فهم القيمة الدفترية مقابل القيمة العادلة

نظرة عامة على القيمة الدفترية والقيمة العادلة

القيمة الدفترية والقيمة العادلة مقياسان محاسبيان مختلفان يستخدمان لتحديد قيمة أصول الشركة.

القيمة الدفترية ، أو القيمة الدفترية ، هي قيمة أصول تستند إلى الميزانية العمومية للشركة ، والتي تأخذ تكلفة الأصل وتطرح استهلاكها على مدار الوقت. عادة ما يتم تحديد القيمة العادلة للأصل من قبل السوق ويتم الاتفاق عليه من قبل المشتري والبائع الراغبين ، ويمكن أن يتقلب كثيرًا. بمعنى آخر ، تعكس القيمة الدفترية بشكل عام الأسهم ، بينما تعكس القيمة العادلة سعر السوق الحالي.

نظرًا لأن القيمة العادلة للأصل يمكن أن تكون أكثر تقلبًا من قيمتها الدفترية أو القيمة الدفترية ، فمن الممكن حدوث تباينات كبيرة بين المقياسين. يمكن أن تكون القيمة السوقية أعلى أو أقل من القيمة الدفترية في أي وقت. عادة لا يتم فحص هذه الاختلافات حتى يتم تقييم الأصول أو بيعها للمساعدة في تحديد ما إذا كانت مقومة بأقل من قيمتها أو مبالغ فيها.

تحمل قيمة

تستند القيمة الدفترية للأصل إلى الأرقام الواردة في الميزانية العمومية للشركة. عندما تستحوذ شركة في البداية على أحد الأصول ، فإن قيمته الدفترية هي نفس تكلفتها الأصلية. ومع ذلك ، فإن هذا يتغير مع مرور الوقت. لحساب القيمة الدفترية أو القيمة الدفترية للأصل في أي وقت من الأوقات ، يجب عليك طرح أي مصروفات الاستهلاك أو الاستهلاك أو انخفاض القيمة المتراكمة من تكلفتها الأصلية.

تحمل قيمة

مثال على تحمل القيمة

لنفترض أن شركة ABC اشترت آلة طباعة ثلاثية الأبعاد لتصميم نماذج أولية من منتجاتها. تبلغ تكلفة آلة الطباعة ثلاثية الأبعاد 50000 دولار ، كما تبلغ مصاريف الاستهلاك 3000 دولار أمريكي سنويًا على مدى عمرها الإنتاجي الذي يبلغ 15 عامًا وفقًا لقاعدة القسط الثابت لحساب الاستهلاك والإطفاء.

أساس القسط الثابت هو طريقة بسيطة لحساب خسارة قيمة الأصل مع مرور الوقت. هذا الحساب مفيد بشكل خاص للأصول المادية - مثل قطعة من المعدات - التي قد تبيعها الشركة كليًا أو في أجزاء في نهاية عمرها الإنتاجي. لذلك ، فإن القيمة الدفترية لآلة الطباعة ثلاثية الأبعاد بعد 15 عامًا هي 5000 دولار ، أو 50000 دولار - (3000 دولار × 15).

القيمة العادلة

بخلاف القيمة الدفترية ، يتم احتساب القيمة العادلة للموجودات والمطلوبات على أساس المحاسبة من السوق إلى السوق. بمعنى آخر ، القيمة العادلة للأصل هي المبلغ المدفوع في معاملة بين المشاركين إذا تم بيعه في السوق المفتوحة. وقد وافق المشتري والبائع على استعداد لهذه القيمة. بسبب الطبيعة المتغيرة للأسواق المفتوحة ، ومع ذلك ، يمكن أن تتقلب القيمة العادلة للأصل بشكل كبير مع مرور الوقت.

مثال على القيمة العادلة

دعنا نقول أن الشركة الاستثمارية لديها مراكز طويلة في الأسهم في محفظتها. من خلال وجود صفقات شراء طويلة ، تتوقع الشركة ظروفًا مواتية للسوق ، والمعروفة أيضًا باسم "السوق الصاعدة". تمسك الشركة بهذه الأسهم مع توقع ارتفاع السعر مع مرور الوقت.

بلغت التكلفة الأصلية لشركة الاستثمار لهذه الأصول 6 ملايين دولار. ومع ذلك ، بعد معدلين سلبيين للناتج المحلي الإجمالي ، يواجه السوق تباطؤًا كبيرًا. تنخفض قيمة محفظة الشركة بنسبة 40٪ لتصل إلى 3.6 مليون دولار. وبالتالي ، فإن القيمة العادلة للأصل هي 3.6 مليون دولار ، أو 6 ملايين دولار - (6 مليون دولار × 0.40).

قد يكون تحديد القيمة العادلة للأصل أمرًا صعبًا في حالة عدم وجود سوق تنافسي مفتوح له - قطعة غير اعتيادية من المعدات في مصنع التصنيع ، على سبيل المثال.

الماخذ الرئيسية

• القيمة الدفترية والقيمة العادلة هما مقياسان محاسبيان مختلفان يستخدمان لتحديد قيمة أصول الشركة. تستند القيمة الدفترية للأصل إلى الأرقام الواردة في الميزانية العمومية للشركة. القيمة العادلة للأصل هي المبلغ المدفوع في المعاملة بين المشاركين إذا تم بيعها في السوق المفتوحة.