من بين جميع البيانات المالية الصادرة عن الشركات ، تعد الميزانية العمومية واحدة من أكثر الأدوات فعالية في تقييم الصحة المالية في وقت محدد. اعتبرها لقطة مالية يمكن استخدامها لإجراء مقارنات للأمام أو للخلف. البساطة في تصميمه يجعل من السهل عرض أرصدة المكونات الرئيسية الثلاثة مع موجودات الشركة من جهة ، والخصوم وحقوق الملكية على الجانب الآخر. حقوق المساهمين هي الرصيد الصافي بين إجمالي الأصول مطروحًا منه جميع الالتزامات ويمثل مطالبات المساهمين للشركة في أي وقت.
يتم إدراج الأصول حسب السيولة أو إلى أي وقت يمكن تحويلها إلى نقد. يتم فرز الالتزامات حسب وقت دفعها. يشير النقاد في الميزانية العمومية إلى استخدامه للقيم الدفترية مقابل قيم السوق ، والتي يمكن أن تقل أو تضخم. يتم شرح هذه الفروق في تقارير مثل "بيان الحالة المالية" والحواشي السفلية ، لذلك من الحكمة أن يتم الحفر خارج ميزانية بسيطة.
المطلوبات
بشكل عام ، المسؤولية هي التزام بين أحد الطرفين والآخر لم يكتمل بعد أو تم دفع ثمنه. في عالم المحاسبة ، يعد الالتزام المالي أيضًا التزامًا ولكن يتم تعريفه بشكل أكبر من خلال المعاملات التجارية السابقة أو الأحداث أو المبيعات أو تبادل الأصول أو الخدمات أو أي شيء من شأنه أن يوفر فائدة اقتصادية في تاريخ لاحق. عادة ما يتم اعتبار الالتزامات قصيرة الأجل (من المتوقع أن تنتهي في غضون 12 شهرًا أو أقل) أو طويلة الأجل (12 شهرًا أو أكثر). تُعرف أيضًا باسم الحالي أو غير الحالي اعتمادًا على السياق. يمكن أن تشمل خدمة مستقبلية مستحقة للآخرين ؛ اقتراض قصير أو طويل الأجل من البنوك أو الأفراد أو الكيانات الأخرى ؛ أو معاملة سابقة خلقت التزامًا غير مستقر. عادة ما تكون الالتزامات الأكثر شيوعًا هي الأكبر مثل الحسابات المستحقة الدفع والسندات المستحقة الدفع. ستحصل معظم الشركات على هذين البندين في الميزانية العمومية ، حيث أنهما جزء من العمليات الحالية طويلة الأجل الجارية.
AT&T 2012 الميزانية العمومية
| الأصول | المطلوبات | ||
| الاصول المتداولة | المطلوبات المتداولة | ||
| النقد والنقد المعادل | $ 4868000 | حسابات قابلة للدفع | $ 28301000 |
| الاستثمارات قصيرة الأجل | - | الديون قصيرة الأجل / الحالية طويلة الأجل | $ 3486000 |
| ذمم مدينة صافي | $ 13693000 | المطلوبات المتداولة الأخرى | - |
| المخزون | - | ||
| الموجودات المتداولة الأخرى | $ 4145000 | إجمالي الطلبات الحالية | $ 31787000 |
| إجمالي الممتلكات الحالية | 22706000 | دين طويل الأمد | $ 66358000 |
| مطلوبات أخرى | $ 52984000 | ||
| استثمارات طويلة الأجل | $ 4581000 | رسوم المسؤولية طويلة الأجل المؤجلة | $ 28491000 |
| الممتلكات والآلات والمعدات | $ 109767000 | مصلحة الأقلية | $ 333،000 |
| نية حسنة | $ 69773000 | حسن النية السلبي | - |
| الأصول غير الملموسة | $ 58775000 | ||
| الإطفاء المتراكم | - | اجمالي المطلوبات | $ 179953000 |
| أصول أخرى | $ 6713000 | ||
| رسوم الأصول طويلة الأجل المؤجلة | - | حقوق المساهمين | |
| إجمالي الأصول | $ 272315000 | إجمالي حقوق المساهمين | $ 92362000 |
المطلوبات المتداولة
باستخدام الميزانية العمومية AT&T (NYSE: T) اعتبارًا من 31 ديسمبر 2012 ، يتم فصل الالتزامات الحالية / قصيرة الأجل عن الالتزامات طويلة الأجل / غير الجارية في الميزانية العمومية. تحدد شركة AT&T بوضوح دينها البنكي الذي تستحق خلال أقل من عام واحد. بالنسبة إلى هذا الحجم للشركة ، يتم استخدام هذا في كثير من الأحيان كرأسمال تشغيلي للعمليات اليومية بدلاً من تمويل العناصر الأكبر حجمًا ، والتي ستكون أكثر ملاءمة باستخدام الدين طويل الأجل. مثل معظم الأصول ، يتم إدراج المطلوبات بالتكلفة ، وليس بالقيمة السوقية ، وبموجب قواعد مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP) ، يمكن إدراجها بترتيب التفضيل طالما تم تصنيفها. يحتوي مثال AT&T على مستوى دين مرتفع نسبيًا ضمن الالتزامات الحالية. مع الشركات الأصغر ، تحمل العناصر الأخرى مثل الحسابات المستحقة الدفع (AP) والخصوم المستقبلية المختلفة مثل الرواتب والضرائب والنفقات الجارية لشركة نشطة نسبة أعلى.
يحمل AP عادةً أكبر الأرصدة ، لأنها تشمل العمليات اليومية. يمكن أن تشتمل AP على خدمات أو مواد أولية أو مستلزمات مكتبية أو أي فئات أخرى من المنتجات والخدمات في حالة عدم إصدار سند إذني. نظرًا لأن معظم الشركات لا تدفع ثمن السلع والخدمات عند اكتسابها ، فإن AP تعادل مجموعة من الفواتير التي تنتظر الدفع.
أمثلة على الخصوم المتداولة المشتركة
- الأجور المستحقة الدفع: المبلغ الإجمالي للدخل المستحق الذي اكتسبه الموظفون ولكنه لم يتلق بعد. نظرًا لأن معظم الشركات تدفع لموظفيها كل أسبوعين ، فإن هذه المسؤولية تتغير كثيرًا. الفوائد المستحقة الدفع: الشركات ، مثلها مثل الأفراد ، غالباً ما تستخدم الائتمان لشراء السلع والخدمات للتمويل على مدى فترات زمنية قصيرة. وهذا يمثل الفائدة على مشتريات الائتمان قصيرة الأجل التي يتعين دفعها. توزيعات الأرباح المستحقة الدفع: بالنسبة للشركات التي أصدرت الأسهم للمستثمرين ودفع توزيعات الأرباح ، فإن هذا يمثل المبلغ المستحق للمساهمين بعد الإعلان عن توزيعات الأرباح. تستغرق هذه الفترة حوالي أسبوعين ، لذلك تظهر هذه الالتزامات عادةً أربع مرات في السنة حتى يتم دفع الأرباح الموزعة.
الخصوم الحالية خارج المسار المطروق
- الإيرادات غير المكتسبة: هذه مسؤولية الشركة عن تسليم البضائع و / أو الخدمات في تاريخ لاحق بعد دفعها مقدمًا. سيتم تخفيض هذا المبلغ في المستقبل مع إدخال مقاصة بمجرد تسليم المنتج أو الخدمة. مسؤوليات العمليات المتوقفة: هذه مسؤولية فريدة يلقيها معظم الناس عليها ولكن يجب التدقيق فيها عن كثب. يتعين على الشركات حساب التأثير المالي لعملية أو قسمة أو كيان وما إلى ذلك محتجز حاليًا للبيع أو تم بيعه مؤخرًا. ويشمل ذلك أيضًا التأثير المالي لخط الإنتاج الذي تم إغلاقه أو تم إغلاقه مؤخرًا. نظرًا لأن معظم الشركات لا تقوم بالإبلاغ عن عناصر سطر لكيانات أو منتجات فردية ، يشير هذا الإدخال إلى الآثار الإجمالية. نظرًا لوجود تقديرات مستخدمة في بعض الحسابات ، يمكن أن يحمل هذا وزنًا كبيرًا. ومن الأمثلة الجيدة على ذلك شركة تكنولوجية كبيرة أصدرت ما اعتبرته خط إنتاج متغير العالم ، فقط لرؤيته تتخبط عندما تصل إلى السوق. جميع تكاليف البحث والتطوير والتسويق والإفراج عن المنتجات تحتاج إلى حساب تحت هذا القسم.
مطلوبات غير متداولة
بالنظر إلى الاسم ، من الواضح تمامًا أن أي التزام غير متداول يقع ضمن الالتزامات غير المتداولة المتوقع دفعها خلال 12 شهرًا أو أكثر. بالرجوع مرة أخرى إلى مثال AT&T ، هناك عناصر أكثر من شركة صنف الحدائق الخاصة بك والتي قد تدرج عنصرًا أو عنصرين. الدين طويل الأجل ، والمعروف أيضًا باسم السندات المستحقة الدفع ، هو عادة أكبر التزام وفي أعلى القائمة. تقوم الشركات من جميع الأحجام بتمويل جزء من عملياتها المستمرة طويلة الأجل عن طريق إصدار سندات تمثل قروضًا لكل طرف يقوم بشراء السندات. هذا البند في حالة تغير مستمر حيث يتم إصدار السندات أو نضجها أو يتم استدعاؤها بواسطة المصدر.
أمثلة على الالتزامات غير المتداولة المشتركة
- مسئولية الضمان: بعض الالتزامات ليست دقيقة مثل AP ويجب تقديرها. إنه المبلغ المقدر للوقت والمال الذي قد يتم إنفاقه في إصلاح المنتجات بناءً على اتفاق الضمان. هذه مسؤولية مشتركة في صناعة السيارات ، حيث أن معظم السيارات لديها ضمانات طويلة الأجل يمكن أن تكون مكلفة. الدعوى المستحقة: هذه مسؤولية أخرى تقدر وتتطلب المزيد من التدقيق. إذا اعتبرت الدعوى محتملة وقابلة للتنبؤ بها ، فسوف يتم تسجيل التكلفة المقدرة لجميع رسوم المحكمة والمحاماة وتسويتها. هذه هي بنود خط مشترك لمصنعي الأدوية والطبية.
الالتزامات غير الجارية خارج المسار المطروق
- الائتمانات المؤجلة: هذه فئة عريضة يمكن تسجيلها على أنها حالية أو غير حالية اعتمادًا على تفاصيل المعاملات. هذه الائتمانات هي عبارة عن إيرادات يتم تحصيلها بشكل أساسي قبل اكتسابها وتسجيلها في بيان الدخل. قد يشمل السلف المقدمة للعملاء أو الإيرادات المؤجلة أو معاملة تكون فيها القروض مستحقة ولكن لا تعتبر إيرادات بعد. بمجرد أن يتم تأجيل الإيرادات ، يتم تقليل هذا العنصر بالمبلغ المكتسب ويصبح جزءًا من تدفق إيرادات الشركة. استحقاقات ما بعد التوظيف: هذه هي المزايا التي قد يحصل عليها الموظف أو أفراد الأسرة عند تقاعده ، والتي يتم تحملها كالتزام طويل الأجل عند استحقاقها. في مثال AT&T ، يمثل هذا نصف إجمالي الإجمالي غير الحالي في المرتبة الثانية بعد الديون طويلة الأجل. مع الارتفاع السريع في الرعاية الصحية والتعويضات المؤجلة ، لا يجب التغاضي عن هذه المسؤولية. ائتمانات ضريبة الاستثمار غير المطفأة (UITC): تمثل صافي بين التكلفة التاريخية للأصل والمبلغ الذي تم استهلاكه بالفعل. الجزء غير المطفأ هو التزام ، لكنه مجرد تقدير تقريبي للقيمة السوقية العادلة للأصل. بالنسبة للمحلل ، يوفر هذا بعض التفاصيل عن مدى عدوانية أو المحافظة لدى الشركة فيما يتعلق بأساليب الاستهلاك.
استنتاج
غالبًا ما يتم تقييم الميزانية العمومية ، الخصوم على وجه الخصوص ، حيث يركز المستثمرون كثيرًا من الاهتمام على النمو الأعلى مثل إيرادات المبيعات. على الرغم من أن المبيعات قد تكون أهم ميزة لشركة متنامية بسرعة لتكنولوجيا بدء التشغيل ، إلا أن جميع الشركات تنمو في نهاية المطاف لتصبح كيانات معقدة ومتنفسًا. يشير منتقدو الميزانية العمومية إلى أنها مجرد لقطة زمنية ، ويتم تسجيل معظم العناصر بالتكلفة وليس بالقيمة السوقية. ولكن مع وضع هذه المشكلات جانباً ، يمكن اكتشاف منجم ذهب للمعلومات في الميزانية العمومية.
في حين أن المطلوبات النسبية والمطلقة تختلف اختلافًا كبيرًا بين الشركات والصناعات ، إلا أنها تستطيع إنشاء أو كسر شركة بنفس سهولة تقرير الأرباح الفائتة أو الصحافة السيئة. كمحلل متمرس أو جديد ، تروي الالتزامات قصة عميقة حول كيفية قيام الشركة بتمويل وخطط وحسابات مقابل المال الذي ستحتاج إلى دفعه في تاريخ لاحق. يتم سحب العديد من النسب من البنود ذات الالتزامات من أجل تقييم صحة الشركة في نقاط زمنية محددة.
في حين تشكل الحسابات المستحقة الدفع والسندات المستحقة السداد حصة الأسد من جانب مسؤولية الميزانية العمومية ، يجب مراجعة البنود غير الشائعة أو الأقل شهرة. على سبيل المثال ، يمكن تقدير القيمة المقدرة للضمانات المستحقة لشركة سيارات لها تاريخ في صنع سيارات ذات جودة رديئة إلى حد كبير أو تقل قيمتها. قد تكشف العمليات المتوقفة عن خط إنتاج جديد تعلق به الشركة سمعتها ، والتي تفشل في تلبية التوقعات وقد تتسبب في خسائر كبيرة على الطريق. الشيطان موجود في التفاصيل ، ويمكن أن تكشف الالتزامات عن الأحجار الكريمة أو الألغام الأرضية. الأمر يستغرق بعض الوقت للحفر بالنسبة لهم.
مقارنة حسابات الاستثمار × العروض التي تظهر في هذا الجدول هي من شراكات تحصل منها Investopedia على تعويض. اسم المزود الوصفمقالات ذات صلة
القوائم المالية
هل الميزانية العمومية دائماً توازن؟
محاسبة
ما هي بعض الأمثلة للالتزامات الحالية؟
القوائم المالية
قراءة الميزانية العمومية
النسب المالية
كيف تحسب حقوق المساهمين؟
التحليل الأساسي
الميزانية العمومية وبيان الربح والخسارة: ما الفرق؟
محاسبة
كيف تختلف التدفقات النقدية والإيرادات؟
روابط الشركاءالشروط ذات الصلة
المسؤولية: الالتزامات المالية القانونية للشركة يتم تعريف الالتزامات على أنها ديون مالية قانونية للشركة أو التزامات تنشأ أثناء سير العمليات التجارية. المزيد من المطلوبات المتداولة الأخرى تعريف الالتزامات الأخرى المتداولة هي التزامات الديون المستحقة في الأشهر الـ 12 المقبلة ، والتي لا تحصل على سطر منفصل في الميزانية العمومية. المزيد الحسابات الدائنة (AP) الحسابات الدائنة هي حساب داخل دفتر الأستاذ العام يمثل التزام الشركة بسداد دين قصير الأجل لدائنيها أو مورديها. more رأس المال العامل التجاري تعريف رأس المال العامل التجاري هو الفرق بين الأصول الحالية والخصوم الحالية المرتبطة مباشرة بعمليات الأعمال اليومية. المزيد احتياطي إعادة التقييم تعريف احتياطي إعادة التقييم هو مصطلح محاسبي يستخدم عندما تقوم شركة بإنشاء بند في ميزانيتها العمومية لتسجيل تقلبات قيمة الأصول. المزيد الميزانية العمومية الميزانية العمومية هي عبارة عن بيان مالي يُبلغ عن أصول الشركة وخصومها وحقوق المساهمين في وقت محدد. أكثر