تعريف العائد على المبيعات (روس)

ما هو العائد على المبيعات (روس)؟

العائد على المبيعات (ROS) هو نسبة تستخدم لتقييم الكفاءة التشغيلية للشركة. يوفر هذا المقياس نظرة ثاقبة على مقدار الربح الذي يتم إنتاجه مقابل كل دولار من المبيعات. تشير الزيادة في معدل الاستجابة السريعة (ROS) إلى أن الشركة تنمو بشكل أكثر كفاءة ، في حين أن انخفاض معدل الاستجابة السريعة قد يشير إلى مشاكل مالية وشيكة.

ترتبط ROS ارتباطًا وثيقًا بهامش الربح التشغيلي للشركة.

الماخذ الرئيسية

يعد العائد على المبيعات (ROS) مقياسًا لكفاءة تحويل الشركة للمبيعات إلى أرباح. يتم احتساب العائد على المبيعات عن طريق قسمة أرباح التشغيل على صافي المبيعات.

صيغة العائد على المبيعات - روس هو

$\begin{matrix} ROS = \frac{ربح التشغيل}{صافي المبيعات} \\ أين: \\ ROS = العائد على المبيعات \\ يتم احتساب الربح التشغيلي كأرباح \end{matrix} \ start {align} & \ text {ROS} = \ frac { text {Operating Profit}} { text {Net Sales}} \ & \ textbf {where:} \ & \ text {ROS} = \ text {العائد على المبيعات} \ & \ text {يتم حساب ربح التشغيل كأرباح} \ & \ نص {قبل الدخل والضرائب ، أو EBIT.} end {محاذاة}$ ROS = صافي ربح عمليات البيع حيث: ROS = يتم احتساب العائد على ربح المبيعات كأرباح

كيفية حساب ROS

يتم احتساب ROS كأرباح تشغيلية للشركة لفترة محددة مقسومة على صافي مبيعاتها. لا تفسر معادلة ROS الأنشطة والنفقات غير التشغيلية ، مثل الضرائب ونفقات الفائدة.

يوضح الحساب مدى فعالية الشركة في إنتاج منتجاتها وخدماتها الأساسية وكيف تدير إدارتها العمل. لذلك ، يتم استخدام ROS كمؤشر للكفاءة والربحية.

العائد على المبيعات

ماذا يقول لك العائد على المبيعات؟

العائد على المبيعات عبارة عن نسبة مالية تحسب مدى كفاءة الشركة في جني الأرباح من إيراداتها. إنه يقيس أداء الشركة من خلال تحليل النسبة المئوية لإجمالي الإيرادات التي يتم تحويلها إلى أرباح تشغيلية.

يعتمد المستثمرون والدائنون وحاملي الديون الآخرين على نسبة الكفاءة هذه لأنها تشير بدقة إلى نسبة الأموال التشغيلية التي تجنيها الشركة من إيراداتها وتوفر نظرة ثاقبة على الأرباح المحتملة وإمكانات إعادة الاستثمار وقدرة الشركة على سداد الديون.

يستخدم ROS لمقارنة حسابات الفترة الحالية مع الحسابات من الفترات السابقة. هذا يسمح للشركة بإجراء تحليلات الاتجاهات ومقارنة أداء الكفاءة الداخلية بمرور الوقت. من المفيد أيضًا مقارنة نسبة ROS الخاصة بشركة واحدة مع نسبة الشركة المنافسة ، بغض النظر عن الحجم.

تسهّل المقارنة تقييم أداء شركة صغيرة فيما يتعلق بشركة Fortune 500. ومع ذلك ، يجب استخدام ROS فقط لمقارنة الشركات داخل نفس الصناعة لأنها تختلف اختلافًا كبيرًا بين الصناعات. سلسلة البقالة ، على سبيل المثال ، لها هوامش أقل ، وبالتالي انخفاض معدل العائد مقارنة مع شركة تكنولوجيا.

مثال على كيفية استخدام ROS

على سبيل المثال ، الشركة التي تحقق مبيعات قدرها 100000 دولار وتتطلب 90.000 دولار في التكاليف الإجمالية لتوليد إيراداتها أقل كفاءة من الشركة التي تحقق مبيعات بقيمة 50.000 دولار ولكنها تتطلب فقط 30000 دولار في التكاليف الإجمالية.

ROS أكبر إذا نجحت إدارة الشركة في خفض التكاليف مع زيادة الإيرادات. باستخدام نفس المثال ، تمتلك الشركة التي تبلغ مبيعاتها 50000 دولار و 30،000 دولار في التكاليف ربح تشغيلي قدره 20،000 دولار و ROS بنسبة 40 ٪ (20،000 دولار / 50000 دولار). إذا أراد فريق إدارة الشركة زيادة الكفاءة ، فيمكنه التركيز على زيادة المبيعات مع زيادة النفقات بشكل متزايد ، أو التركيز على خفض النفقات مع الحفاظ على الإيرادات أو زيادتها.

الفرق بين ROS وهامش التشغيل

غالبًا ما يستخدم العائد على المبيعات وهامش الربح التشغيلي لوصف نسبة مالية مماثلة. يكمن الاختلاف الرئيسي بين كل استخدام في طريقة اشتقاق الصيغ الخاصة بكل منها.

الطريقة القياسية لكتابة صيغة هامش التشغيل هي إيرادات التشغيل مقسومة على صافي المبيعات. العائد على المبيعات متشابه للغاية ، وعادة ما يتم كتابة البسط فقط كأرباح قبل الفوائد والضرائب (EBIT) ؛ المقام لا يزال صافي المبيعات.

حدود العائد على المبيعات

يجب استخدام العائد على المبيعات فقط لمقارنة الشركات التي تعمل في نفس الصناعة ، وبشكل مثالي بين الشركات التي لديها نماذج أعمال وأرقام مبيعات سنوية مماثلة. الشركات في صناعات مختلفة ذات نماذج أعمال مختلفة بشكل كبير لديها هوامش تشغيل مختلفة تمامًا ، لذا فإن المقارنة بينها باستخدام EBIT في البسط قد تكون مربكة.

لتسهيل مقارنة كفاءة المبيعات بين الشركات المختلفة والصناعات المختلفة ، يستخدم العديد من المحللين نسبة الربحية التي تلغي آثار سياسات التمويل والمحاسبة والضرائب: الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA). على سبيل المثال ، من خلال إضافة تراجع الاستهلاك ، فإن الهوامش التشغيلية للشركات الصناعية الكبرى والشركات الصناعية الثقيلة تكون أكثر قابلية للمقارنة.

يتم استخدام الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك وإطفاء الدين في بعض الأحيان كبديل لتشغيل التدفق النقدي ، لأنه يستبعد المصاريف غير النقدية ، مثل الاستهلاك. لكن EBITDA لا تساوي التدفق النقدي. ذلك لأنه لا يتكيف مع أي زيادة في رأس المال العامل أو حساب النفقات الرأسمالية اللازمة لدعم الإنتاج والحفاظ على قاعدة أصول الشركة - كما يفعل التدفق النقدي التشغيلي.

جدول المحتويات: