ما هي متطلبات الاحتياطي
متطلبات الاحتياطي هي مقدار النقد الذي يجب أن تكون لدى البنوك ، في خزائنها أو في أقرب بنك للاحتياطي الفيدرالي ، بما يتماشى مع الودائع المقدمة من عملائها. تعد متطلبات الاحتياطي التي حددها مجلس محافظي مجلس الاحتياطي الفيدرالي ، إحدى الأدوات الرئيسية الثلاث للسياسة النقدية - والأداتان الأخريان هما عمليات السوق المفتوحة وسعر الخصم.
الماخذ الرئيسية
- متطلبات الاحتياطي هي مقدار الأموال التي يحتفظ بها البنك كاحتياطي للتأكد من قدرته على الوفاء بالتزاماته في حالة السحب المفاجئ. متطلبات الاحتياج هي أداة يستخدمها مجلس الاحتياطي الفيدرالي لزيادة أو تقليل عرض النقود في الاقتصاد والتأثير على الفائدة معدلات.
أساسيات متطلبات الاحتياطي
تقوم البنوك بإقراض أموال للعملاء بناءً على نسبة ضئيلة من الأموال المتوفرة لديهم. تضع الحكومة متطلبًا واحدًا في مقابل هذه القدرة: الاحتفاظ بقدر معين من الودائع في متناول اليد لتغطية عمليات السحب المحتملة. يُطلق على هذا المبلغ متطلبات الاحتياطي ، وهو المعدل الذي يجب على البنوك الاحتفاظ به كاحتياطي ولا يُسمح له بالإقراض.
يحدد مجلس محافظي مجلس الاحتياطي الاتحادي (البنك الاحتياطي الفيدرالي) هذا الشرط بالإضافة إلى دفع أسعار الفائدة للبنوك على الاحتياطيات الزائدة. منح قانون الإغاثة التنظيمية للخدمات المالية لعام 2006 الاحتياطي الفيدرالي الحق في دفع الفائدة على الاحتياطيات الزائدة. التاريخ الفعلي الذي بدأت فيه البنوك في الحصول على الفائدة المدفوعة هو 1 أكتوبر 2008. ويشار إلى سعر الفائدة هذا على أنه سعر الفائدة على الاحتياطيات الزائدة ويعمل كبديل لسعر الأموال الفيدرالية.
عتبات متطلبات الاحتياطي
يسمح قانون Garn-St Germain لمؤسسات الإيداع لعام 1982 بإعفاء بعض البنوك من قاعدة المتطلبات. حاليًا ، يتم تحديد الحد الأدنى للإعفاءات بمبلغ 2 مليون دولار ، مما يعني أن أول مليوني دولار من الالتزامات القابلة للاحتياطي لا تخضع لقواعد متطلبات الاحتياطي. يتم ضبط الحد الأدنى كل عام كما هو محدد بواسطة عملية حسابية مقدمة في القانون. اعتبارًا من 1 كانون الثاني (يناير) 2018 ، ليس لدى البنوك التي لديها ودائع أقل من 16 مليون دولار أي احتياطي. البنوك التي لديها ودائع ما بين 16 مليون دولار و 122.3 مليون دولار لديها احتياطي احتياطي قدره 3 ٪ ، والبنوك التي تزيد ودائعها على 122.3 مليون دولار لديها احتياطي احتياطي قدره 10 ٪. وكان للودائع لأجل غير الشخصية وخصوم العملة الأوروبية نسبة احتياطي قدرها صفر منذ ديسمبر 1990.
إن متطلبات الاحتياطي هي أداة أخرى يمتلكها الاحتياطي الفيدرالي للتحكم في السيولة في النظام المالي. بتخفيض متطلبات الاحتياطي ، يقوم بنك الاحتياطي الفيدرالي بتنفيذ سياسة نقدية توسعية ، وعلى العكس من ذلك ، عندما يرفع هذا الشرط ، فإنه يمارس سياسة نقدية انكماشية. هذا الإجراء يقلل من السيولة ويؤدي إلى تهدئة الاقتصاد.
احتياطي متطلبات التاريخ
بدأت ممارسة الاحتفاظ بالاحتياطيات مع أول البنوك التجارية خلال أوائل القرن التاسع عشر. كان لكل بنك ملاحظة خاصة به تم استخدامها فقط في منطقة عملياته الجغرافية. كان تحويلها إلى ملاحظة بنكية أخرى في منطقة مختلفة باهظًا ومحفوفًا بالمخاطر بسبب نقص المعلومات حول الأموال في البنك الآخر. للتغلب على هذه المشكلة ، رتبت البنوك في نيويورك ونيوجيرسي للاسترداد الطوعي في فروع بعضها البعض بشرط أن يحافظ البنك المصدر والبنك المسترد على وديعة متفق عليها من الذهب أو ما يعادلها. في وقت لاحق ، فرض قانون البنك الوطني لعام 1863 متطلبات الاحتياطي بنسبة 25 في المئة للبنوك الخاضعة له. هذه المتطلبات وضريبة على أوراق بنك الدولة في عام 1865 ضمنت أن أوراق البنك الوطني قد حلت محل العملات الأخرى كوسيلة للتبادل. إنشاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي والبنوك المكونة له في عام 1913 كمقرض الملاذ الأخير أبعد من المخاطر والتكاليف المطلوبة في الحفاظ على الاحتياطيات وتخفيض متطلبات الاحتياطي من مستوياتها العالية السابقة. على سبيل المثال ، تم تحديد متطلبات الاحتياطي لثلاثة أنواع من البنوك التابعة للاحتياطي الفيدرالي بنسبة 13 في المائة و 10 في المائة و 7 في المائة في عام 1917.
متطلبات الاحتياطي مقابل متطلبات رأس المال
بعض الدول ليس لديها متطلبات الاحتياطي. وتشمل هذه البلدان كندا والمملكة المتحدة ونيوزيلندا وأستراليا والسويد وهونج كونج. لا يمكن إنشاء الأموال دون حدود ، ولكن بدلاً من ذلك ، يجب أن تلتزم بعض هذه البلدان بمتطلبات رأس المال ، وهو مقدار رأس المال الذي يجب أن يحتفظ به البنك أو المؤسسة المالية كما هو مطلوب من قبل منظمه المالي.
مثال على متطلبات الاحتياطي
على سبيل المثال ، افترض أن لدى البنك ما قيمته 200 مليون دولار من الودائع وهو مطلوب للاحتفاظ بنسبة 10٪. يُسمح للبنك الآن بإقراض 180 مليون دولار ، مما يزيد بشكل كبير الائتمان المصرفي. بالإضافة إلى توفير مخزن مؤقت ضد عمليات إدارة البنوك وطبقة من السيولة ، يتم استخدام متطلبات الاحتياطي أيضًا كأداة نقدية من قبل مجلس الاحتياطي الفيدرالي. عن طريق زيادة متطلبات الاحتياطي ، يقوم الاحتياطي الفيدرالي بشكل أساسي بسحب الأموال من المعروض النقدي وزيادة تكلفة الائتمان. يؤدي خفض متطلبات الاحتياطي إلى ضخ الأموال في الاقتصاد عن طريق منح البنوك احتياطيات فائضة ، مما يشجع على التوسع في الائتمان المصرفي وخفض معدلات الفائدة.
