ما هو مؤشر الحجم السلبي (NVI)
مؤشر الحجم السلبي هو مؤشر فني يدمج الحجم والسعر لإظهار كيفية تأثر حركات الأسعار من أيام انخفاض حجم التداول.
كسر مؤشر حجم السلبي (NVI)
يمكن استخدام مؤشر الحجم السلبي (NVI) مع مؤشر الحجم الإيجابي (PVI). تم تطوير كلا الفهارس لأول مرة بواسطة بول ديسارت في ثلاثينيات القرن الماضي واكتسب شعبية في السبعينيات بعد تسليط الضوء عليه في كتاب نورمان فوسباك بعنوان "منطق سوق الأسهم".
مؤشرات الحجم الإيجابية والسلبية هي خطوط اتجاه يمكن أن تساعد المستثمر على متابعة كيف يتغير سعر الورقة المالية مع تأثيرها من حجم التداول. عادة ما تتوفر خطوط اتجاه مؤشر حجم موجب وسالب من خلال معظم برامج الرسوم البيانية التقنية المتقدمة مثل MetaStock و EquityFeedWorkstation. عادة ما تضاف خطوط الاتجاه أسفل نمط الشموع المماثلة لتصور المخططات الشريطية لمستوى الصوت. نظرية حول مؤشرات حجم الإيجابية والسلبية تشير. يمكن أن تكون خطوط اتجاه مؤشر حجم سلبي أفضل خط اتجاه لمتابعة حركات الأموال الذكية السائدة والتي تتميز عادةً بالمستثمرين من المؤسسات. عادة ما ترتبط خطوط الاتجاه لمؤشر حجم التداول الإيجابي على نطاق واسع بتأثيرات اتجاه السوق ذات الحجم الكبير والتي يُعرف أنها تتأثر بدرجة أكبر بتجار المال والضوضاء على حد سواء.
حسابات مؤشر الحجم السلبي
يعتمد حساب NVI على كيفية مقارنة حجم يوم واحد مع حجم التداول في اليوم السابق. سوف يتغير NVI فقط عند انخفاض مستوى الصوت من يوم إلى آخر. وبالتالي ، إذا كان حجم الحالي أعلى ، لا يوجد أي تغيير. إذا كان حجم الصوت أقل من اليوم السابق ، فسيتم حساب NVI باستخدام المعادلة التالية:
NVI = PNVI + (YCPTCP - YCP × PNVI) حيث: PNVI = السابق NVITCP = سعر إغلاق اليوم YCP = سعر إغلاق الأمس
إذا كان NVI أعلى ، فهذا يعني أن السعر يرتفع مع انخفاض حجم التداول. إذا كان NVI أقل ، فهذا يعني أن السعر ينخفض كلما قل عدد المستثمرين الذين يتداولون في الأوراق المالية.
يعتمد حساب PVI على متغيرات مشابهة لـ NVI. إذا كان حجم التيار أكبر من حجم اليوم السابق ، PVI = السابق PVI + {x السابق PVI}. إذا كان حجم الصوت الحالي أقل من حجم اليوم السابق ، فلن تتغير PVI. إذا كانت PVI أعلى ، فهذا يعني أن السعر قد ارتفع مع ارتفاع حجم التداول. إذا كانت PVI أقل ، فهذا يعني أن السعر يتناقص مع ارتفاع حجم التداول. بشكل عام ، ستشهد PVI تغييرات كبيرة عندما يتم إصدار أخبار غير متوقعة عن الشركة والتي تتسبب في ارتفاع حجم التداول.
الاستدلالات ونظرية الأموال الذكية
يمكن أن تكون NVI مفيدة بعد انخفاض السعر من التداول بأحجام كبيرة. يمكن أن تظهر أيام انخفاض حجم التداول بين الأموال المؤسسية والمستثمرين الرئيسيين. بشكل عام ، من الأفضل اتباع كلاً من NVI و PVI معًا لأنها تمثل بشكل عام كيفية تأثر السعر بالحجم.
