" الأسواق في حالة من عدم اليقين والتدفق باستمرار ، ويتم كسب المال عن طريق خصم ما هو واضح والمراهنة على ما هو غير متوقع. "- جورج سوروس.
إلى جورج سوروس ، الكلمات المذكورة أعلاه ليست غليظة. تعد بطاقة الدعوة الخاصة بجورج سوروس ، أحد أشهر الممولين في نصف القرن الماضي ، البحث عن المعلومات الاستثمارية الهامة وجمعها ، والاستثمار عندما يقوم الآخرون بتصفية الاستثمارات. ومع ذلك ، لا تحكم على سوروس على فطنة استثماراته وحدها. لقد أثبت أيضًا أنه وسيط قوة رئيسي على الساحة السياسية العالمية ، فضلاً عن أنه محب للخير.
لفهم "طريقة سوروس" للاستثمار ، من المفيد أولاً معرفة سوروس الرجل ، سوروس القوة السياسية ، وسوروس بطل الطبقة الدنيا العالمية.
من هو جورج سوروس؟
لا يوجد قالب لأسطورة استثمارية مثل سوروس ، ولكن يمكنك أن تبدأ بخلفية الممول عندما كان طفلاً في بودابست ، المجر ، حيث ولد في 12 أغسطس 1930. عندما كان مراهقًا ، شاهد سوروس فظائع النازية. النظام ، ونجا من الفرار من أوروبا الشرقية في عام 1947 ، في طريقه إلى إنجلترا للدراسة في كلية لندن للاقتصاد. كان في لندن ، بعد قراءة تومي كارل بوبر ، "المجتمع المفتوح وأعداءه" ، حيث كان سوروس يجمع بين مفهومي العلوم والسياسة لأول مرة. لم يتخلى سوروس عن هذا المفهوم مطلقًا ، واعتمد عليه مرارًا وتكرارًا وهو يناصر الحقوق الفردية على الجماعية.
طبق سوروس العلوم والأسواق الحرة على مبادئه الاستثمارية ، بدءاً من أول وظيفة له بعد التخرج في إف إم ماير ، وهي شركة لإدارة الأموال في مدينة نيويورك. في غضون 20 عامًا ، افتتح سوروس أول صندوق له في وول ستريت ، وهو صندوق سوروس ، والذي أعيدت تسميته فيما بعد إلى صندوق الكم ، حيث كان قادرًا على اختبار مبادئ السوق الحرة في أسواق رأس المال.
حول سوروس تمويلًا أصليًا بقيمة 12 مليون دولار إلى 20 مليار دولار بحلول العقد الأول من القرن الحادي والعشرين. إذا كنت قد استثمرت 1000 دولار في صندوق سوروس الكم في عام 1969 ، لكنت قد ربحت 4 ملايين دولار بحلول عام 2000 - بمعدل نمو سنوي قدره 30 ٪.
استثمار طريق جورج سوروس
طريق سوروس
على طول الطريق ، أسس سوروس مؤسسات المجتمع المفتوح في عام 1984 ، وهي منظمة خيرية "تبني مجتمعات نابضة بالحياة والتسامح تكون حكوماتها مسؤولة ومفتوحة أمام مشاركة جميع الناس" ، وفقًا لموقع الويب الخاص بالمؤسسة. مع OSF ، سعى سوروس إلى "تعزيز سيادة القانون ؛ احترام حقوق الإنسان والأقليات وتنوع الآراء ؛ الحكومات المنتخبة ديمقراطيا ؛ وقد تبرع جورج سوروس بمبلغ 8.5 مليار دولار للجمعيات الخيرية اعتبارًا من 31 مارس 2013 من خلال مؤسسته. (لا يزال كرم سوروس لا يتطابق مع اثنين آخرين من أصحاب الملياردير المحنّين - بيل غيتس ووارن بوفيت.)
صاغ سوروس حرياته الفردية ومفاهيم السوق الحرة بعد عقد من اختبار مبادئه الاستثمارية في الأسواق المالية العالمية. وجد هذا المزيج من الأسواق الحرة وحقوق الإنسان والبحث العلمي طريقه إلى استراتيجية سوروس الاستثمارية - وهي استراتيجية تم وضعها على الطريقة العلمية التي درسها سوروس في كلية لندن للاقتصاد ، اندمجت مع شغفه بالتغيير الاجتماعي.
فيما يلي خمس نقاط أساسية حول كيفية استثمار جورج سوروس لأمواله:
- نظرية "الانعكاسية" - يستخدم سوروس الانعكاسية باعتبارها حجر الزاوية في استراتيجيته الاستثمارية. إنها طريقة فريدة من نوعها تقدر الأصول من خلال الاعتماد على تعليقات السوق لقياس مدى تقييم بقية الأصول للأصول. يستخدم سوروس الانعكاسية للتنبؤ بفقاعات السوق وفرص السوق الأخرى. تطبيق الأسلوب العلمي - يعتمد سوروس أيضًا على تحركات السوق الخاصة به وفقًا للطريقة العلمية - حيث ينشئ استراتيجية تتعقب ما يمكن أن يحدث في الأسواق المالية ، استنادًا إلى بيانات السوق الحالية. دائما ، سوف يختبر سوروس نظريته باستثمار أصغر أولاً ، ثم يوسع استثماره إذا أثبتت النظرية أنها إيجابية. العظة المادية - سوروس يستمع أيضا إلى جسده عند اتخاذ القرارات الاستثمارية. لقد أثبت الصداع أو الصداع ما يكفي له للتخلي عن الاستثمار. مزج الفطنة السياسية مع فطنة الاستثمار - في السادس عشر من سبتمبر عام 1992 ، اشتهر سوروس بشدة بقرار الحكومة البريطانية برفع أسعار الفائدة. وهذا من شأنه أن ينطلق تأثيرًا مثيرًا ، حيث يقلل من قيمة الجنيه البريطاني ويرسل الأسهم إلى أعلى بعد هذا التخفيض. كسبت هذه الخطوة سوروس 1 مليار دولار ، جنبا إلى جنب مع لقب الشهير باسم "الرجل الذي يكسر بنك إنجلترا". في الواقع ، فشل سوروس في شراء مركز في الجنيه البريطاني (بقيمة 10 مليار دولار) وكسب 1 مليار دولار مع تراجع العملة البريطانية وسط الاضطرابات السياسية والاقتصادية مرتبطة بسياسة رفع أسعار الفائدة. توطيد. . . وتعكس - سوروس يستخدم حفنة من المستشارين لاتخاذ قرارات استثمارية كبيرة. بمجرد أن يتحادث مع فريق المحللين التابع له ، مع التأكد من مراجعة وجهة نظر معاكسة واحدة على الأقل لاستراتيجيته ، يقول سوروس إنه يستغرق وقتًا "للقراءة والتفكير" قبل سحب الزناد.
هل يمكن للمستثمرين تعلم "طريقة سوروس"؟
هل يستطيع الأشخاص العاديون الاستثمار مثل جورج سوروس؟ يستغرق moxie ويستغرق الثقة ، وهما السمتان التي سوروس لديه في وفرة. بمجرد أن يتخذ قراره ، غالبًا ما يقوم "سوروس" بالدخول "في موقف" ، متمسكًا بالرأي القائل بأنه لا يوجد مركز استثمار كبير جدًا - طالما أنه الموضع الصحيح.
ولعل أكبر الوجبات السريعة من طريقة سوروس هو أنه لا يمكنك أن تكون جريءًا للغاية بمجرد أن يتوقف عقلك عن حركة السوق. واحدة من ثوابيس سوروس المفضلة هي "أن تكون في اللعبة ، وعليك أن تتحمل الألم". بالنسبة للمستثمرين العاديين ، وهذا يعني اختيار الوسيط / المستشار المناسب - والتمسك بذلك الوسيط / المستشار - اتخاذ نهج "التجربة والخطأ" لقرارات محفظة واحدة ، والحفاظ على العاطفة من يختار الاستثمار واحد.
من الضروري أيضًا أن نفهم أنه حتى بالنسبة لأكبر المستثمرين ، لن تثبت جميع الاستثمارات أنها مربحة. كان سوروس يتمتع بكل من اختياراته الجيدة واستثماراته السيئة:
أفضل استثمار:
في عام 1992 ، راهن جورج سوروس بمبلغ 10 مليارات دولار مقابل سياسة العملة لبنك إنجلترا ، وعملتها الأساسية ، الجنيه. أساسا ، رهان سوروس من شأنه أن يتعثر في أسواق العملات العالمية. في 16 سبتمبر 1992 - وهو يوم يُعرف باسم "الأربعاء الأسود" بين متداولي العملات - ارتد الجنيه البريطاني مقابل المارك الألماني والدولار الأمريكي ، وحقق سوروس أرباحًا بقيمة 1.2 مليار دولار على مدار الأسابيع القليلة المقبلة - رهان تراجع في التاريخ في اليوم الذي كسر فيه جورج سوروس بنك إنجلترا.
أسوأ استثمار:
في 14 مارس 2008 ، قام جورج سوروس بشراء جزء ضخم من أسهم بير ستيرنز بقيمة 54 دولارًا للسهم. بعد أيام فقط ، تم بيع شركة وول ستريت الاستثمارية الشهيرة إلى جيه بي مورغان بسعر دولارين للسهم. كان سوروس محقًا في تقييمه أن بير شتيرنز كان على منصة التداول. لكنه كان مخطئًا في قيمة الاستحواذ على الشركة ، وهو درس باهظ التكلفة قام بتفصيله في كتابه "النموذج الجديد للأسواق المالية".
الخط السفلي
ليس من السهل محاكاة نتائج محفظة جورج سوروس ، ولكن يمكنك أن تتعلم الكثير من الصبر والانضباط والبحث الذي يوضحه سوروس باستراتيجيته الاستثمارية. البحث عن أفكار استثمارية من خلال مراعاة الحقائق الاقتصادية والسياسية ، والالتزام بقناعاتك والخروج عندما تخبرك أمعتك ببعض الطرق التي يفوز بها سوروس. (للاطلاع على القراءة ذات الصلة ، راجع "كيف أصبح جورج سوروس ثريًا")
