استعادت البرازيل عباءة "حبيبي الأسواق الناشئة" في أوائل عام 2019 ، حيث تفوقت البورصة في البلاد على تلك الموجودة في الدول النامية الأخرى مثل الصين والمكسيك وكوريا الجنوبية. مؤشرها الرئيسي ، مؤشر بوفيسبا (^ BVSP) ، بدأ العام بارتفاع 10.4 ٪.
أعطت الإصلاحات والخطابة الصديقة للأعمال التي حددها رئيس البرازيل اليميني الجديد يائير بولسونارو في منتدى دافوس الاقتصادي العالمي بسويسرا الأسبوع الماضي الأمل للمستثمرين بأن أكبر اقتصاد في أمريكا اللاتينية لديه إدارة تنوي تغيير الأمور. وقال بولسونارو ، وهو ضابط عسكري متقاعد ، إنه يعتزم إصلاح نظام التقاعد في البرازيل المنكوب بزيادة سن التقاعد وإعادة مجموعة من المزايا. وذكر أيضًا أنه يعتزم تخفيض الضرائب وتبسيطها وخصخصة الشركات الحكومية ومعالجة الفساد في محاولة لفتح اقتصاد البلاد أمام الاستثمار الأجنبي.
وقال بولسونارو أمام جمهور دافوس في رويترز "نحن نتمتع بالمصداقية لتنفيذ الإصلاحات التي نحتاجها والعالم يتوقع منا".
يجب على المتداولين الذين يراقبون التطورات في البرازيل إبقاء هذه الصناديق الثلاثة المتداولة في البورصة (ETF) على رادارهم. دعنا نشير إلى مستويات فنية مهمة لمشاهدتها.
iShares MSCI Brazil Capped ETF (EWZ)
تم إطلاق iShares MSCI Brazil Capped ETF (EWZ) ، التي تم إطلاقها عام 2000 ، لتوفير نتائج استثمار مماثلة لمؤشر MSCI Brazil 25/50. تحتفظ محفظة الصندوق بالشركات البرازيلية في جميع مجالات الطيف الواسع للسوق ، مع ميل 35 ٪ نحو القطاع المالي. إن فروقها البالغة 0.03٪ ومتوسط حجمها اليومي لأكثر من 20 مليون سهم يوميًا تجعلها من التجار المفضلين في سوق ETF في البرازيل. اعتبارًا من 31 كانون الثاني (يناير) 2019 ، تقدم EWZ عائدًا بنسبة 2.88٪ وتزيد بنسبة 13.72٪ على أساس سنوي (YTD). الصندوق لديه رسوم إدارة معقولة بنسبة 0.59 ٪ ويتحكم في 7.69 مليار دولار في صافي الأصول.
شكلت EWZ إسفين صعودي - نموذج مخطط هابط عادة - خلال الأشهر الستة الماضية. مع ذلك ، ارتفع السعر فوق خط الاتجاه العلوي يوم الأربعاء ، مما يدل على أن المضاربين على الارتفاع يريدون اختبار أعلى مستويات 2018. إذا توقف الصندوق هنا ، فابحث عن الاتجاه الهبوطي لأسفل باتجاه خط الترند السفلي للوتد الصاعد ، حيث قد يتراجع المشترون إلى الأعلى.
VanEck Vectors Brazil Small-ETF (BRF)
تم إنشاء VanEck Vectors Brazil Small-Cap ETF (BRF) ، الذي تم إنشاؤه في عام 2009 ، مع أصول تحت الإدارة (AUM) بقيمة 88.4 مليون دولار ، ويهدف إلى توفير عائدات مماثلة لمؤشر MVIS Brazil Small-Index. يتألف المؤشر التعقبى ، كما يوحي اسمه ، من شركات برازيلية صغيرة الحجم. تضم سلة BRF 60 مقتنيات ، مع أسماء رئيسية بما في ذلك CVC Brasil Operadora e Agencia de Viagens SA (CVCB3.SA) و Transmissora Alianca de Energia Eletrica SA (TAEE11.SA) و Companhia de Saneamento do Paraná - SANEPAR (SAPR11.SA). انتشار الـ ETF بنسبة 0.60 ٪ يجعله أكثر ملاءمة للمتداولين البديلين بدلا من المستغلون. مع تداول 26000 سهم فقط يوميًا ، يجب على المتداولين أيضًا مراعاة السيولة. تفرض BRF رسوم إدارة بنسبة 0.60 ٪ ولديها عائد حتى تاريخه بلغ 11.64 ٪ اعتبارًا من 31 يناير 2019.
مثل EWZ ، تم تداول سعر الصندوق في تشكيل إسفين صعودي منظم منذ منتصف سبتمبر. تجاوز المتوسط المتحرك البسيط لمدة 50 يومًا SMA فوق المتوسط المتحرك لـ 200 يوم في ديسمبر ، والذي يشير إليه الفنيون باسم "التقاطع الذهبي" - وهي إشارة تشير إلى المزيد من الزخم الصعودي. إغلاق قوي يوم أمس فوق نمط الوتد الصاعد قد يشهد تراجعا في الأسعار إلى أعلى مستوى تأرجح في فبراير 2018 ، على الرغم من أن القراءة المفرطة في الشراء على المدى القصير فوق 70.0 على مؤشر القوة النسبية (RSI) قد ترى الصندوق يتراجع إلى خط الترند السفلي للإسفين قبل إجراء دفع صاعد خطيرة.
Direxion Daily MSCI Brazil Bull 3X ETF (BRZU)
يحاول Direxion Daily MSCI Brazil Bull 3X ETF (BRZU) ، الذي تم تشكيله في عام 2013 ، إرجاع ثلاثة أضعاف الأداء اليومي لمؤشر MSCI Brazil 25/50 - وهو نفس المعيار الذي تستخدمه EWZ. يناسب هذا صندوق الاستدانة أولئك الذين يرغبون في اللعب على المدى القصير في الأسهم البرازيلية. إن تعامله اللائق مع القطاع المالي يربط الأداء عن كثب بصحة اقتصاد البلاد. تعتبر نسبة المصاريف التي حددتها BRZU بنسبة 1.15٪ ثمناً ، لكن لا ينبغي أن تؤثر بشكل مفرط على الحد الأدنى للتجار إذا تم استخدامها للإقامات القصيرة فقط. والأهم من ذلك ، أن فروق أسعار الفائدة المتداولة في البورصة بنسبة 0.10٪ وسيولة وفيرة تجعل تكاليف التداول منخفضة. اعتبارًا من 31 يناير 2019 ، حقق الصندوق ، الذي بلغت قيمته 338.06 مليون دولار أمريكي وعائدات تزيد قليلاً عن 1٪ ، عائدًا بلغ 44.21٪ منذ بداية العام.
ارتفع سعر سهم BRZU فوق خط الاتجاه العلوي لإسفين صعودي في جلسة الأربعاء. مع قراءة مؤشر القوة النسبية إلى ما دون 70.0 ، قد يجد المضاربون على ثبات مساحة أكبر للركض قبل فترة التوطيد أو الاسترداد. إذا واجه الصندوق بعض ضغوط البيع من الدببة ، فلا تفاجأ برؤيته تتراجع إلى خط الترند السفلي الصعودي عند 26 دولارًا ، حيث يجد أيضًا دعمًا من المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم.
StockCharts.com
