في البحث عن الاستثمارات التي تنطوي على إمكانات نمو طويلة الأجل ، يركز عدد متزايد من الصناديق ومديري الصناديق على الشركات التي تحرز درجات عالية وفقًا لمعايير البيئة والاجتماعية والحوكمة (ESG). يزعم أتباع ESG للاستثمار أن نماذج الأعمال الأكثر استدامة موجودة في الشركات التي تعتبر حكامًا جيدًا للبيئة ، بينما تكون مسؤولة اجتماعيًا وتحكم بحكمة وتلتزم بالعلاقات الأخلاقية والصادقة مع العملاء والمستثمرين والموظفين والموردين والحكومة و المجتمع ككل على حد سواء.
وقال إريكا كارب ، المؤسس والرئيس التنفيذي لشركة كورنرستون كابيتال ، لشركة بارونز: "عوامل ESG ليست غير مالية إذا كانت جوهرية". في الواقع ، وجدت ورقة أكاديمية لعام 2016 استشهد بها بارون وجود علاقة إيجابية بين درجات عالية في معايير ESG وتقديم نتائج مالية أفضل وأداء سوق الأوراق المالية. وتوصلت دراسة حديثة أجراها بنك أوف أمريكا ميريل لينش إلى أن الشركات المرتفعة في مجال الإدارة البيئية كانت تقلبات الأرباح أقل وعائدات أعلى على الأسهم.
يشارك مديرو الاستثمار في مائدة مستديرة حديثة لشركة Barron مثل الأسهم التالية بناءً على معايير النمو المستدام: Clorox Co. (CLX) ، Gilead Sciences Inc. (GILD) ، National Oilwell Varco Inc. (NOV) ، Pentair PLC (PNR) ، Tencent Holdings Ltd. (TCEHY) و Unilever NV (UN) و Xylem Inc. (XYL).
| شركة | اعمال | ويبرز ESG |
| كلوروكس | منتجات المستهلك | 85 ٪ من التعبئة والتغليف من البضائع المعاد تدويرها ، و 41 ٪ من المديرين خارج خطوط الإنتاج من النساء |
| علوم جلعاد | التكنولوجيا الحيوية | 50 ٪ من المديرين المتوسطين من النساء ، ويقدم الأدوية الرئيسية بتكلفة منخفضة في العالم النامي |
| ناشيونال أويلويل فاركو | خدمات التنقيب عن النفط والغاز | أكثر أمانا ، وأقل تكلفة الحفر |
| PENTAIR | إمدادات المياه | جودة المياه والحفاظ عليها |
| تينسنت | الانترنت والجوال | أكبر صندوق لصناديق الاستثمار في الأسواق الناشئة في كالفيرت (ESMA) |
| يونيليفر | منتجات المستهلك | العلامات التجارية المستدامة وممارسات سلسلة التوريد |
| الخشب | إمدادات المياه | القياس الذكي للحفاظ على المياه |
تحديد الاستثمار المستدام
أخبر كارب أيضًا بارونز قائلاً: "لا أستخدم مصطلح استثمار ESG. أنا أعتبر تحليل ESG مجالًا مهمًا في مجال التمويل والاستثمار". وأضافت: "نحن نحدد تعريفًا أكثر لاستدامة الشركات - وهو مجرد تفوق حقيقي في الشركات - باعتباره السعي الدؤوب للتقدم المادي نحو اقتصاد عالمي أكثر تجددًا وشمولية".
وقال جون هيل ، أحد المشاركين في الطاولة المستديرة ، الرئيس العالمي لأبحاث الاستثمار المستدام في شركة Morningstar ، إنه ينظر إلى ESG كإطار تحليلي يستخدم للحكم على الاستدامة. في رأيه ، الاستثمار المستدام هو "استثمار طويل الأجل ، يأخذ في الاعتبار تداعيات النظم الأوسع - الاجتماعية والاقتصادية والبيئية - على الشركة ، وتأثير الشركة على تلك الأنظمة وأصحاب المصلحة."
هل تريد معرفة المزيد حول الاستثمار في الشركات التي لديها نماذج أعمال مستدامة؟ قم بزيارة مركز Investopedia الخاص بـ Impact Investing.
تيم كليفت على ضرب المعايير وتغيير البناء
الرئيس التنفيذي لشركة BlackRock يحث على الاستدامة
الاستثمار المستدام ، أو الاستثمار المدفوع بتحليل ESG ، لم يعد حركة هامشية. على سبيل المثال ، أعرب لاري فينك ، الرئيس التنفيذي لشركة بلاك روك لإدارة الاستثمارات ، عن دعمه القوي لهذه الممارسة ، حسب قصة بارون الأخرى. لديه سجل حافل من حث المستثمرين الأفراد ومهنيي الاستثمار على التخلي عن هاجسهم بالنتائج قصيرة الأجل والتطلع إلى المدى الطويل بدلاً من ذلك.
في الواقع ، بينما يلخص بارون وجهة نظر فينك ، بدلاً من القلق بشأن الربع المقبل ، يجب أن يتطلع المستثمرون إلى الأمام قبل عقد أو أكثر. هذا هو المكان الذي تكون فيه عوامل الاستدامة و ESG وثيقة الصلة به. وكتب في كانون الثاني (يناير) ، وفق ما نقلت عنه بارونز: "لكي تزدهر بمرور الوقت ، يجب على كل شركة ألا تقدم أداءً ماليًا فحسب ، بل يجب أن توضح أيضًا كيف تسهم مساهمة إيجابية في المجتمع".
الطليعة تنضم للحركة
أعلنت مجموعة Vanguard Group عن خطط لإطلاق اثنين من صناديق الاستثمار المتداولة الجديدة في سبتمبر تتبع مبادئ استثمار ESG وفقًا لقصة بارون الثالثة. لقد حقق صندوق Vanguard FTSE Social Index Fund (VFTSX) الذي تبلغ تكلفته 4.4 مليار دولار أداءً متميزًا في السوق على مدى السنوات الخمس الأخيرة و 10 سنوات ، لكل بارون. وكمثال على الطريقة التي سارت بها استثمارات ESG ، يضيف Barron's أن 108 مليارات دولار موجودة بالفعل في صناديق يحركها ESG ، وأن مبادئ ESG قد تكون من العوامل الرئيسية التي تحكم استثمارات مذهلة تبلغ 23 تريليون دولار في المجموع.
مقارنة حسابات الاستثمار × العروض التي تظهر في هذا الجدول هي من شراكات تحصل منها Investopedia على تعويض. اسم المزود الوصفمقالات ذات صلة
الاستثمار المسؤول اجتماعيا (SRI)
توفر البيانات يدفع ESG Investing Surge
الاستثمار المسؤول اجتماعيا (SRI)
طريقة جديدة لتسجيل نقاط ESG
الاستثمار المسؤول اجتماعيا (SRI)
تضخيم تعريف ESG
اقتصاديات
أفضل 25 دولة متقدمة ونامية
مخازن
فوائد الأسهم القابضة على المدى الطويل
تحليل القطاعات والصناعات
أعلى 4 أسهم للبنية التحتية طويلة الأجل لعام 2019
روابط الشركاءالشروط ذات الصلة
خطة الحوافز طويلة الأجل (LTIP) خطة الحوافز طويلة الأجل (LTIP) هي سياسة الشركة التي تكافئ الموظفين على الوفاء بالشروط أو المتطلبات التي تؤدي إلى زيادة قيمة المساهمين. المزيد من رسوم الالتزامات طويلة الأجل المؤجلة تعتبر رسوم الالتزامات طويلة الأجل المؤجلة من الالتزامات المستقبلية ، مثل الالتزامات الضريبية المؤجلة ، والتي تظهر كبند في الميزانية العمومية. المزيد تأمين الرعاية الطويلة الأجل (LTC) التأمين توفر تغطية تأمين الرعاية الطويلة الأجل رعاية الأشخاص الذين تزيد أعمارهم عن 65 عامًا أو مع حالة مزمنة أو معاقة يحتاجون إلى رعاية مستمرة. المزيد تعريف الدين طويل الأجل الدين طويل الأجل هو دين ذو آجال استحقاق تزيد عن 12 شهرًا. تعد قيم الديون طويلة الأجل أكثر حساسية لتغيرات أسعار الفائدة. المزيد كيف تعمل الاستثمارات طويلة الأجل يمثل الاستثمار طويل الأجل حسابًا على جانب الأصول في ميزانية الشركة ويمثل الاستثمارات التي تنوي الشركة الاحتفاظ بها لأكثر من عام. المزيد الربح أو الخسارة في رأس المال على المدى الطويل تعريف الربح أو الخسارة في رأس المال على المدى الطويل يأتي من استثمار مؤهل تم امتلاكه لمدة تزيد عن 12 شهرًا قبل بيعه. أكثر