يمكن أن يكون تداول أزواج العملات المستندة إلى اليورو ، بعد الأحداث التي يمكن أن يكون لها تأثير كبير على اليورو ، مهمة شاقة لتجار العملات الأجنبية. مع وجود 17 دولة عضو وإجمالي الناتج المحلي الإجمالي لأكثر من 12 تريليون ين (اعتبارا من عام 2010) ، كيف يمكنك معرفة التقارير الاقتصادية التي يجب اتباعها؟ هناك المئات من التقارير الاقتصادية التي تصدر من منطقة اليورو كل عام ذات الصلة بسوق العملات الأجنبية (FX) ، ولكن إذا كنت تبحث عن تقارير جديرة بالتجارة ، فهناك حفنة فقط يجب عليك متابعتها.
البرنامج التعليمي: العملات الفوركس
يضم الاتحاد الأوروبي 17 عضوًا ، لكن قلة منهم كبيرة بما يكفي لإنشاء تقارير اقتصادية تؤثر فعليًا على العملة. تمثل ألمانيا وفرنسا وإيطاليا وإسبانيا مجتمعة أكثر من ثلاثة أرباع الناتج المحلي الإجمالي لمنطقة اليورو البالغة 12 تريليون ين ، وستكون هذه البلدان مكانًا جيدًا للبدء. على وجه الخصوص ، تميل التقارير الاقتصادية الصادرة من ألمانيا وفرنسا إلى زيادة الوزن من قبل تجار الفوركس أكثر من البلدان الأخرى.
من المهم أيضًا أن نفهم أن التقارير التي ندرجها قياسية نسبيًا في مختلف البلدان. المجالات الرئيسية التي سننظر فيها هي: السياسة النقدية ، الأسعار ، تقارير الثقة والشعور ، الناتج المحلي الإجمالي ، وميزان المدفوعات.
1. الأسعار والتضخم
تقرير للتركيز على: مؤشر أسعار المستهلكين الأساسي في منطقة اليورو ، مؤشر أسعار المستهلك الألماني ، مؤشر أسعار المستهلك الفرنسي
التضخم كعامل رئيسي يؤثر على جميع العملات ، بما في ذلك اليورو. بشكل عام ، عادة ما ترى البلدان ذات المستويات العالية من التضخم مقارنة بالدول الأخرى انخفاض عملتها بحيث تظل أسعار السلع بين الدول متساوية نسبيًا. بالإضافة إلى ذلك ، سيؤدي التضخم الأعلى من المتوقع إلى رفع البنك المركزي لأسعار الفائدة للحد من التضخم.
المقياس الرئيسي للتضخم في منطقة اليورو هو مؤشر أسعار المستهلك (CPI). يحسب هذا المؤشر سعر سلة البضائع التي من المحتمل أن تشتريها أسرة متوسطة. عادةً ما يتبع المتداولون مؤشر أسعار المستهلك الأساسي ، وهو حساب أسعار المستهلكين العادي باستثناء أسعار الطاقة والغذاء. تميل أسعار الطاقة والغذاء إلى التقلب ويمكن أن تتأثر بشدة باختلالات العرض والطلب المؤقتة ، فضلاً عن العوامل العشوائية الخارجية مثل الطقس ، والتي يمكن أن تشوه رقم مؤشر أسعار المستهلك.
من المهم أن نلاحظ أنه على الرغم من أن تقرير مؤشر أسعار المستهلك له تأثير على اليورو ، إلا أن تأثيره قد تضاءل نظرًا لأن مؤشر أسعار المستهلك فلاش وتقدير مؤشر أسعار المستهلك ومؤشر أسعار المستهلك الألماني الأولي قد تم إصدارهما قبل أسبوعين تقريبًا. لذلك ، قد ترغب في مراقبة مختلف مؤشرات التضخم وأنماطه في مناطق متعددة ، وخاصة تقارير مؤشر أسعار المستهلك من ألمانيا وفرنسا.
2. الثقة والشعور
تقرير للتركيز على: ZEW Survey
هناك طريقة أخرى لقياس الظروف الاقتصادية في منطقة اليورو وهي النظر في تقارير الثقة والشعور. واحدة من تقارير المشاعر الأكثر متابعة على نطاق واسع هو مسح ZEW الألماني ، الذي يعد شهريا من قبل مركز البحوث الاقتصادية الأوروبية. يسأل المسح عينة تصل إلى 350 خبيرا ماليا حيث يرون الاقتصاد يتجه نحو الأفق المتوسط الأجل. تقتصر الردود على إيجابية ، لا تغيير أو سلبي. يتيح هيكل الاستجابة البسيط هذا لمؤشر ZEW أن يعكس بوضوح ما إذا كان الخبراء والمحللون متفائلون أو متشائمون بشأن الاقتصاد على المدى المتوسط. يستفسر الاستبيان أيضًا عن خبراء من منطقة اليورو واليابان وبريطانيا العظمى والولايات المتحدة.
كما هو الحال مع معظم المؤشرات الرئيسية ، سيكون المحللون قد وضعوا توقعات بشأن ما يتوقعون أن يكون المؤشر. فيما يتعلق بمؤشر ZEW ، إذا جاء مؤشر ZEW الفعلي أعلى من المتوقع ، فسوف يترجم ذلك إلى تأثير إيجابي على عملة اليورو. يشير رقم ZEW أعلى الصفر إلى التفاؤل والرقم الموجود تحت الصفر يشير إلى التشاؤم.
3. السياسة النقدية
تقرير للتركيز على: إعلان معدل البنك المركزي الأوروبي والمؤتمر الصحفي
تتأثر كل عملة بالسياسات النقدية للبنك المركزي. بالنسبة لليورو ، هذا هو البنك المركزي الأوروبي (ECB) ، ويمكن أن يكون للقرارات المتعلقة بأسعار الفائدة التي يتخذها البنك المركزي الأوروبي تأثيرات كبيرة على اليورو. بشكل عام ، تميل المؤتمرات الصحفية للبنك المركزي الأوروبي إلى أن تكون أهم الأخبار التي يجب متابعتها ، لأن السوق عادة ما يتم توقع تغيرات سعر الفائدة. هيكل البيان الصحفي هو جزئين. هناك بيان معد بعده فترة أسئلة صحفية مفتوحة. إنها فترة السؤال التي تميل إلى التسبب في معظم تقلبات العملة.
إن المؤتمر الصحفي أساسي ، لأنه يمكن أن يقدم أدلة حول المكان الذي يتوقع فيه رئيس البنك المركزي الأوروبي أن يذهب الاقتصاد. إذا كانت لغة رئيس البنك المركزي الأوروبي تبدو "متشددة" ، مما يعني أنه يبدو قلقًا بشأن التضخم ، فقد يؤدي ذلك إلى رفع سعر الفائدة في المستقبل ، وهو أمر جيد لليورو. بدلاً من ذلك ، إذا ظهرت اللغة "متشائم" ، مما يعني أنه يعتقد أن التضخم ضعيف ، فإن رفع أسعار الفائدة في المستقبل سيكون أقل احتمالًا.
4. الناتج المحلي الإجمالي / النمو الاقتصادي
تقرير للتركيز على: الناتج المحلي الإجمالي في منطقة اليورو
العامل التالي الذي له تأثير كبير على اليورو هو الناتج الاقتصادي الإجمالي لمنطقة اليورو. عادة ما يتم قياس النمو الاقتصادي وصحة الاقتصاد من خلال الناتج المحلي الإجمالي (GDP) ، وهو مقياس دوري لقيمة إجمالي السلع والخدمات المنتجة في منطقة اليورو. بشكل عام ، يعتبر نمو الناتج المحلي الإجمالي علامة على أن الاقتصاد قوي وصحي ، وهو أمر إيجابي بالنسبة للعملة.
الناتج المحلي الإجمالي في منطقة اليورو هو تقرير فصلي أعده المكتب الإحصائي الأوروبي ، وتم إصداره بعد شهرين تقريبًا من نهاية الربع. كما يمكنك القول ، فإن هذا يجعل التقرير غير مناسب إلى حد ما ، ولأن المحللين لديهم عدة طرق لقياس قوة الاقتصاد ، فإن الناتج المحلي الإجمالي عادة ما يكون متوقعًا مسبقًا. ومع ذلك ، لا يزال هذا التقرير مهمًا ، ويميل إصداره إلى تحريك أسواق العملات ، خاصة إذا كانت هناك مفاجأة في الإصدار الفعلي بالنسبة للتوقعات.
5. ميزان المدفوعات
تقرير للتركيز على: الميزان التجاري لمنطقة اليورو ، الحساب الجاري الألماني ، الحساب الجاري الفرنسي
أخيرًا ، سوف نلقي نظرة على ميزان المدفوعات ، وخاصةً الميزان التجاري والحساب الجاري. الحساب الجاري هو أحد الحسابات الثلاثة التي تشكل ميزان المدفوعات لبلد ما (الحسابان الآخران هما الحساب المالي وحساب رأس المال). يقيس هذا التقرير كيفية تفاعل بلد ما مع البلدان الأخرى فيما يتعلق بالميزان التجاري ومدفوعات الدخل والمدفوعات الأخرى.
تقرير الحساب الجاري هو تقرير شهري ، عادةً خلال الأسبوع الثاني من كل شهر. عند تفسير هذا التقرير ، يعني وجود فائض في الحساب الجاري أن هناك زيادة في رأس المال المتدفق إلى البلد مقارنةً بالخروج من البلد ، وهو أمر إيجابي بالنسبة للعملة. يحدث هذا عندما تتجاوز الصادرات الواردات. عجز الحساب الجاري يعني العكس ؛ إن رأس المال المالي يغادر البلاد أكثر مما يأتي ، وهو أمر سلبي بالنسبة للعملة. نظرًا لأن ألمانيا وفرنسا هما من أكبر الدول في الاتحاد الأوروبي ، فسوف يركز العديد من التجار على تقرير الحساب الجاري لهاتين الدولتين.
الخط السفلي
هناك المئات من المؤشرات الاقتصادية التي يمكن أن تؤثر على اليورو. بدلاً من مجرد سرد التقارير ، فإن نظرة متعمقة على تلك الأكثر أهمية توفر تحليلًا أكثر قيمة - المجالات المذكورة أعلاه تؤثر على اليورو والتقارير ذات الصلة ذات الصلة. (مارس مهارات التداول الخاصة بك في FX Trader المجاني !)
