كان المكون المتوسط لمؤشر داو جونز الصناعي Walgreens Boots Alliance، Inc. (WBA) قد تراجعت في المؤشر الموقر منذ استبدال شركة جنرال إلكتريك (GE) في يونيو 2018 ، مع هبوط أسهم شركة الصيدلية العملاقة إلى أدنى مستوى في ست سنوات في وقت سابق من هذا الشهر. ومع ذلك ، قد يتحول الاتجاه الهابط مع انعكاس أسفل مزدوج يشير إلى نهاية الاتجاه الهبوطي لمدة تسعة أشهر. إذا كان الأمر كذلك ، فيمكن مكافأة الصيادين القاعين واللاعبين ذوي القيمة الكبيرة على جهودهم في الأشهر المقبلة.
تميل أسهم داو جونز إلى التداول في نظام مغلق ، حيث يتناوب رأس المال باستمرار من قادة في منطقة ذروة الشراء وإلى متخلفين في البيع. تتحمل صناديق المؤشرات المسؤولية عن هذه الظاهرة ، والتي يمكن أن تحقق عوائد هائلة لأجهزة توقيت السوق ذات الخبرة. ومع ذلك ، ستكون هناك حاجة إلى الصبر في هذه اللعبة الدورانية لأن السهم ما زال يتداول دون المتوسط المتحرك الأسي لمائتين يوم (EMA) ، والذي تم كسره بسبب حجم التداول الكبير في ديسمبر 2018.
مخطط WBA طويل الأجل (1987 - 2019)
TradingView.com
دخل السهم في اتجاه صعودي قوي بعد أن وصل إلى أدنى مستوى في عدة سنوات خلال انهيار عام 1987 ، وتقسيم أربع مرات خلال صعود وصل إلى منتصف الأربعينيات في الربع الرابع من عام 2000. وكان هذا أعلى مستوى في السنوات الخمس القادمة. ، قبيل تراجع السوق الهبوطي الذي وجد الدعم عند أدنى مستوى خلال ثلاث سنوات في منتصف ثلاثين دولارًا في عام 2003. أكمل الارتداد اللاحق رحلة ذهابًا وإيابًا إلى أعلى مستوى سابق له بعد عامين ، مما أدى إلى اندلاع فوري.
اجتذب الاتجاه الصعودي الحديث القليل من الاهتمام بالشراء ، مما أدى إلى توقفه بأربع نقاط فقط عن أعلى مستوى في عام 2000 بعد بضعة أشهر وتخفيفه إلى نمط جانبي ضيق أدى إلى انهيار فاشل في سبتمبر 2007. انخفض السهم إلى أدنى مستوى خلال 10 أعوام خلال الانهيار الاقتصادي عام 2008. وتحولت صعوديًا في عام 2009 ، حيث نحت موجة انتعاش ثنائية الأرجل انتهت عند مستوى تصحيح فيبوناتشي 0.786 في عام 2011.
أكملت حركة السعر الإيجابية ارتدادًا بنسبة 100٪ إلى أعلى مستوى في عام 2006 في عام 2013 ، في حين حقق الاختراق اللاحق مكاسب رائعة في أعلى مستوى على الإطلاق في عام 2015 عند 97.30 دولار. وجدت عمليات البيع حتى عام 2016 دعمًا عند أدنى مستوى في 70s ، مما أدى إلى إنشاء نطاق تداول هبط إلى الجانب السلبي في الربع الرابع من عام 2017. حقق السهم أدنى مستوى له منذ ذلك الوقت ، مسجلاً أدنى مستوى في ست سنوات بالقرب من 2016 أعلى مستوى في 40s قبل ثلاثة أسابيع فقط.
دخل مؤشر الاستوكاستك الشهري في دورة بيع من مستوى التشبع في الشراء في ديسمبر 2018 ونشرت قراءة فنية ذروة البيع منذ السبعينيات في مايو 2019. وضع التقاطع الصعودي في يوليو المشترين في الوقت الحالي ، في حين أن حركة الأسعار في الأشهر الأربعة الماضية وقد رسم الخطوط العريضة لانعكاس القاع المزدوج. إذا أخذناها معا ، يبدو أن الانخفاض المستمر يقترب أخيرا من نهايته.
مخطط WBA قصير الأجل (2016 - 2019)
TradingView.com
تسلط شبكة فيبوناتشي الممتدة عبر الاتجاه الهبوطي لمدة تسعة أشهر الضوء على المقاومة الشديدة حتى مستوى تصحيح 3838 ، والذي تميز بفجوة سبع نقاط في أبريل 2019 بين 63 دولارًا و 56 دولارًا. ارتفع سعر السهم في شهر يوليو عند 57 دولارًا في الأسبوع الماضي ودخل الفجوة ، وانعكس في بضع علامات من EMA لمدة 200 يوم. يتم تداوله تحت ذروة شهرين في يوم الاثنين ، معززة المقاومة نطاق تركزت بالقرب من 56.50 دولار.
وصل مؤشر توزيع التراكم في الحجم المتوازن (OBV) إلى أعلى مستوياته في عدة أعوام في نوفمبر 2018 ودخل مرحلة التوزيع ، حيث نحت نمطًا مستديرًا يبدو أكثر بناءًا من حركة السعر. من الواضح أن عائد توزيعات الأرباح الآجلة بنسبة 3.27٪ قد أبقى المساهمين في اللعبة ، على أمل الحصول على أيام أفضل. قد تكون تلك الفترة المفيدة قد انتهت ، حيث يجلس OBV الآن عند نفس مستوى شهر فبراير ، عندما كان السهم يتداول بارتفاع 20 نقطة.
يمكن أن يوفر الانخفاض المنظم في EMA لمدة 50 يومًا في الأسابيع القادمة فرصة شراء منخفضة المخاطر للمستثمرين الذين يرغبون في الاحتفاظ بمراكز لمدة لا تقل عن سنة أو سنتين. على الجانب الآخر ، يجب إخراج جميع الرهانات من الطاولة إذا وصل الانخفاض إلى دعم منتصف الصيف لأن معظم القيعان الثلاثية تفشل في حدوث أعطال سيئة. ومع ذلك ، لا يبدو ذلك مرجحًا ، نظرًا للرياح التقنية القوية في الربع الرابع.
الخط السفلي
ربما يكون سهم Walgreens Boots Alliance قد انتهى بعد اتجاه هبوطي حاد وقد يكافئ اللاعبين القيمة في الأشهر المقبلة.
