ما هي خطة التراكم الطوعي؟
يتم تقديم خطة تراكم طوعية من قبل العديد من الصناديق المشتركة لمساهميها كوسيلة لبناء موقف أكبر مع مرور الوقت ، عادة عن طريق استثمار مبلغ صغير ثابت بالدولار في جدول منتظم للاستفادة من متوسط تكلفة الدولار (DCA).
تحطيم خطة التراكم الطوعي
يتم تنفيذ خطة التراكم الطوعي ، كما يوحي الاسم ، وفقًا لتقدير المساهم ، لكن الصندوق المشترك قد يحدد الحد الأدنى لمبلغ الدولار لهذه المشتريات الإضافية المنتظمة. في هذه الحالة ، إما أن يختار المساهم الحد الأدنى أو يرفض إجراء عملية الشراء المجدولة.
تعتبر خطة التراكم الطوعية مناسبة بشكل خاص للمستثمرين عديمي الخبرة الذين لديهم القليل من المال. يمكن أن يستغرقوا وقتًا لبناء استثماراتهم ولا يواجهون أي عقوبة لفقدهم عملية شراء مجدولة. ما هو أكثر من ذلك ، إن توزيع الاستثمار بمرور الوقت بمبالغ بالدولار الثابت يوفر فوائد حساب متوسط التكلفة بالدولار ، وشراء المزيد من الأسهم عندما تكون الأسعار منخفضة وأسهم أقل عندما ترتفع الأسعار. لا يحتاج المستثمرون الذين يستثمرون مبلغًا ثابتًا من خلال خطة تراكم طوعية إلى انتظار "الوقت المثالي للشراء". على مدار الخطة ، تميل الأسهم المشتراة في "الوقت المناسب" إلى تجاوز عدد الأسهم المشتراة في "الوقت غير المناسب" ، بمعنى أنه ، مع القليل من تحليل السوق أو عدم وجود تحليل له في السوق ، يجب أن ينتهي الأمر بالمستثمر إلى وضع كبير في صندوق مشترك ، لم يدفعوا مقابله.
حدود خطة التراكم الطوعي
إن استخدام خطة تراكم طوعية للتخفيف من آثار السوق المتقلبة من خلال حساب متوسط التكلفة بالدولار له جاذبية كبيرة ، لكن هذا لا يعني أنه القرار الأفضل دائمًا. إذا كان لدى المستثمر مبلغ كبير من النقد المتاح للاستثمار في صندوق مشترك ، فمن الأفضل عادةً أن يستثمر كل هذا دفعة واحدة بدلاً من القيام به ببطء. هذا إلى حد كبير لأنه ، باستخدام استراتيجية DCA ، يمكن للمستثمر أن يختتم الاحتفاظ بالنقد لفترة ممتدة من الوقت ، والتي تفقد بثبات قيمة التضخم. هذا هو السبب نفسه الذي يجعل بعض المستثمرين يتجنبون الصناديق المشتركة التي يحتفظون بمركز نقدي كبير. النقدية ، على الرغم من أنها ضرورية في كثير من الحالات ، يمكن أن تخلق عائقًا في العائدات ، خاصة خلال السوق الصاعدة.
إن المستثمر الذي يضع مبلغًا مقطوعًا في صندوق مشترك في وقت واحد بدلاً من نشره من خلال خطة تراكم طوعية يواجه خطر الشراء قبل تصحيح سوقي مثير. ولكن ، من الناحية الإحصائية ، إنها استراتيجية أفضل. تعد خطط التراكم الطوعي أداة مريحة وقوية للمستثمرين لبناء رواتب مراكزهم عن طريق الراتب. أنها ليست سببا للجلوس على السيولة النقدية.
