بغض النظر عن هدفك الاستثماري ، غالبًا ما تلعب السندات دورًا مهمًا. تم تصميم بعض الصناديق ، مثل صندوق Vanguard Total Bond Market ETF ، لإتاحة الوصول إلى مجموعة واسعة من المركبات المدرة للدخل مع تقليل التكاليف. العديد من صناديق السندات مناسبة كمقتنيات أساسية للمستثمرين. هنا ، نلقي نظرة على خمسة من أفضل صناديق السندات للمستثمرين على المدى الطويل.
1. صندوق فيديليتي توتال بوند (FTBFX)
يسعى صندوق Fidelity Total Bond Fund إلى تزويد المستثمرين بمستويات عالية من الدخل الحالي. يستخدم الصندوق مؤشر بلومبرج باركليز الأمريكي العالمي للسندات في توجيه قرارات التخصيص الخاصة به وكمؤشر قياسي. يستثمر الصندوق حوالي 80٪ من أصوله في مجموعة واسعة من سندات الدين. ثم تستثمر حوالي 20 ٪ من أصولها في سندات الدين ذات التصنيفات الائتمانية المنخفضة. إن سندات الدين منخفضة الجودة هذه لها مخاطر أعلى من سندات الاستثمار ، لكنها تقدم أيضًا عوائد أعلى. يشارك الصندوق أيضًا في تداول المشتقات ، مما يسمح بزيادة الرافعة المالية ولكنه يحتوي أيضًا على أنواع محددة من المخاطر. تشتمل المشتقات على مقايضات التداول والخيارات والعقود المستقبلية.
كان لصندوق فيديليتي توتال بوند 26.1 مليار دولار من الأصول الخاضعة للإدارة (AUM) بعائد لمدة 30 يومًا من هيئة الأوراق المالية والبورصة (SEC) بنسبة 2.49٪ اعتبارًا من نوفمبر 2019. وكان متوسط مدة سندات الدين في الصندوق 5.23 سنة. تاريخيا ، أظهر الصندوق تقلبات منخفضة. كان لديها أكثر من 82 ٪ من أصولها في سندات الدرجة الاستثمارية ، مع تخصيص أكثر من 32 ٪ لسندات الحكومة الأمريكية. كان لديها نسبة نفقات معقولة بلغت 0.45 ٪ ، ولم يكن هناك حد أدنى لمتطلبات الاستثمار.
2. طليعة سوق السندات المتداولة ETF (BND)
يوفر صندوق Vanguard Total Bond Market ETF تعريفا واسعا لسندات الدرجة الاستثمارية الأمريكية. اعتبارًا من نوفمبر 2019 ، استثمر الصندوق حوالي 63٪ من أصوله في سندات الحكومة الأمريكية عبر جميع الاستحقاقات. وتم الاحتفاظ بـ 37٪ المتبقية في سندات أخرى من فئة الاستثمار. كانت نسبة المصروفات منخفضة جدًا بلغت 0.035٪ ، أي أقل بنسبة 90٪ من متوسط نسبة المصروفات للأموال التي لها حيازات مماثلة. من المعروف أن صناديق الطليعة تمتلك بعضًا من أقل نسب النفقات في الصناعة.
كان لدى صندوق فانجارد توتال بوند بوند 245.5 مليار دولار من إجمالي الأصول الصافية (46.7 مليار دولار في مؤسسة التدريب الأوروبية) مع عائد من سوق الأوراق المالية والبورصة بنسبة 2.26 ٪. كان لديه 9،010 حيازة بمتوسط استحقاق فعال يبلغ 8.2 سنوات ومتوسط مدة 6.2 سنوات. نظرًا لأنه ETF ، لا يوجد حد أدنى لمتطلبات الاستثمار الأولية.
3. صندوق دودج وكوكس للدخل (DODIX)
يسعى صندوق دودج وكوكس للدخل إلى توفير معدل عالٍ ومستقر من الدخل الحالي مع الحفاظ على رأس المال على المدى الطويل. حوالي 80 ٪ من الأصول في الأوراق المالية الاستثمارية ، مع ما يصل إلى 20 ٪ وضعت في التزامات الديون أقل من درجة الاستثمار. تعد DODIX عقدًا آمنًا إلى حد ما ، حتى لو لم يكن يحمل نفس الاعتراف بالعلامة التجارية في Vanguard أو BlackRock.
حقق صندوق دودج وكوكس للدخل عائدا من SEC قدره 2.67 ٪ مع نسبة نفقات بلغت 0.42 ٪. كان لديها أصول صافية بقيمة 62.3 مليار دولار في محفظتها اعتبارا من سبتمبر 2019. وكان الصندوق يحتاج إلى استثمار مبدئي بقيمة 2،500 دولار.
4. صندوق العائد الإجمالي لسندات متروبوليتان ويست (MWTRX)
تم تصميم صندوق متروبوليتان ويست توتال بوند ليكون صندوق سندات أساسي. هدفها هو التفوق على مؤشر بلومبرغ باركليز الأمريكي لتجميع السندات مع الحفاظ على ملف تعريف مخاطر مماثل لهذا المؤشر. يتتبع مؤشر بلومبرج باركليز في الولايات المتحدة للسندات التجريبية سندات الاستثمار.
يستثمر صندوق متروبوليتان ويست توتال بوند في مجموعة واسعة من الأوراق المالية ذات الدخل الثابت ، بما في ذلك المشتقات التي يمكن استخدامها للتحوط من التعرض للمخاطر. كان للصندوق ما يزيد عن 79.9 مليار دولار في AUM مع عائد من SEC بنسبة 2.04 ٪ اعتبارا من نوفمبر 2019. وكان لديه حساب نسبة 0.67 ٪ لأسهم المستثمرين. بلغ متوسط الحيازات في المحفظة 5.75 سنوات ومتوسط الاستحقاق 7.69 سنوات. تطلب الصندوق استثمارًا أوليًا ضخمًا يصل إلى 5000 دولار.
5. صندوق السندات لوميس سايلز كور بلس (NEFRX)
يسعى صندوق Loomis Sayles Core Plus Bond إلى توفير إجمالي عوائد أعلى من خلال الاستثمار في سندات الشركات والسندات الحكومية الأمريكية عالية الجودة. يواجه الصندوق مخاطر أعلى من العديد من صناديق السندات الأخرى لأنه يحتفظ بأوراق مالية ذات دخل ثابت مرتفعة العائد ومن الأسواق الناشئة. وكان صافي أصولها 7.43 مليار دولار ، مع عائد مجلس الأوراق المالية والبورصة بنسبة 1.87 ٪ اعتبارا من نوفمبر 2019.
حقق صندوق لوميس سايلز كور بلس بوند نسبة نفقات مرتفعة إلى حد ما بلغت 0.73 ٪. يجب أن تعمل بشكل أفضل لتبرير ارتفاع النفقات مقارنة بالصناديق الأخرى. تبلغ مدة الحيازات في الصندوق 6.17 سنة بمتوسط استحقاق يبلغ 8.52 سنة. تطلب الصندوق استثمارًا بحد أدنى 2500 دولار.
