يعد سوق صرف العملات مجالًا آخر تم فتحه أمام مجموعة واسعة من المستثمرين من خلال ظهور الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) كأداة استثمار ذات شعبية متزايدة. صناديق الاستثمار المتداولة بالعملات المتداولة مثل الأسهم الأمريكية العادية قد سهّلت الوصول إلى الاستثمارات في العملات الأجنبية.
تعكس العملات المتداولة في البورصة التغيرات في أسعار الصرف بين زوج من العملات ، أو الأداء العام لعملة واحدة مقابل سلة مختارة من العملات الأخرى. قد تحتفظ صناديق العملة بالنقد بعملات ما ، أو تستخدم العقود الآجلة أو الخيارات أو عقود الفوركس أو المبادلة لتتبع أسعار الصرف والقيم النسبية. يستخدم المستثمرون صناديق الاستثمار المتداولة بالعملات لإضافة المزيد من التنويع إلى محفظة الاستثمار ، أو فقط كوسيلة بسيطة للوصول إلى الأرباح المحتملة في سوق الفوركس.
الين الياباني هو رابع عملة يتم تداولها على نطاق واسع على مستوى العالم ، بعد الدولار الأمريكي واليورو والجنيه البريطاني ، وهي العملة الأكثر تداولًا في آسيا. وغالبا ما تستخدم كعملة احتياطية في المعاملات الدولية. مع تجار الفوركس ، يستخدم الين في بعض الأحيان لتوفير التنويع ، لأنه يتداول بشكل متكرر عكسيا مع العملات الرئيسية الأخرى فيما يتعلق بالدولار الأمريكي.
CurrencyShares الين الياباني Trust ETF
تم إطلاق موقع CurrencyShares Japanese Yen Trust ETF (NYSEArca: FXY) لأول مرة في عام 2007 من قبل RydexSGI ، وقد تم تصنيفه على أنه عالي المخاطر نسبيًا. تسعى الثقة لأسهمها إلى عكس سعر وأداء الين الياباني بالنسبة للدولار الأمريكي. والغرض منها هو تقديم نتائج استثمارية تتوافق مع ما يمكن تحقيقه من الاحتفاظ بالعملة في شكل الين.
FXY هي ثاني أكثر صناديق الاستثمار المتداولة في تداول الين. يزيد إجمالي أصوله عن 100 مليون دولار ، ويبلغ متوسط حجم التداول اليومي أكثر من 100000 سهم. نسبة نفقات الصندوق هي 0.4٪. هذا الصندوق مناسب تمامًا للمستثمرين الذين يسعون إلى التعرض للين الياباني ، خاصة فيما يتعلق بالدولار الأمريكي.
ProShares Ultra Yen ETF
يعد ProShares Ultra Yen ETF (NYSEArca: YCL) أول عرضين من ProShares لصناديق الاستثمار المتداولة ذات الرافعة المالية التي تتبع أداء الين الياباني. من خلال الاحتفاظ بعقود آجلة للين / الدولار الأمريكي ، فإن هدف الصندوق هو تقديم نتائج استثمار تساوي ضعف الأداء اليومي لسعر الين / دولار.
نسبة نفقات الصندوق هي 0.95٪. يبلغ إجمالي أصولها حوالي 5 ملايين دولار ، ويبلغ متوسط حجم تداولها اليومي حوالي 2000 سهم فقط.
YCL هو مناسب للمستثمرين الذين يرغبون في التعرض للاستدانة لأداء الين الياباني بالنسبة للدولار الأمريكي ، والذين يتوقعون ارتفاعًا نسبيًا في قيمة الين. تقدم ProShares ETF ذات رافعة مالية مماثلة تتبنى موقفًا هبوطيًا تجاه الين.
ProShares UltraShort Yen ETF
أكبر صندوق من صناديق الاستثمار المتداولة ETF ، اعتبارًا من عام 2015 ، حيث بلغ إجمالي أصوله أكثر من 400 مليون دولار ، هو ProShares UltraShort Yen ETF (NYSEArca: YCS). هذا هو ETF رافعة مالية أخرى تقدم ProShares لتعكس التغييرات في سعر صرف الين الياباني / الدولار الأمريكي. يتبع هذا الصندوق اتجاهًا هبوطيًا للين ، حيث يسعى إلى تقديم نتائج استثمارية يومية تمثل 200٪ من عكس أداء زوج الين الياباني / الدولار الأمريكي. بينما ترتفع قيمة أسهم YCL عندما ترتفع القيمة النسبية للين ، فإن أسهم YCS ترتفع في القيمة عندما ينخفض الين بالنسبة للدولار الأمريكي.
YCS هي ETF الوحيدة التي تركز على الين والتي تظهر حاليًا عائدًا إيجابيًا مدته خمس سنوات. ارتفعت قيمة أسهم الصندوق بنسبة 71٪ بين عامي 2010 و 2015 ، وذلك بسبب الانخفاض في السوق للين.
نسبة نفقات الصندوق هي 0.95٪. بالنسبة للمستثمرين ذوي النظرة الهبوطية لزوج الين / الدولار الأمريكي ، والذين يسعون للحصول على نتائج استثمارية مدعومة ، فإن ProShares UltraShort Yen ETF هو الخيار الأفضل المتاح حاليًا.
