انتعشت أسهم التجزئة من أدنى مستوياتها في ثمانية أشهر يوم الثلاثاء بعد أن أعلن البيت الأبيض أن بعض الرسوم الجمركية المقرر تنفيذها في 1 سبتمبر ستتأخر إلى ديسمبر. أثارت الأخبار أيضًا ضغطًا قصيرًا واسع النطاق في المعايير الرئيسية ، مما رفع مؤشر S&P 500 بأكثر من 1.5٪. ومع ذلك ، عادت النغمة الهبوطية بين عشية وضحاها ، مدفوعة بانهيار السندات وانعكاس العائد وتقلص الناتج المحلي الإجمالي الألماني.
كانت الرسائل المختلطة تقوم بجولات في سوق ما قبل يوم الأربعاء ، حيث نفى مسؤول كبير في البيت الأبيض حدوث ذوبان في العلاقات الصينية الأمريكية. لسوء الحظ ، هناك تقلبات لا حصر لها وخطأ في الاتجاه يسيران على أعصاب المتداولين بينما يقوضان المعنويات التي يحتاجها المستثمرون لتحمل الأسهم. وقد ينفد الوقت لإنقاذ شريط المؤشر لأن سوق السندات قد أصدر تحذيرًا علمًا أحمر بأن الولايات المتحدة تتجه نحو الركود.
TradingView.com
احتل صندوق SPDR S&P Retail ETF (XRT) أعلى 50 دولارًا في عام 2015 بعد اتجاه صعودي استمر لعدة سنوات وتحول هبوطيًا بحدة إلى عام 2016 ، حيث وجد الدعم في الثلاثينيات العليا. فشلت محاولة الاختراق 2018 ، مما أدى إلى انخفاض حاد في ديسمبر ، تبعه ارتداد نسبي فشل في المتوسط المتحرك الأسي لمدة 200 يوم (EMA) في مارس. أضافت أعلى المستويات في أبريل ويوليو إلى هيكل السعر الهابط ، مما ولد الاختبار الحالي عند دعم 2018.
كان مؤشر توزيع تراكم الحجم المتوازن (OBV) في وضع التوزيع منذ سبتمبر 2018 ، عندما وصل إلى أعلى مستوى في العقد. تراجعت ضغوطات البيع في يناير واستؤنفت في أبريل ، حيث أسقطت OBV على مرمى حجر من أدنى مستوى في ديسمبر. قد يستغرق الأمر صفقة تجارية كاملة لوقف الاتجاه النزولي في هذه المرحلة وإعطاء المستثمرين الهامشين سببًا مشروعًا لشراء أسهم التجزئة.
ارتفع الصندوق إلى أعلى مستوى في ثلاثة أيام بعد تأخير التعريفة الجمركية لكنه انسحب بمجرد أن يطلع اللاعبون في السوق على القوائم المقسمة واكتشفوا أن المئات من عناصر رف التجزئة لا يزال من المقرر تنفيذها في سبتمبر. من الصعب الحصول على قراءة دقيقة للمكان الذي سيتم فيه افتتاح القطاع يوم الأربعاء ، لكن مدافع التجزئة الكبيرة Target Corporation (TGT) و Amazon.com و Inc. (AMZN) و Dow component Walmart Inc. (WMT) تسجل خسائر فائضة من 1.0 ٪ في ما قبل السوق.
المخاطر كبيرة لأن عمليات البيع من خلال دعم 2018 عند 38.10 دولار لصندوق XRT ستشير أيضًا إلى انهيار هائل مزدوج القمة ، مما ينهي الاتجاه الصعودي الذي بدأ بعد الانهيار الاقتصادي في عام 2008. في المقابل ، ستكون هذه أخبارًا سيئة بالنسبة للمسابقات الدورية الأخرى التي تشمل البنوك ووسائل النقل والعمليات الصناعية. لسوء الحظ ، لا يساعد مرساة Macy's، Inc (M) المعادلة هذا الصباح ، حيث انخفض أكثر من 12٪ إلى أدنى مستوى في تسع سنوات.
TradingView.com
يعاني ملاك SPDR S&P 500 ETF (SPY) أيضًا من حالة إصابة بسوء بعد أن سجل ارتفاع يوم الثلاثاء أعلى مستوى في ثمانية أيام على الجانب السفلي من EMA الذي استمر 50 يومًا بالقرب من 293 دولارًا. لقد كسر مستوى الدعم هذا في 2 أغسطس وفشل في الاختبار الأول للمقاومة الجديدة بعد أربع جلسات. لسوء الحظ بالنسبة للثيران ، يتداول الصندوق أدنى من 289 دولار في السوق السابقة ، مما يشير إلى رفض ثانٍ يحبذ انهيار أدنى مستوى تأرجح عند 282 دولار.
قد تصل دفعة البيع إلى أدنى مستوى في يونيو عند 273 دولارًا وتملأ الفجوة الثالثة في الدعم. يقوم القاع بتشكيل مستوى تصحيح فيبوناتشي 0.338 بينما يمثل قاع التداول الظاهر الوحيد بين أدنى مستوى في ديسمبر وحتى يوليو. بشكل سيئ ، انخفض مؤشر OBV إلى المستوى الذي سجله في يونيو من الأسبوع الماضي ، مما يشير إلى شعور هبوطي قد يحتاج إلى أسعار أقل بكثير لتحفيز اهتمام الشراء.
الخط السفلي
السوق العريض في تراجع كامل صباح الأربعاء ، محاصرين الثيران في انعكاس كبير بعد ارتفاع نطاق واسع يوم الثلاثاء.
