يمكن للتجار توقع مزيد من التقلبات هذا الأسبوع بعد تعريفة الرئيس ترامب على السلع الصينية وتعزيز الدولار الأمريكي.
أعلن الرئيس ترامب يوم الجمعة الماضي تعريفة جمركية بنسبة 25 في المائة على سلع صينية بقيمة 50 مليار دولار تحتوي على "تقنيات مهمة صناعياً" ، والتي يعتقد كثير من الخبراء أنها قد تشكل بداية لحرب تجارية بين الولايات المتحدة والصين. أشار البيت الأبيض إلى أنه سيفرض تعريفة على الفضاء والإنسان الآلي والآلات رداً على "الممارسات غير العادلة المتعلقة باكتساب الملكية الفكرية والتكنولوجيا الأمريكية". هددت الصين بالانتقام بالتعريفات الخاصة بها على فول الصويا واللحوم والويسكي والطائرات والسيارات.
في الوقت نفسه ، أعلن مجلس الاحتياطي الفيدرالي عن رفع سعر الفائدة على نطاق واسع يوم الأربعاء ، لكنه أشار إلى أن هناك رفعتين أخريين لأسعار الفائدة على الطريق هذا العام. ويمثل هذا زيادة في سعر الفائدة أكثر مما توقع العديد من الاقتصاديين رؤيته هذا العام - واستجاب مؤشر الدولار بتحرك نحو واحد في المائة على مدار الأسبوع. قد يشهد التجار استمرارًا في قوة الدولار خلال هذا الأسبوع ، مما قد يستمر في انتعاش القطاعات التي تحركها الصادرات وأسهم الأسواق الناشئة.
S&P 500 قد ينهار من الدعم الرئيسي
وصل SPDR S&P 500 ETF (NYSE ARCA: SPY) لفترة وجيزة إلى أعلى مستوياته السابقة خلال الأسبوع الماضي قبل أن ينتقل إلى مستويات إعادة اختبار خط الاتجاه ودعم R1 عند 257.87 دولار. يجب على المتداولين مراقبة الاختراق من مقاومة خط الاتجاه نحو مقاومة R2 عند مستوى 282.01 دولار في الأسبوع القادم ، ولكن السيناريو الأكثر ترجيحًا هو انخفاض هبوطي لإعادة اختبار أعلى مستويات رد الفعل ومتوسط 50 يومًا عند 270.00 دولارًا. يقترب مؤشر القوة النسبية (RSI) من مستويات التشبع في الشراء عند 63.41 ، وقد يشهد تقارب التقارب في المتوسط المتحرك (MACD) تقاطع هبوطي على المدى القريب.
الصناعة هي الأكثر تضررا من مخاوف التعريفة الجمركية
شهد مؤشر SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (NYSE ARCA: DIA) أكبر انخفاض في الأسبوع الماضي لأنه الأكثر عرضة لمخاطر الحرب التجارية. بعد انهيار DIA من خط الاتجاه ودعم R1 عند 251.37 $ ، يجب على المتداولين متابعة المزيد من الانهيار من دعم خط الاتجاه عند 247.50 دولار باتجاه المتوسط المتحرك لمدة 50 يومًا أو دعم النقطة المحورية عند 242.74 $. يبدو مؤشر القوة النسبية RSI متواضعًا عند 56.78 ، ولكن قد يرى مؤشر MACD تقاطع هبوطي على المدى القريب.
الأسهم التقنية لا تزال معزولة نسبيا
كان أداء Invesco QQQ Trust (NASDAQ: QQQ) جيدًا الأسبوع الماضي ، حيث تم عزل أسهم التكنولوجيا نسبياً عن المخاطر السياسية. بعد رؤية اختراق من مثلث صعودي ، يجب على التجار مراقبة الحركة نحو مستوى المقاومة R2 عند 178.81 دولار. إذا تحرك المؤشر هبوطًا ، فيجب على المتداولين مراقبة اختراق خط دعم خط الاتجاه الذي قد يؤدي إلى العودة إلى دعم خط الاتجاه عند 171.00 دولار. يبدو أن مؤشر القوة النسبية في منطقة ذروة الشراء عند 70.63 ، ولكن مؤشر الماكد لا يزال في اتجاه صعودي ، مما يدل على أن التجار قد يشهدون بعض التماسك الأسبوع المقبل قبل التحرك صعوديًا. (لمزيد من المعلومات ، راجع: لماذا تتفوق المصارف والبنوك في حربها التجارية ).
قبعات صغيرة تواصل التفوق
يظل iShares Russell 2000 ETF (NYSE ARCA: IWM) أحد المؤشرات الرئيسية الأفضل أداءًا مع استمرار ظهور رؤوس الأموال الصغيرة في تدفقات رأس المال. يجب على التجار مراقبة الاختراق المستمر من المقاومة R1 عند 167.54 دولار والتحرك نحو مقاومة R2 عند 172.30 دولار الأسبوع المقبل ، على الرغم من أن مؤشر القوة النسبية في منطقة ذروة الشراء عند 71.05 يدل على أنه قد يكون هناك بعض التعزيز على المدى القريب. والخبر السار هو أن مؤشر الماكد لا يزال في اتجاه صعودي قد يشير إلى ارتفاع مستمر.
ماذا بعد؟
في الأسبوع القادم ، سوف يراقب المتداولون عن كثب العديد من المؤشرات الاقتصادية الرئيسية ، بما في ذلك مبيعات المنازل القائمة في 20 يونيو ، ومطالبات العاطلين عن العمل في 21 يونيو ، ومؤشر مديري المشتريات فلاش يوم 22 يونيو. كما ستراقب السوق عن كثب المخاطر السياسية المستمرة التي تواجه الولايات المتحدة والاتحاد الأوروبي. (للحصول على قراءة إضافية ، راجع: Trading Trump: Reading Past the the President's Tweets. )
