تجنب المخاطر مقابل تقليل المخاطر: نظرة عامة
تجنب المخاطر والحد من المخاطر طريقتان لإدارة المخاطر. يتجنب تجنب المخاطر التخلص من أي تعرض للمخاطر يشكل خسارة محتملة ، بينما يتعامل تقليل المخاطر مع تقليل احتمالية وشدة الخسارة المحتملة.
الماخذ الرئيسية
- تجنب المخاطر لا يؤدي أي نشاط قد ينطوي على مخاطرة. يتعامل تخفيض المخاطر مع تخفيف الخسائر المحتملة أثناء الانخراط في سلوك مالي يحتمل أن يكون محفوفًا بالمخاطر.
تجنب المخاطر
تجنب المخاطر لا يؤدي أي نشاط قد يحمل مخاطر. تحاول منهجية تجنب المخاطر تقليل نقاط الضعف التي يمكن أن تشكل تهديداً. يمكن تحقيق تجنب المخاطر والتخفيف من حدتها من خلال السياسات والإجراءات والتدريب والتعليم وتنفيذ التكنولوجيا.
على سبيل المثال ، لنفترض أن المستثمر يرغب في شراء أسهم في شركة نفطية ، لكن أسعار النفط انخفضت بشكل كبير خلال الأشهر القليلة الماضية. هناك مخاطر سياسية مرتبطة بإنتاج النفط ومخاطر الائتمان المرتبطة بشركة النفط. إنه يقيم المخاطر المرتبطة بصناعة النفط ويقرر تجنب أخذ حصة في الشركة. هذا هو المعروف باسم تجنب المخاطر.
الحد من المخاطر
من ناحية ، يتعامل تقليل المخاطر مع تخفيف الخسائر المحتملة. على سبيل المثال ، لنفترض أن هذا المستثمر يمتلك بالفعل أسهم نفطية. هناك مخاطر سياسية مرتبطة بإنتاج النفط ، والمخزونات لديها مستوى عال من المخاطر غير المنتظمة. يمكنه الحد من المخاطر من خلال تنويع محفظته عن طريق شراء أسهم في صناعات أخرى ، وخاصة تلك التي تميل إلى التحرك في الاتجاه المعاكس لأسهم النفط.
من أجل الانخراط في إدارة المخاطر ، يجب على الشخص أو المنظمة تحديد وفهم التزاماتهم. يعد هذا التقييم للمخاطر المالية أحد أهم وأصعب جوانب خطة إدارة المخاطر. ومع ذلك ، من الأهمية بمكان لضمان سلامة أصول شخص ما أن تفهم النطاق الكامل لمخاطرك.
لنفترض أن المستثمر ينوع محفظته ويستثمر في مختلف قطاعات السوق. ومع ذلك ، فإنه يواجه حاليا مخاطر منتظمة بسبب الانكماش الاقتصادي. يجوز للمستثمر تقليل مخاطره من خلال التحوط. على سبيل المثال ، يمكن للمستثمر حماية مراكزه الطويلة وتقليل مخاطره عن طريق شراء خيارات البيع لمراكزه الطويلة. إنه محمي من أي انخفاض محتمل في قيمة محفظته لأنه قادر على بيع أسهمه بسعر محدد مسبقًا خلال فترة محددة.
يخسر المستثمر الذي يتجنب المخاطرة أي مكاسب محتملة قد تحصل عليها أسهم النفط. من ناحية أخرى ، فإن المستثمر الذي يقلل من مخاطره لا يزال لديه مكاسب محتملة. إذا ارتفع سوق الأسهم ، فستكون قيمة مراكزه الطويلة في قيمة. ومع ذلك ، إذا انخفضت مواقفه في القيمة ، فهو محمي بخيارات طرحه.
يعد التنويع المالي أحد أكثر استراتيجيات الحد من المخاطر موثوقية. عندما يتم تنويع المخاطر المالية الخاصة بك ، يتم تخفيف الآثار الجانبية الضارة. إذا كان لديك عدة تدفقات للدخل ، على سبيل المثال ، لن يتسبب فقدان تدفق واحد في التسبب في الضرر إذا كان 25٪ فقط من دخل الشخص يأتي من هذا التدفق.
