تضاعفت مجموعة Goldman Sachs Group Inc. (GS) ، التي نمت عائلة ETF إلى 21 من صناديق الاستثمار المتداولة على مدار السنوات الأربع الماضية ، هدفها لتصبح أفضل عشرة لاعبين في السوق. يتطلب هذا العمل الفذ أن يستوعب "وول ستريت بنك" منافسيه ، بما في ذلك JPMorgan Chase & Co. (JPM) و Charles Schwab Corp. (SCHW) ، أيضًا المتأخرين في هذا المجال ، وهم الآن في المرتبة العاشرة والرقم الخامس في الصناعة ، على التوالي ، لكل قصة بارون مفصلة.
تشرح هذه المبادرة قيام جولدمان مؤخراً بشراء 33 مليار دولار من الأصول من ستاندرد آند بورز للخدمات الاستشارية الاستثمارية. تقدم SPIAS ، وهي منشئ المحافظ النموذجية ، محافظًا تم إنشاؤها باستخدام صناديق الاستثمار المتداولة وصناديق الاستثمار المشتركة ، وهو نموذج يكتسب قوة جذب سريع بين المستشارين الماليين. ستمكّن الصفقة الضخمة لشركة جولدمان الأخيرة عملاق الخدمات المالية من المطاردة بعد نمو سوق الأصول البالغ 360 مليار دولار المرتبط بالمحفظة النموذجية.
جولدمان شراء SPIAS
- يضيف ذراع إدارة الأصول بقيمة 1.5 مليار دولار 33 مليار دولار أخرى من جولدمان ، في رقم 17 في مساحة مؤسسة التدريب الأوروبية ، ويسعى لكسر أفضل 10SPIAS عروض الأعمال محافظ النموذجية ، تحظى بشعبية متزايدة بين المستشارين الماليين يتوقع البنك مضاعفة أعمال المحفظة النموذجية في ثلاث سنوات
نموذج محفظة الفضاء شوهد مضاعفة في ثلاث سنوات
ستضيف أعمال SPIAS خط خدمة آخر ، و 33 مليار دولار أخرى ، إلى الأصول التي تديرها شركة جولدمان ساكس بقيمة 1.5 تريليون دولار. حاليًا ، يحتل Goldman المرتبة 17 من حيث الحجم في الصناعة ، ويسعى جاهداً لاقتحام الأرقام الفردية ، وفقًا لما قاله Michael Crinieri ، رئيس Goldman لاستراتيجية ETF.
ينبغي على SPIAS منح جولدمان ميزة في مساحة صناديق الاستثمار المتداولة المزدحمة والمنافسة بشكل متزايد ، حيث تم تأجيل المصدرين من خلال خفض الرسوم بشكل مكثف في سعيهم للفوز بأصول المستثمرين. يجب أن تستمر مساحة المحفظة النموذجية في الازدهار مع ابتعاد المستشارين عن بناء المحافظ ، وبدلاً من ذلك ، يرون وقتهم يستخدم بكفاءة أكبر في خدمات مثل التدريب والتخطيط العقاري والتوجيه الضريبي ، وفقًا لبارونز. كان الدافع وراء اعتماد المحافظ النموذجية هو التغييرات التنظيمية والصناعية الأوسع نطاقًا التي تجعل الاستعانة بمصادر خارجية أكثر جاذبية ، وينبغي أن يسهل على المشترين التمييز على أساس حيازات الصناديق والسعر ، حسب التقرير.
وقال كينيري: "قد يتضاعف السوق في السنوات الثلاث المقبلة".
تتمتع شركة SPIAS بسجل حافل بالنجاح وموقع جذاب على منصات التكنولوجيا المستخدمة بالفعل من قبل العديد من المستشارين ، كما يقول جولدمان. كما تدير وحدة ستاندرد آند بورز العالمية التي تبلغ تكلفتها 33 مليار دولار ، حافظات الأسهم القائمة على القواعد.
تستخدم حافظة طراز SPIAS بنية هيكلية مفتوحة ، والتي تسمح بتضمين ETFS من الشركات الأخرى في المحافظ ، والتي تفرض رسوم "تراكب" مقابل خدماتها ، وعادة ما تكون حوالي 0.15 ٪. ستقوم جولدمان بتوسيع نطاق عروضها عن طريق إضافة المحافظ النموذجية الخاصة بها باستخدام الملكية جولدمان ساكس ETFS ، والتي لن تتقاضى رسوم تراكب. بدلاً من ذلك ، سيحقق البنك إيرادات من الرسوم الإدارية على صناديق الاستثمار المتداولة.
تحرك للأمام
في حين أن غالبية صناديق الاستثمار المتداولة الحالية لدى جولدمان هي صناديق أسهم ، وتتقدم إلى الأمام ، تقول كينيري إن الشركة تخطط للتوسع إلى فئات أصول وفئات منتجات متعددة. في وقت سابق من هذا الشهر ، أطلقت جولدمان خمس صناديق استثمار جديدة في شراكة مع شركة Motif Investing Inc. ، والتي تعتمد على التعلم الآلي. يعتبر البنك من بين أولئك الذين يحاولون إحداث ثورة في الاستثمار في التكنولوجيا ، حيث يستخدمون صناديق الاستثمار المتداولة في التكنولوجيا الجديدة التي تعتمد على الذكاء الاصطناعي للتركيز على صناعات مثل البيانات والتمويل والتصنيع.
