تراجعت أسهم شركة جنرال موتورز (GM) بأكثر من 3٪ يوم الجمعة ، بعد يوم واحد فقط من إعلان الشركة عن زيادة في المبيعات بنسبة 1٪ على أساس سنوي ، مدعومة بنتائج قوية من بويك وجي إم سي. ساهمت زيادة محتملة في ضريبة الغاز واستمرار القلق بشأن مستقبل اتفاقية التجارة الحرة لأمريكا الشمالية (NAFTA) في الانخفاض ، مما أدى إلى انخفاض المخزون إلى أدنى مستوى في سبعة أسابيع. يجب على التجار البحث عن البائعين ليصادقوا على تقرير أرباح الشركة الصادر في 6 فبراير ، على الرغم من أن جنرال موتورز قد أعلنت في نهاية التوقعات في 16 يناير مع توقع نتائج 2018 بما يتماشى مع الإجماع الحالي.
تفوقت جنرال موتورز بحدة على منافستها فورد موتور كومباني (F) ، التي سجلت انخفاضًا قبيحًا بنسبة 6٪ على أساس سنوي في يناير ، مما واصل سلسلة من الأخبار الهبوطية التي أسقطت الأسهم أكثر من 20٪ منذ أن تجاوزتها في 52 أسبوعًا أعلى من 13 دولار في منتصف يناير. يختبر سهم فورد حاليًا دعمًا لمدة عامين بالقرب من 10.50 دولارات ، وقد ينهار في الأسابيع المقبلة ، ويدخل في أول اتجاه هبوطي رئيسي منذ عام 2012.
تراجعت مبيعات صناعة السيارات في الولايات المتحدة بنسبة 2 ٪ في عام 2017 ، وفشلت في التغلب على شركات heathy مدفوعة بتوسع متعدد السنوات. من المتوقع أن تخفض أسعار الفائدة المرتفعة بسرعة إلى 2018 نتائج ، بالإضافة إلى زيادة المخزون المتأخر من السيارات المستعملة. إذا أخذنا هذا الأمر معًا ، فمن المحتمل أن يكون القطاع قد تجاوز ذروة دورية بالفعل ، مما مهد الطريق لعدة سنوات من مبيعات التعاقد وانخفاض أسعار الأسهم.
المخطط الأسبوعي لجنرال موتورز (2013 - 2018)
ارتفعت أسهم جنرال موتورز إلى 41.85 دولارًا في ديسمبر 2013 ، في أعقاب موجة صعود قوية تجاوزت أعلى مستوى في 2011 بأقل من ثلاث نقاط. دخل السهم بعد ذلك في نمط إسفين آخذ في الاتساع ، يتميز بانخفاض متقلب تدريجيًا ، حيث وجد الدعم في منتصف 20 دولارًا في أغسطس 2015. لقد اختبر هذا المستوى مرتين في عام 2016 وانطلق في تقدم جديد في الاتجاه الذي كسر خط الاتجاه لمدة ثلاث سنوات ارتفاعات منخفضة في ديسمبر.
ارتد السهم على طول خط الدعم لمدة تسعة أشهر وارتفع أعلى ، اندلعت فوق أعلى مستوى في عام 2013 في أكتوبر. توقف الارتفاع بعد ثلاثة أسابيع فقط عند 46.76 $ ، مما أفسح المجال أمام الانخفاض الضحل الذي رسم الخطوط العريضة لنموذج العلم الصاعد ، مع اختبار الدعم عند مستوى الاختراق مرارًا وتكرارًا. أدت عمليات البيع الأخيرة إلى تفعيل هذا المستوى مرة أخرى ، في حين أن نمط العلم يثير احتمالات استمرار الهبوط في المتوسط المتحرك الأسي لمدة 200 يوم عند 39.50 دولار.
إن دفعة البيع هذه سوف تنطلق إشارات الاختراق الفاشلة ، لكن يمكن أن تشكل حدثًا قصير الأجل للإرهاق ، حيث يولد العلم ومتوسط الدعم حركة ارتداد كبيرة. يحتاج المضاربون على الارتفاع على المدى الطويل إلى الحفاظ على الخط أو المخاطرة بحدوث انهيار وتوجه هبوطي قد يستمر لعدة أشهر مع إسقاط السهم إلى 30 دولارًا أقل. يحتفظ المشترون بالميزة الفنية في هذه المرحلة لأن القاع الثالث في نموذج العلم الصاعد عادة ما يولد فرصة شراء. (لمزيد من المعلومات ، راجع: عروض تشيفي سيلفرادو الجديدة من جنرال موتورز للحصول على المزيد من الأرباح من الولايات المتحدة .)
الرسم البياني الأسبوعي F (2011 - 2018)
سجلت أسهم فورد أعلى مستوى لها في 10 أعوام عند 18.97 دولارًا في عام 2011 ، وتم بيعها إلى 8.82 دولارًا في عام 2012. لقد اختبرت مقاومة النطاق في عامي 2013 و 2014 ، حيث نفى البائعون العدوانيون محاولتي الاختراق. بعد ذلك بدأ التراجع في الحركة البطيئة ، حيث اختبر السعر دعمًا متوسطًا بالقرب من 10.50 دولارات خمس مرات بين عامي 2015 و 2017. لقد دخل للتو اختباره السادس بعد انخفاض رأسي دام أسبوعين ، مع أقوى ضغوط بيع في أكثر من عامين رفع احتمالات حدوث انهيار يؤدي إلى اختبار أكثر أهمية عند أدنى مستويات 2011 و 2012.
يجب على التجار البحث عن موجة انتعاش قوية واحدة على الأقل قبل حدوث انهيار لأن مسار البيع العمودي غير مستدام. قطع السهم من خلال دعم EMA لمدة 200 يوم عند 12 دولارًا خلال المسار ، مع وجود مقاومة عند هذا المستوى تشير الآن إلى هدف ارتداد مرتفع. قد يفكر البائعون على المكشوف المهتمين بلعب أي مراكز عند هذا المستوى أو بالقرب منه ، خاصة بعد الانعكاس الكبير في الحجم.
الخط السفلي
تراجعت أسهم جنرال موتورز وفورد ، مع ارتفاع أسعار الفائدة وإمدادات جيدة من السيارات المستعملة من المحتمل أن تقوض أرباح 2018 والإيرادات. (للحصول على قراءة إضافية ، راجع: تحليل الأسهم التلقائية .)
