ما هي هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA)؟
هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) هي منظمة مستقلة غير حكومية تكتب وتنفذ القواعد التي تحكم الوسطاء المسجلين وشركات الوساطة التجارية في الولايات المتحدة. وتتمثل مهمتها المعلنة في "حماية الجمهور المستثمر من الاحتيال والممارسات السيئة". وهي تعتبر منظمة ذاتية التنظيم.
كيف تعمل هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA)
هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) هي أكبر هيئة تنظيمية مستقلة لشركات الأوراق المالية العاملة في الولايات المتحدة.
تشرف FINRA على أكثر من 3700 شركة وساطة ، و 155000 مكتب فرعي ، وحوالي 630،000 من ممثلي الأوراق المالية المسجلين ، اعتبارًا من عام 2019. تنظم FINRA تداول الأسهم وسندات الشركات وعقود الأوراق المالية الآجلة والخيارات. ما لم يتم تنظيم شركة من قبل منظمة مختلفة ذاتية التنظيم ، فمن الضروري أن تكون شركة عضو فيرا للقيام بأعمال تجارية.
تتمتع هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) بسلطة أو حظر السماسرة وشركات الوساطة المالية التي تنتهك قواعدها.
FINRA لديها 16 مكتبا في جميع أنحاء الولايات المتحدة ونحو 3600 موظف. بالإضافة إلى الإشراف على شركات الأوراق المالية ووسطائها ، تدير FINRA الاختبارات المؤهلة التي يتعين على محترفي الأوراق المالية اجتيازها من أجل بيع الأوراق المالية أو الإشراف على الآخرين الذين يقومون بها. ويشمل ذلك ، على سبيل المثال ، اختبار مؤهلات ممثلي الأوراق المالية العامة من السلسلة 7 وفحص العقود المستقبلية للسلع الوطنية للسلسلة 3.
تتمتع فينرا ، بصفتها التنفيذية ، بسلطة اتخاذ إجراءات تأديبية ضد الأفراد المسجلين أو الشركات التي تنتهك قواعد الصناعة. في عام 2018 ، على سبيل المثال ، ذكرت أنها بدأت 921 دعوى تأديبية ، وفرضت غرامات بلغ مجموعها 61 مليون دولار ، وأمرت برد 25.5 مليون دولار للمستثمرين. كما أنها طردت 16 شركة عضو وعلقت 23 شركة أخرى ، بينما حظرت 386 شخصًا من أعمال الأوراق المالية وتعليق 472 شركة أخرى. في عام 2018 ، أحالت 919 قضية الاحتيال والتداول من الداخل إلى لجنة الأوراق المالية والبورصة (SEC) والوكالات الحكومية الأخرى لمقاضاتها..
بالنسبة للمستثمرين الذين يتسوقون للحصول على وسيط أو يرغبون في مراجعة حسابهم الحالي ، تحتفظ FINRA بشركة BrokerCheck ، وهي قاعدة بيانات يمكن البحث فيها عن الوسطاء ، ومستشاري الاستثمار ، والمستشارين الماليين ، بما في ذلك الشهادات ، والتعليم ، وأي إجراءات تنفيذ. تعتمد BrokerCheck على الإيداع المركزي للتسجيل التابع لـ FINRA ، وهو قاعدة بيانات تحتوي على سجلات الأفراد والشركات التي تعمل في مجال الأوراق المالية في الولايات المتحدة.
تاريخ هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA)
تم إنشاء هيئة تنظيم الصناعة المالية كنتيجة لتوحيد الرابطة الوطنية لتجار الأوراق المالية (NASD) وعمليات تنظيم وإنفاذ وتحكيم الأعضاء في بورصة نيويورك للأوراق المالية (NYSE). تمت المصادقة على التوحيد ، الذي كان يهدف إلى التخلص من اللوائح المتداخلة أو الزائدة عن الحاجة - ولتقليل تكلفة وتعقيد الامتثال - من قبل لجنة الأوراق المالية والبورصة في يوليو 2007.
في إعلانها عن تشكيلها ، وصفت FINRA ولاية واسعة تشمل مسؤولية "كتابة القواعد ، وفحص الشركات ، والتنفيذ والتحكيم والوساطة ، إلى جانب جميع الوظائف التي كانت تحت إشراف سابق فقط من قبل NASD ، بما في ذلك تنظيم السوق بموجب عقد NASDAQ ، الأمريكي بورصة الأوراق المالية والبورصة الدولية للأوراق المالية وبورصة شيكاغو للمناخ. " (تم تغيير اسم البورصة الأمريكية لاحقًا إلى NYSE American ، و Chicago Climate Exchange ، وهو سوق لتجارة بدلات انبعاثات غازات الدفيئة ، تم إغلاقه في عام 2010.)
