جدول المحتويات
- ما هي رسوم المستشار؟
- فهم رسوم المستشار
- الرسوم المستندة إلى الأصول
- الرسوم المستندة إلى المعاملات
ما هي رسوم المستشار؟
رسوم المستشار هي عبارة عن رسم يتم دفعه مقابل الخدمات الاستشارية المهنية في الأمور المتعلقة بالمال والتمويل والاستثمارات. يمكن فرض رسوم على ذلك كنسبة مئوية من إجمالي الأصول أو قد تكون مرتبطة بصفقة وسيط-تاجر في شكل عمولة.
الماخذ الرئيسية
- يتم دفع رسوم المستشار للمهنيين الماليين لتوفير الخدمات المالية ، والتي يمكن أن تغطي مجموعة واسعة من الأنشطة من المشورة والتخطيط إلى وضع الصفقات في السوق. وتشمل هياكل الرسوم المستندة إلى المعاملات العمولات المدفوعة أو "الأحمال" لشراء المنتجات أو التجارة في تستند الرسوم المستندة إلى السوق إلى نسبة مئوية بسيطة من الأصول الخاضعة للإدارة (AUM) ، وعادة ما تكون 1 ٪ أو أكثر في السنة. المستشارون القائمون على الرسوم يتقاضون رسومًا ثابتة أو معدل بالساعة لا يشمل العمولات أو الرسوم المستندة إلى الأصول.
فهم رسوم المستشار
يمكن فرض رسوم المستشار على مجموعة من الخدمات الاستشارية المالية الشخصية. غالبًا ما تكون رسوم المستشار عاملًا رئيسيًا لإجراء استثمارات موجهة في محافظ تدار باحتراف. يمكن أن يتحمل المستثمرون أيضًا رسوم المستشار عند السعي للحصول على دعم من وسطاء خدمة كاملة في تنفيذ المعاملات. عادة ما تكون رسوم المستشار إما على أساس الأصول أو على أساس العمولة.
رسوم فقط
ينتقل بعض المستشارين الماليين إلى هيكل رسوم ثابت ثابت لا يتضمن أي عمولات مبيعات أو رسوم مكتشفين أو نسبة مئوية من AUM.
الرسوم المستندة إلى الأصول
زاد ابتكار التكنولوجيا المالية من عدد من خيارات إدارة الثروات الاستشارية الشخصية للمستثمرين. يتنافس مستشارو Robo الآن مع الحسابات الختامية لأعمال إدارة الثروات. يمكن للمستثمرين الذين يسعون للحصول على مشورة إدارة المحافظ الشخصية اللجوء إلى المستشارين الماليين التقليديين. بشكل عام ، تنمو صناعة الاستشارات المالية بشكل أكبر ، مما أثر على الرسوم.
جميع هذه المنصات سوف تفرض على المستثمرين رسومًا على الأصول مقابل خدماتهم الاستشارية المالية. عادة ما تكون الرسوم على مستشاري روبو والحسابات الختامية منخفضة حيث أن هذه الخدمات تقدم اهتمامًا ومشورة شخصية أقل من المستشار المالي الشخصي.
يتحمل المستشارون الماليون الشخصيون مسؤولية ائتمانية لإدارة أصول العملاء بما يحقق مصلحة عملائهم. هذا يعني أنه يجب عليهم الذهاب إلى أبعد من ذلك لضمان أن الاستثمار لا يناسب المستثمر فحسب ، بل إنه استثمار جيد لتحقيق أهدافهم. سوف يتقاضى هؤلاء المستشارين الماليين بعضًا من أعلى الرسوم المستندة إلى الأصول في الصناعة ، حيث يبلغ متوسطها حوالي 1٪ -1.25٪ سنويًا من الأصول الخاضعة للإدارة (AUM).
يقدم المستشارون الماليون الشخصيون مجموعة واسعة من الخدمات ويوفرون أساسًا للمقارنة لمستشاري روبو وحسابات الاختتام. عادةً ما تكون الرسوم المستندة إلى الأصول الخاصة بـ مستشار الروبو والتفاف أقل بكثير. في شركة robo advisor ، سيدفع المستثمرون رسومًا سنوية قياسية تبلغ 0.25٪ أو 0.40٪ للخدمات المتميزة. يتقاضى حساب التفاف الصندوق المشترك لشواب أعلى بقليل من ذلك عند 0.90 ٪ لأول 100000 دولار. يجب على المستثمرين مراقبة رسوم المعاملات ، والتي قد تكون أو لا تكون مدرجة في أسعار الرسوم المستندة إلى الأصول.
الرسوم المستندة إلى المعاملات
العمولات ، أو الرسوم المستندة إلى المعاملات هي النوع الثاني من رسوم المستشار التي سيواجهها المستثمرون. وترتبط هذه الرسوم مع المعاملات وسيط كامل الخدمات. يوجد لدى الوسطاء المعتمدين على العمولات التزام تنظيمي لضمان تلبية الاستثمارات لمعايير الملاءمة. سوف تتطلب كل من الأوراق المالية الفردية والأموال المدارة رسومًا تستند إلى العمولات. عادة ما ينطوي تداول الأوراق المالية الفردية على رسم موحد لكل معاملة ، في حين تفرض شركة الصندوق رسوم الرسوم المُدارة.
مبيعات الأحمال
يمكن اعتبار أحمال المبيعات رسمًا مرشدًا نظرًا لتكبدها من خلال المشورة والتفاعل مع وسيط خدمة متكامل الخدمات. سوف تفرض صناديق الاستثمار المشتركة المفتوحة عبء مبيعات يتم تنظيمه بواسطة شركة صناديق الاستثمار المشترك ويتفق عليه الوسيط. هذه الرسوم منفصلة عن رسوم الإدارة ومصروفات الصندوق.
يتم تحديد أحمال المبيعات في نشرة الصندوق المشترك. قد تشمل الرسوم الأمامية أو الخلفية أو رسوم تحميل المستوى. عادةً ما يكون لدى A-load أحمال الواجهة الأمامية. غالبًا ما يكون للأسهم "ب" الأحمال الخلفية المؤجلة التي تنتهي صلاحيتها بمرور الوقت. عادةً ما ترتبط الأسهم C برسوم تحميل المستوى التي يتم دفعها سنويًا طوال فترة الاحتفاظ. الأحمال الأمامية عادة ما تكون أعلى رسوم للمستثمرين ، تتراوح بين 4 ٪ إلى 5 ٪. الأحمال الخلفية ومستوى الأحمال أقل عمومًا ، وتتراوح من حوالي 1٪ إلى 2٪. قد تكون نقاط التوقف أيضًا عامل تحميل مبيعات للمستثمرين ذوي الاستثمارات العالية أو تراكم الأسهم.
