تكتسب الصناديق البيئية والاجتماعية والحوكمة شعبية بين المستثمرين. خلال النصف الأول من العام ، تم جمع الأموال الأمريكية التي تركز على عوامل ESG عند اتخاذ القرارات الاستثمارية بما مجموعه 8.4 مليار دولار مقارنة بمبلغ 5.4 مليار دولار تم جمعها لعام 2018. ESG هي واحدة من أسرع استراتيجيات الاستثمار نمواً ، إلى بنك أمريكا.
وكتب محللون في البنك في مذكرة بحثية حديثة: "بينما لا يزال إجمالي أموال AUM من ESG ناشئًا ، كانت ESG واحدة من أسرع الاستراتيجيات نمواً في السنوات الأخيرة". "من بين استراتيجيات بيتا الذكية ، نمت ESG AUM بأسرع معدل بنسبة 70 ٪ + معدل نمو سنوي مركب على مدى السنوات الخمس الماضية."
ماذا يعني للمستثمرين
من بين أكثر الأسهم زيادة الوزن في صناديق ESG ، Hanesbrands Inc. (HBI) ، Gap Inc. (GPS) ، Perrigo Co. Plc (PRGO) ، Alliance Data System (ADS) ، Hologic Inc. (HOLX) ، Pentair Plc (PNR) و IPG Photonics Corporation (IPGP) و Xylem Inc. (XYL) و Cummins Inc. (CMI) و Teleflex Inc. (TFX). تشمل القطاعات الأكثر زيادة في الوزن في صناديق ESG التقنية والمواد ، في حين أن أكثر القطاعات التي تعاني من نقص الوزن تشمل خدمات الطاقة والمرافق والاتصالات ، وفقًا لبنك أوف أمريكا.
يمكن للمستثمرين الذين يتطلعون إلى تحسين محتوى ESG في محافظهم الاستثمارية أيضًا النظر في بعض صناديق ESG الرائدة التي حددتها شركة إدارة الاستثمارات تشارلز شواب ، بما في ذلك Calvert Balanced A (CSIFX) و iShares ESG MSCI EM ETF (ESGE) و SPDR MSCI EAFE Fossil Fuel Free ETF (EFAX) و JPMorgan Emerging Markets Equity A (JFAMX)، RBC Emerging Markets Equity A (REEAX).
نظرًا لأن المستثمرين يصبحون أكثر وعيًا اجتماعيًا وبيئيًا وتزداد شعبية صناديق ESG ، فإن الأمر يستحق النظر في بعض وجهات النظر الهامة. يجادل البعض بأن صناديق ESG تقدم عوائد مالية متدنية. لكن يجب تذكير هؤلاء النقاد بأن العائدات المالية ليست كل شيء. يكتسب بعض المستثمرين رضاهم الشخصي عندما يدركون أن أموالهم ستدعم الشركات التي تتقاسم قيمها. هذا بحد ذاته عائد إيجابي ، حتى لو لم يكن عائدًا ماليًا.
أتطلع قدما
من ناحية أخرى ، قد يجادل دعاة ESG أن الشركات المسؤولة اجتماعيا والمستدامة بيئيا سوف تفوق الشركات التي ليست كذلك. إن الشركات التي تتنصل من المسؤوليات الاجتماعية والبيئية تخاطر بأنهم سوف يدفعون ثمنها في النهاية ، وكذلك الشركات التي تستثمر فيها. فكر في فضيحة انبعاثات فولكس واجن. على المدى الطويل ، من المحتمل أن يكون المستثمر الواعي للاستدامة هو الذي سيحصد فوائد مالية أكبر.
