لفهم الأنواع المختلفة من S&P Dow Jones Indicies ، من المهم أن نبدأ بأساسيات ما هو الفهرس. يتبع المؤشر سوقًا معينًا أو قطاعًا أو فئة أصول أو "مفهومًا" أو مزيجًا من هذه العناصر لتوفير عدد فريد وقابل للقياس للمستثمرين مما يساعد على تتبع وتلخيص حركته لتلك المجموعة المختارة.
يتيح المؤشر تتبع أداء المفاهيم / الفئات المختارة والمنتجات المالية المرتبطة به ويخدم كمعيار لقياس الأداء المقارن لمختلف الاستثمارات. يمكن أن تتراوح الفهارس من كونها واسعة جدًا إلى محددة للغاية.
ما هي المؤشرات التي تقدمها مؤشرات S&P Dow Jones (SPDJI)؟
تقدم S&P Dow Jones Indices ، وهي مشروع مشترك بين McGraw-Hill Financial و CME Group ، أكثر من 830،000 مؤشر ، أشهرها S&P 500 و Dow Jones Industrial Average (DJIA).
تعتمد معظم مؤشرات S&P Dow Jones على الأسهم ويمكن أن تمتد عبر فئات الأصول بما في ذلك السلع والعملة والدخل الثابت والعقود الآجلة والخيارات والأسهم الخاصة وفئات الأصول البديلة الأخرى. يوفر الحجم الكبير من المؤشرات المتاحة حلولًا لجميع الاحتياجات الممكنة بدءًا من الفهرسة واسعة النطاق إلى الفهرسة المحددة للغاية.
فهم مؤشرات S&P Dow Jones
ما هي مزايا مؤشرات التداول؟
يوفر تداول المؤشرات سيولة عالية للغاية في المؤشرات الشائعة التداول إلى جانب التنويع وتخفيف المخاطر الخاصة بالأسهم. يمكن للمستثمرين اختيار ما يريدون التداول فيه ، بما في ذلك الرافعة المالية / الهامش (التداول) بمتطلبات الهامش المنخفض ، والعقود " الصغيرة " الصغيرة المتاحة بمتطلبات رأس المال المنخفض ؛ البيع على المكشوف متاح أيضًا على المنتجات المعتمدة على المؤشرات. أخيرًا ، هناك تكاليف سمسرة منخفضة على تداول المنتجات المستندة إلى المؤشرات مثل F&O و ETFs ، وقد يكون هناك معدل ضريبي منخفض أيضًا.
المؤشرات القياسية المتوفرة من S&P Dow Jones:
تعتمد معظم مؤشرات S&P Dow Jones على فئات الأصول الشائعة (الأسهم ، الدخل الثابت ، السلع ، العملة والعقارات).
تعد مؤشرات الفانيليا العادية المستندة إلى الأسهم هي المجموعة الأكبر بين عروض مؤشر S&P Dow Jones. يستهدف معظمها سوقًا أو بلدًا أو منطقة معينة ، وهناك تصنيف إضافي متاح من خلال عدد الأسهم المدرجة ، أو الشركات الصغيرة والمتوسطة الكبيرة ، أو القطاع (الشريحة الزرقاء ، أو البنوك ، أو الفضاء) أو المفهوم (الشريعة ، المواضيعية). تتضمن المجموعة الكبيرة أيضًا مؤشرات الفئة البيئية والاجتماعية والحوكمة (ESG) ، لتتبع الشركات التي تظهر ارتباطات عالية بمسؤولية ESG في أسواق محددة.
تقدم مؤشرات S&P Dow Jones Bond تتبع للسندات البلدية ، وسندات الشركات ، والقروض المدعومة ، وأسواق المال ، والديون السيادية ، و CDS على مستوى السوق العالمي أو الإقليمي أو المحدد.
تتضمن مؤشرات ستاندرد آند بورز داو جونز للعملة مؤشرات قياسية لسعر الفوركس مقابل العملات الأساسية وكذلك مؤشرات التحوط بما في ذلك المؤشرات ضد السلع الأساسية (مثل تحوط النفط وتحوط الذهب).
تتبع مؤشرات S&P Dow Jones للسلع أسعار العقود الآجلة للسلع والمؤشرات الاقتصادية المرتبطة بها. على سبيل المثال ، يتتبع مؤشر S&P GSCI الموزون في الإنتاج العالمي حركات الأسعار والتضخم في الاقتصاد العالمي. تقدم مؤشرات S&P Dow Jones أيضًا منهجيات مبتكرة بما في ذلك المؤشرات الإستراتيجية المستقبلية ومراقبة المخاطر لتوفير التعرض لمستويات وضوابط المخاطر.
تتبع S&P Dow Jones Real Estate Indices أداء الشركات العاملة مباشرة في المجال العقاري (البناء والتشييد وتطوير العقارات) و REITS. مجموعة متنوعة تسمى مؤشرات أسعار المنازل S & P / Case-Shiller تتبع أسعار العقارات السكنية في الولايات المتحدة وهي مقاييس شائعة جدًا لأسعار العقارات في جميع أنحاء الولايات المتحدة
إلى جانب الأسهم العادية للفانيليا والمؤشرات الأخرى القائمة على الأصول ، فإن الجليد الحقيقي على الكعكة هو مجموعة حصرية من المؤشرات من S&P Dow Jones والتي سيتم مناقشتها أدناه.
مؤشرات ستاندرد آند بورز داو جونز
تتبع مؤشرات مطالبات الرعاية الصحية تكاليف واستخدام نفقات الرعاية الصحية عبر أنواع مختلفة مثل الموقع ، وخدمات الرعاية الصحية المتاحة ، ونوع الدواء ، وما إلى ذلك ، وتقدم هذه المؤشرات مدخلات حيوية لشركات التأمين والإدارات الصحية لاستخدامها.
تعتمد المؤشرات الافتراضية لائتمان المستهلك على بيانات ائتمان المستهلك إكسبيريان. تتبع هذه المؤشرات سداد القروض عبر قروض السيارات والبطاقات المصرفية وامتيازات الرهن العقاري الأولى وامتيازات الرهن العقاري الثانية.
ستاندرد آند بورز داو جونز الحصرية الأخرى
تمكّن مؤشرات S&P Dow Jones الإستراتيجية المستثمرين من التعرض للعوامل المحددة (أو مجموعات من) مثل التقلب ، والبيتا ، والقيمة الجوهرية أو الاقتصادية للسهم (متغيرات فردية أو متعددة العوامل).
تقدم مؤشرات S&P Dow Jones للتحكم في المخاطر إمكانية التتبع باستخدام آلية مضمنة للإشارة إلى حالة الرفع المالي / الرفع المالي. يشتمل المؤشر على عامل ضغط يتغير بناءً على التقلبات التاريخية المحققة ، بحيث يظل المؤشر الأساسي تحت السيطرة.
تم تصميم مؤشرات توزيع أرباح S&P Dow Jones لتتبع إجمالي مدفوعات توزيعات الأرباح (بما في ذلك بدائل توزيعات الأرباح مثل الأسهم المفضلة و MLPs) من مكونات المؤشر الأساسي. إعادة التعيين الدوري إلى الصفر في تواريخ إعادة التوازن تضمن القياس الصحيح لإجمالي الأرباح المدفوعة في المؤشر الأساسي خلال الفترة.
تقدم مؤشرات S&P Dow Jones VIX مؤشرات لتوقعات التقلب الضمني وتستخدم عالميا لتداول المنتجات المستندة إلى VIX مثل صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة ، والعقود الآجلة والخيارات.
مع المنتجات القائمة على
من الممكن أن تستثمر S&P Dow JonesCorporate Clusters Indices في مجموعات شركات Samsung أو Hyundai أو Mitsubishi
من الممكن الاستثمار في مجموعات شركات Samsung أو Hyundai أو Mitsubishi
. تضم العناصر المكونة المدرجة لمجموعة شركات معينة ، فهي توفر تعرضًا سيئًا لاستثمارات خاصة بمجموعات شركات محددة.
تضم العناصر المكونة المدرجة لمجموعة شركات معينة ، فهي توفر تعرضًا سيئًا لاستثمارات خاصة بمجموعات شركات محددة.
من الأمثلة على بعض المؤشرات المتخصصة ، مؤشر داو جونز للرفاهية ، الذي يتتبع أكبر 30 شركة مدرجة في قطاع السلع والخدمات الفاخرة ، ومؤشر داو جونز للألعاب الصيفية / الشتوية ، الذي يتتبع الشركات المتداولة علنيًا والتي هي شركاء رسميون ورعاة وموردون من الألعاب الأولمبية الحالية.
إذا كان المستثمرون بحاجة إلى استثمارات محددة للغاية وفقًا لمعايير مخصصة غير موجودة ، فإن مؤشرات S&P Dow Jones توفر الفرصة للحصول على مؤشرات مخصصة مصممة لتناسب احتياجاتهم. يتم استخدام هذه الخدمات من قبل التجار والمستثمرين ومديري الصناديق للمنتجات المهيكلة ومنتجات OTC وغيرها من المنتجات المالية المخصصة. تحصل بعض المؤسسات أيضًا على مؤشرات مخصصة لأغراض الدعاية.
الخط السفلي:
تقدم مؤشرات S&P Dow Jones الكثير من التنوع لتجارة المنتجات المختارة. يتيح العدد الهائل من المؤشرات المقدمة للمستثمرين اختيار المؤشرات المطابقة لمعاييرهم. ومع ذلك ، يجب أن يلاحظ المستثمرون أن منتجات الفهرس عبارة عن عروض مخصصة بدرجة عالية وتستند إلى آليات حساب معقدة. لاحظ أيضًا أنه يمكن للمرء التداول على المؤشرات من خلال المنتجات المالية الأخرى مثل العقود الآجلة والخيارات وصناديق الاستثمار المتداولة ، وما إلى ذلك ، مما يضيف طبقة أخرى من التعقيد إلى منتجات مؤشر التداول. من المهم فهم الحساب الأساسي وتحديد التبعيات والنظر في سيناريوهات الحالة القصوى قبل اتخاذ أي خيارات أو قرارات استثمارية.
