كافحت شركة داو المكونة لشركة Caterpillar Inc. (CAT) حتى الآن في عام 2019 ، وفقدت قوتها رداً على الحرب التجارية المتصاعدة مع الصين. كانت الشركة عرضة لصعود وهبوط العملاق الآسيوي على مدار الخمسة عشر عامًا الماضية ، مستفيدة من تراكم البنية التحتية الهائل الذي تباطأ بعد عام 2012. لقد تأخرت الرحلة المتأخرة منذ ذلك الوقت للمساهمين ، مع حلول عام 2016 أدنى مستوى في ست سنوات يليه أعلى مستوى في 2018 على الإطلاق.
انخفض سهم Caterpillar في الفتحة السادسة والعشرين في أداء مؤشر Dow ، حيث انخفض بنسبة 7٪ منذ يوم التداول الأول لعام 2019. وقد بيع في غضون ست نقاط من أدنى مستوى خلال 14 شهرًا في 14 أكتوبر عند 102 دولارًا يوم الاثنين ، مما يمثل المرحلة التالية من الاختبار الحرج. قد ينهي هذا الاتجاه الصعودي الذي دام ثلاث سنوات. سجلت قراءات التوزيع التراكمي أدنى مستوياتها في 2019 بالفعل ، مما زاد من احتمالات فشل المضاربين على الارتفاع في الوصول إلى مستوى الدعم الأخير.
مخطط CAT طويل الأجل (1991 - 2019)
TradingView.com
اختبر السهم دعمًا مدته خمس سنوات عند مستوى 4.70 دولار المعدل في عام 1992 ، وتحول صعوديًا بحدة ، ودخل في اتجاه صعودي قوي ظهر في موجتين عريضتين من الارتفاع إلى أعلى مستوى في 1997 عند 30.82 دولار. فشلت محاولات الاختراق في عامي 1998 و 1999 ، مما أسفر عن انخفاض حاد وجد الدعم عند أدنى مستوى في أربع سنوات في منتصف عام 2000. وفشل السهم في محاولة اندلاع أخرى في عام 2002 واختبر بنجاح أدنى مستوى في عام 2000 بعد ستة أشهر.
اكتسب الاختراق عام 2003 قوة دفع ، حيث حقق مكاسب مثيرة للإعجاب طوال السوق الصاعدة في منتصف العقد. توقف الاتجاه الصعودي في انخفاض 80s دولار في عام 2006 ، مما أسفر عن محاولة فاشلة 2007 و 2008 ، قبل انهيار هائل خلال الانهيار الاقتصادي. انخفضت أسهم Caterpillar بأكثر من 70٪ إلى أدنى مستوى في مارس 2009 ، لكن موجة التعافي اللاحقة كانت ديناميكية على قدم المساواة ، واستكملت رحلة ذهابًا وإيابًا إلى أعلى مستوى لها في 18 شهرًا فقط.
توقف اندلاع عام 2011 عند 116 دولارًا في نفس الوقت الذي كانت فيه السلع تتصدر جميع أنحاء العالم. اختبر السهم هذا الارتفاع في عام 2012 وتحول إلى انخفاض ، حيث تم تداوله في نطاق من 25 إلى 30 نقطة إلى انهيار عام 2015 الذي سجل أدنى مستوى خلال ست سنوات في 50 دولارًا في الربع الأول من عام 2016. ووصل ارتفاع ثابت إلى 2012 في صيف عام 2017 ، مما أدى إلى اندلاع فوري ، قبل أعلى مستوياته في يناير 2018 عند 173.24 دولار.
وجد الانخفاض في ديسمبر 2018 الدعم عند اندلاع عام 2017 ، بينما انتهى الارتداد إلى أبريل 2019 عند مستوى تصحيح عمليات البيع بنسبة 50٪ فوق 140 دولار. دخل مؤشر الاستوكاستك الشهري في دورة الشراء في يوليو 2018 والتي لا تزال سارية المفعول بعد 13 شهرًا ، لكن السهم قد فقد قوته بالفعل خلال هذه الفترة. يشير الاختلاف إلى أن التقاطع الهبوطي المتوسط المدى لشهر مايو سوف يتحكم في حركة السعر خلال أشهر الصيف.
مخطط CAT القصير الأجل (2016 - 2019)
TradingView.com
شبكة Fibonacci الممتدة عبر 2016 إلى 2018 في اتجاه صعودي تضع الاختراق لعام 2017 عند مستوى تصحيح 50٪ ، مع تعريض انهيار 100 دولار و 80 دولار. قد يؤدي التأخير الجزئي في التعريفة الجمركية هذا الأسبوع إلى شهر ديسمبر إلى إبقاء الأرضية تحت مخزون شركة Caterpillar حتى ذلك الوقت ، مع إبقاء الدببة الذكية على بودرة في حين أن الموجة التالية من المضاربات والتعامل بالصفقات التجارية تجعل الجولات.
يجب مراقبة خط الاتجاه الهبوطي لأدنى المستويات (الخط الأحمر) عن كثب خلال هذه الفترة لأنه يشير إلى أن الارتفاع في ذروة البيع يجب أن يفشل بين 130 دولار و 140 دولار. يطابق مؤشر تراكم الحجم المتراكم (OBV) لتوزيع هذا النمط (الخط الأسود) ، مع إمكانات الاختراق في السعر والحجم لإمالة التوقعات على المدى الطويل لصالح المضاربين على الارتفاع في حين يمهد الطريق لاختبار في أعلى مستوى 2018.
الخط السفلي
تم تداول سهم Caterpillar ضمن ست نقاط من أدنى مستوياته لعام 2018 يوم الاثنين ، لكن التأخير في التعريفة الجمركية يجب أن يبقي أرضية التداول تحت الأسهم في الربع الرابع.
