يشار إلى SPDR S&P 500 ETF (SPY) باسم "العناكب" من قبل التجار والمستثمرين النشطين. انخفضت العناكب بنسبة 20.4 ٪ من أعلى مستوى لها على الإطلاق خلال اليوم عند 293.94 دولار والذي تم تعيينه في 21 سبتمبر إلى قاع 26 ديسمبر عند 233.76 دولار ، مما يمثل السوق الهابطة.
أغلقت مؤسسة التدريب الأوروبية الاثنين 11 فبراير ، عند 270.62 دولارًا ، بارتفاع 8.3٪ حتى الآن في عام 2019 وبارتفاع 15.8٪ منذ تداولها عند 233.76 دولارًا في 26 ديسمبر. هذا انتعاش كبير في السوق الهابطة ، ولكن مع انخفاض ETF عن "الموت" تقاطع ، "قد يكون الوقت قد حان لخفض المقتنيات حيث تختبر Spiders متوسطها المتحرك البسيط لمدة 200 يوم ، الآن عند 274.08 دولار.
كان الانخفاض المتسارع إلى أدنى مستوى في 26 ديسمبر مدفوعًا بالبيع القسري ، وليس البيع الذعر. أفادت FINRA أن هامش الدين انخفض بشكل كبير في الربع الرابع. تقديري للعين هو أنه كان على المستثمرين جمع ما بين 50 إلى 60 مليار دولار في الربع الرابع لتلبية طلبات الهامش.
FINRA
عندما تم تداول Spiders عند 233.76 دولار في 26 ديسمبر ، تحولت مؤسسة التدريب الأوروبية إلى عشرة سنتات. كان السبب الرئيسي للشراء في 26 ديسمبر هو أن القاع كان بمثابة اختبار لمتوسط الحركة البسيط لمدة 200 أسبوع ، أو "الارتداد إلى الوسط" ، ثم عند 234.71 $. ثبت أن هذه هي الدعوة الصحيحة ، حيث كان 26 ديسمبر بمثابة "انعكاس رئيسي" تقليدي. عندما يحدد مؤشر ما دورة منخفضة ثم يغلق فوق أعلى مستوى في اليوم السابق ، يتبعه ارتفاع قابل للتداول. كان إغلاق 26 ديسمبر من 246.18 دولار أعلى بكثير من 24 ديسمبر من 240.83 دولار.
كان أول هدف لي في عام 2019 هو مستوى المخاطرة نصف السنوي الذي بلغ 266.14 دولارًا ، والذي أصبح نقطة جذب في 30 يناير على التعليق الحذر الذي أعقب اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة في ذلك اليوم. منذ هذا التاريخ ، يناقش معظم مراقبي بنك الاحتياطي الفيدرالي ما هي سياسة الاحتياطي الفيدرالي.
لقد كنت أتابع مجلس الاحتياط الفيدرالي منذ عام 1972 ، وهنا ياخذ بلدي. يستخدم مجلس الاحتياطي الفيدرالي ميزانيته العمومية كأداة أساسية للسياسة النقدية. شددت اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة السياسة النقدية في يناير دون رفع أسعار الفائدة. اعتبارًا من 6 فبراير ، تم تحديد الميزانية العمومية بمبلغ 4.026 تريليون دولار ، بانخفاض 474 مليار دولار منذ بدء إلغاء الميزانية العمومية في أكتوبر 2017. وبلغ إجمالي الميزانية 4.5 تريليون دولار مع بدء الاسترخاء الكبير. بلغ إجمالي عمليات السحب في يناير 32 مليار دولار ، على افتراض أن التخفيض البالغ 14 مليار دولار كان بسبب سندات الخزانة المستحقة في 31 يناير.
الاحتياطي الفيدرالي
دعوتي إلى اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC): أعتقد أن مجلس الاحتياطي الفيدرالي سيبقي سعر الفائدة على الأموال الفيدرالية عند 2.25 ٪ إلى 2.50 ٪ كما هو منقح "طبيعي". ستصبح الميزانية العمومية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي أداة أساسية للسياسة النقدية مع استمرار التفكيك ، ولكن على المدى الطويل ، يمكن أن يقوم الاحتياطي الفيدرالي بزيادة الميزانية العمومية دون استخدام تدابير التيسير الكمي.
الرسم البياني اليومي لـ SPY
MetaStock Xenith
بدأ تراجع السوق الهابطة بعد أن حددت Spiders أعلى مستوياتها خلال اليوم عند 293.94 دولار في 20 سبتمبر 2018. ومع تراجع ETF ، تشكل "تقاطع الموت" في 7 ديسمبر ، عندما انخفض المتوسط المتحرك البسيط لمدة 50 يومًا دون المتوسط المتحرك البسيط لمدة 200 يوم ، مما يشير إلى أن الأسعار المنخفضة ستتبع ذلك. تتبع ذلك ETF إلى أدنى مستوى له في 26 ديسمبر عند 233.76 دولار ويوم "الانعكاس الرئيسي" الذي أكد ارتفاع السوق القابلة للتداول. عندما تكون تحت "صليب الموت" ، فإن الإستراتيجية هي تقليل الحيازات إلى قوة إلى SMA 200 يوم ، الآن عند 274.08 دولار.
أدى إغلاق 249.92 دولار في 31 ديسمبر إلى ثلاثة خطوط أفقية. مركزي نصف السنوي هو 266.14 دولار ، مع مستوياتي السنوية وربع السنوية الخطرة في 285.86 دولار و 292.16 دولار ، على التوالي. أدى إغلاق 269.93 دولار في 31 كانون الثاني (يناير) إلى الخط الأفقي عند 277.88 دولار ، وهو مستواي الخطير لشهر فبراير. مستوى القيمة لهذا الأسبوع هو 260.22 دولار. ظهرت Spiders ETF فوق محاورها النصف سنوية عند 266.14 دولار في 30 كانون الثاني (يناير) في أعقاب أخبار الحمائم الصادرة عن اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة.
الرسم البياني الأسبوعي لجاسوس
MetaStock Xenith
كان الرسم البياني الأسبوعي لـ Spiders إيجابيًا منذ الأسبوع الذي يبدأ في 18 يناير ، ومؤشر ETF أعلى من متوسطه المتحرك المعدّل لمدة خمسة أسابيع عند 266.6 دولار. SPY الآن أعلى بكثير من المتوسط المتحرك البسيط لمدة 200 أسبوع ، أو "الارتداد إلى الوسط" ، عند 236.74 $ بعد أن ظل هذا المتوسط عند 234.71 $ كفرصة للشراء خلال أسبوع 28 ديسمبر. مؤشر ستوكاستيك البطيء 12 × 3 × 3 الأسبوعي من المتوقع أن تنتهي القراءة هذا الأسبوع بارتفاع إلى 67.41 ارتفاعًا من 60.49 يوم 8 فبراير.
إستراتيجية التداول: الآن بعد أن خفضت المقتنيات عن طريق حجز الأرباح في المتوسط المتحرك البسيط لمدة 200 يوم عند 274.08 دولار ، إليك إستراتيجيتك المحدثة. اشترِ SPY من نقطة ضعف محوري النصف سنوية عند 266.14 دولارًا ومستوى القيمة لهذا الأسبوع عند 260.22 دولارًا ، وقم بتخفيض الموجودات على مستويات مخاطرة شهرية وسنوية وربع سنوية عند 277.88 دولارًا و 285.86 دولارًا و 292.16 دولارًا على التوالي.
