في عام 2007 ، خدم سوق التمويل الأصغر أكثر من 33 مليون مقترض و 48 مليون مدخر. تشير الإحصاءات التي قدمتها Unitus ، وهي منظمة مكرسة لمكافحة الفقر العالمي ، إلى أن 80٪ من السوق المحتملة لم يتم الوصول إليها بعد. كيف سيكون نمو هذا السوق في جميع أنحاء العالم يؤثر عليك؟
البرنامج التعليمي: المفاهيم المالية
ما هو التمويل الأصغر؟
يصف مصطلح "التمويل الأصغر" مجموعة المنتجات المالية (مثل القروض الصغرى والإقراض الصغير ومنتجات التأمين المصغر) التي تقدمها مؤسسات التمويل الأصغر لعملائها. بدأ التمويل الأصغر في السبعينيات عندما بدأ رواد الأعمال الاجتماعيون في إقراض المال على نطاق واسع للفقراء العاملين. أحد الأفراد الذين حصلوا على تقدير عالمي لعمله في مجال التمويل الأصغر هو الأستاذ محمد يونس الذي حصل مع بنك غرامين على جائزة نوبل للسلام لعام 2006. أظهر مصرف يونس وجرامين أن الفقراء لديهم القدرة على إخراج أنفسهم من الفقر. كما أثبت يونس أن القروض المقدمة للفقراء العاملين ، إذا ما تم تنظيمها بشكل صحيح ، لها معدلات سداد مرتفعة للغاية. لفت انتباهه اهتمام المهندسين الاجتماعيين والمستثمرين الباحثين عن الربح. (تعرف على المزيد حول من وماذا وكيف التمويل الأصغر .)
تاريخياً ، كان هدف التمويل الأصغر هو تخفيف حدة الفقر. لسنوات عديدة ، كان للتمويل الأصغر هذا الهدف الاجتماعي الأساسي وبالتالي فإن مؤسسات التمويل الأصغر التقليدية كانت تتألف فقط من منظمات غير حكومية وبنوك للتمويل متناهي الصغر وبنوك القطاع العام. في الآونة الأخيرة ، كان السوق يتطور. على سبيل المثال ، تقوم بعض مؤسسات التمويل الأصغر غير الهادفة للربح بتحويل نفسها إلى مؤسسات تسعى إلى تحقيق الربح لتحقيق قدر أكبر من القوة والاستدامة والوصول إلى السوق. يتم الانضمام إليهم في سوق التمويل الأصغر من قبل شركات تمويل المستهلك ، مثل GE Finance و Citi Finance. بدأت شركات البيع بالتجزئة الاستهلاكية "Big-box" ، مثل Wal-Mart و Elektra و Tesco في الظهور كمقرضين للمستهلكين وهناك عدد قليل منهم يغامرون بالتمويل الأصغر. على الرغم من أن معظم مؤسسات التمويل الأصغر لا تزال تعتبر التخفيف من حدة الفقر الهدف الرئيسي ، فإن بيع المزيد من المنتجات إلى المزيد من المستهلكين هو الدافع الأساسي للعديد من الداخلين الجدد.
منتجات وخدمات التمويل الأصغر
يتم تقديم المنتجات والخدمات التالية حاليًا بواسطة مؤسسات التمويل الأصغر:
- القروض الصغرى: القروض الصغرى (تُعرف أيضًا بالقروض الصغيرة) هي قروض ذات قيمة صغيرة ؛ معظم القروض أقل من 100 دولار في الحجم. يتم إصدار هذه القروض عمومًا لتمويل رواد الأعمال الذين يديرون مشروعات صغيرة في البلدان النامية. ومن الأمثلة على المشاريع الصغيرة: صناعة السلال والخياطة وبيع الشوارع وتربية الدواجن. يبلغ متوسط سعر الفائدة العالمي المفروض على القروض الصغيرة حوالي 35 ٪. على الرغم من أن هذا قد يبدو مرتفعًا ، إلا أنه أقل بكثير من البدائل الأخرى المتاحة (مثل مقرضي الأموال المحليين غير الرسميين). علاوة على ذلك ، يجب على مؤسسات التمويل الأصغر فرض أسعار فائدة تغطي التكاليف المرتفعة المرتبطة بمعاملات القروض الصغيرة الكثيفة العمالة. (تعرف على المزيد حول التمويل الأصغر في التمويل الأصغر: الأعمال الخيرية من خلال الصناعة .) Microsavings: حسابات Microsavings تسمح للأفراد بتخزين مبالغ صغيرة من المال للاستخدام في المستقبل دون الحد الأدنى من متطلبات الرصيد. مثل حسابات الادخار التقليدية في الدول المتقدمة ، يتم استغلال حسابات المدخرات الصغيرة من قبل المدخر لتلبية احتياجات الحياة مثل حفلات الزفاف والجنازات والدخل التكميلي لكبار السن. التأمين الأصغر: يواجه الأفراد الذين يعيشون في الدول النامية المزيد من المخاطر والشكوك في حياتهم. على سبيل المثال ، هناك المزيد من التعرض المباشر للكوارث الطبيعية ، مثل الانهيارات الطينية ، والمزيد من المخاطر المتعلقة بالصحة ، مثل الأمراض المعدية. يقوم التأمين الأصغر ، مثل نظيره غير الصغير ، بتجميع المخاطر ويساعد على توفير إدارة المخاطر. ولكن على عكس نظيره التقليدي ، فإن التأمين المصغر يسمح ببوالص التأمين التي لها أقساط ومبالغ بوليصة صغيرة للغاية. تشمل أمثلة سياسات التأمين المصغر التأمين على المحاصيل والسياسات التي تغطي الأرصدة المستحقة للقروض الصغيرة في حالة وفاة المقترض. نظرًا لنسب المصاريف الإدارية المرتفعة ، يكون التأمين الأصغر هو الأكثر فعالية لمؤسسات التمويل الأصغر عندما يتم جمع الأقساط مع سداد القروض الصغرى. (لمعرفة المزيد حول أهمية التأمين ، راجع خمسة عشر بوليصة تأمين لا تحتاج إليها وخمس بوالص تأمين ينبغي أن يحصل عليها الجميع .)
ماذا يعني التمويل الأصغر بالنسبة لك؟
يؤثر تطور ونمو سوق التمويل الأصغر على أكثر من مجرد أولئك الذين يشاركون في خدمات التمويل الأصغر أو يفكرون فيها. إليك كيف يمكن أن تؤثر عليك:
- كمستثمر: يقوم المستثمرون المؤسسيون الذين يركزون على العائدات الآن باستثمارات متعلقة بالتمويل الأصغر. بالإضافة إلى ذلك ، تقوم وكالات التصنيف الرئيسية بتصنيف معاملات التمويل الأصغر. على سبيل المثال ، أصدر Morgan Stanley سندًا مدعومًا بالتمويل الأصغر ، والذي احتوى على شرائح وحصل على تصنيف "AA" من قبل S&P. (لمعرفة المزيد حول تصنيف الديون ، يرجى الاطلاع على: ما هو التصنيف الائتماني للشركات؟ ) هذا يدل على أن التمويل الأصغر قد بدأ في توفير فرص استثمارية لجميع المستثمرين. تشير نشرة البنوك الصغرى إلى أن 63 من أفضل مؤسسات التمويل الأصغر في العالم لديها متوسط عائد (بعد ضبط التضخم وبعد الحصول على برامج الدعم المستلمة) من حوالي 2.5 ٪ من إجمالي الأصول. تعد البنوك المحلية والإقليمية أول البنوك التي تدمج استثمارات التمويل الأصغر في محافظها الاستثمارية ، بينما تفضل البنوك الدولية الكبيرة حاليًا تقديم التمويل للبنوك الأخرى أو مؤسسات التمويل الأصغر أو المنظمات غير الحكومية. كما ذكرنا سابقًا ، حتى شركات تمويل المستهلك قد تتعرض لأنشطة التمويل الأصغر. كمستثمر ، قد ترغب في البحث لمعرفة ما إذا كانت الشركات التي تستثمر فيها تتعرض للتمويل الأصغر وإذا كان الأمر كذلك ، فما إذا كانت خصائص عائد المخاطرة لتلك الأنشطة تروق لك. تفضل بزيارة سوق MIX للحصول على معلومات حالية حول العرض والطلب وتيسير رأس المال داخل سوق التمويل الأصغر.
كمحترف مالي: يتطلب التمويل الأصغر معرفة مالية عالية التخصص بالإضافة إلى مزيج فريد من المهارات ، مثل معرفة العلوم الاجتماعية واللغات المحلية والعادات. وظائف جديدة آخذة في الظهور لتناسب هذه المطالب الفريدة. بالنسبة للمهنيين الماليين ، هذا يعني أن المهن الجديدة تفتح أبوابها لأولئك الذين لديهم هذه المجموعات الفريدة من المهارات والخبرات. علاوة على ذلك ، فإن الأدوار الوظيفية التقليدية غير واضحة حيث يجمع التمويل الأصغر بين المهنيين ذوي الخلفيات المتنوعة للعمل في فرق تعاونية. على سبيل المثال ، يمكن الآن العثور على متخصصي التنمية (مثل الأشخاص الذين عملوا في بنك التنمية الآسيوي أو وكالات التنمية الأخرى) جنبا إلى جنب مع أصحاب رأس المال المغامر. يمكن العثور على مجموعة واسعة من الفرص الوظيفية للتمويل الأصغر في بوابة التمويل الأصغر. كفرد: يعتقد البعض أننا نعيش في وقت يمكن فيه القضاء على الفقر. الدراسات تدعم هذا الاعتقاد. وفقًا للمكتبة الافتراضية للائتمانات الصغيرة ، خلال فترة مدتها ثماني سنوات ، من بين أفقر الفئات في بنغلاديش التي تفتقر إلى أي خدمة ائتمانية من أي نوع ، فإن 4٪ فقط قد تجاوزوا خط الفقر. لكن مع وجود أفراد وعائلات لديهم قروض صغيرة من مؤسسة تمويل أصغر ، ارتفع أكثر من 48٪ فوق خط الفقر. ما يعنيه القضاء على الفقر بالنسبة لك كفرد يعتمد إلى حد كبير على فلسفتك الشخصية. قد ترحب به باعتباره إنجازًا رئيسيًا في تاريخ البشرية. يمكنك أيضًا الاحتفال بإمكانية قيام كل منا بالشراء والبيع لبعضنا البعض. يمكن للأفراد الذين يسعون إلى أن يكونوا جزءًا من ظاهرة القضاء على الفقر هذه إقراض المال إلى رائد أعمال صغير في جزء آخر من العالم من خلال خدمة كيفا الإلكترونية غير الربحية.
استنتاج
يتدفق رأس المال والخبرة بشكل متزايد إلى التمويل الأصغر. يمكن رؤية المنافسة المتزايدة بين مؤسسات التمويل الأصغر. مع استمرارهم في تطوير قدراتهم التشغيلية الداخلية ، سيتم تقديم أكثر من 80٪ من السوق المحتملة. ينتقل اللاعبون الرئيسيون مثل وكالات التصنيف والمستثمرون المؤسسيون أيضًا إلى السوق ، مما يشير إلى حقيقة أن السوق الحقيقي يتطور. على الرغم من أن التمويل الأصغر يحدث منذ سبعينيات القرن الماضي ، إلا أنه الآن أكثر أهمية للمستثمرين والمهنيين الماليين والأفراد. على وجه التحديد ، قد ترغب في إلقاء نظرة على محفظتك أو فرصك الوظيفية أو فلسفتك الشخصية لتحديد كيفية تأثير ظاهرة التمويل الأصغر علىك. (للاطلاع على هذا الموضوع ، راجع استخدام التمويل الاجتماعي لإنتاج عالم أفضل .)
