كانت أداء الأسهم اليابانية أقل من نظرائها في الولايات المتحدة من عام حتى تاريخه (YTD) في عام 2019 وسط بيانات اقتصادية تشير إلى تدهور الاقتصاد في أرض الشمس المشرقة. ارتفع مؤشر الأسهم الرئيسي والأكثر احتراماً في البلاد ، مؤشر Nikkei 225 (^ N225) ، بنسبة 6.22٪ على مدار العام ، مسجلاً حوالي نصف المكاسب التي أضافها مؤشر S&P 500 خلال نفس الفترة.
قد تكون زيارة دولة الرئيس ترامب التي تستغرق أربعة أيام إلى اليابان خلال عطلة نهاية الأسبوع مجرد ما يلزم لإعطاء دفعة قوية لسوق الأوراق المالية في البلاد في الأشهر المقبلة. على الرغم من أن الرئيس الأمريكي أثار مخاوف بشأن أرقام الميزان التجاري غير المتوازنة بين البلدين ، فقد ظل متفائلاً بشأن التوصل إلى اتفاق تجاري متبادل المنفعة مع اليابان.
وقال ترامب يوم الاثنين لكل CNBC "من الناحية التجارية ، أعتقد أننا سنعلن بعض الأشياء ، ربما في أغسطس ، سيكون ذلك جيدًا للغاية للبلدين". وأضاف "سنحصل على ميزان التجارة ، كما أعتقد ، سريعًا".
يمكن للتجار الذين يتوقعون ارتداد الأسهم اليابانية قبل صفقة تجارية أمريكية محتملة في وقت لاحق من هذا الصيف أن يلعبوا هذه الخطوة باستخدام هذه الصناديق الثلاث المتداولة في البورصة اليابانية (ETFs). دعونا استكشاف كل صندوق بمزيد من التفاصيل ومناقشة العديد من الفرص التجارية البديل.
iShares MSCI Japan ETF (EWJ)
تم إطلاق iShares MSCI Japan ETF (EWJ) في عام 1996 ، وهو يسعى إلى تقديم نتائج استثمارية مماثلة لمؤشر MSCI Japan. يتتبع المؤشر 85٪ تقريبًا من سوق الأسهم اليابانية. تفضل EWJ القطاعات الصناعية ، ودورية المستهلك ، والمالية ، مع تخصيص كل منها 27.02 ٪ ، 18.82 ٪ ، و 14.75 ٪. تشمل الأسهم الرئيسية في هذه المجموعة شركة صناعة السيارات Toyota Motor Corporation (TM) ، وشركة SoftBank Group متعددة الجنسيات (SOBKY) ، وشركة Sony Corporation (SNE) العملاقة للإلكترونيات. مع تداول ما يقرب من 8 ملايين سهم يوميًا ومتوسط انتشار بنسبة 0.02٪ فقط ، فإن الصندوق يناسب جميع أساليب التداول. اعتبارًا من 28 مايو 2019. تمتلك EWJ مجموعة هائلة من الأصول بقيمة 14.27 مليار دولار أمريكي ، وتقدم عائدًا بنسبة 1.57٪ من الأرباح ، كما ارتفعت بنسبة 5.21٪ منذ بداية العام.
شكلت أسهم EWJ نمط الرأس والكتفين المعكوس بين أكتوبر ومارس. كسر الصندوق فوق خط العنق في بداية أبريل ولكنه فشل في تحقيق المزيد من المكاسب. بدلاً من ذلك ، ارتد السعر نحو الكتف الأيمن لنموذج الرسم البياني ، والذي قدم دعمًا فنيًا قصير المدى عند 53 دولارًا. ارتفع مؤشر ETF من هذا المستوى في جلسة تداول يوم الجمعة ، مما يدل على أن السعر قد وجد قاعًا مؤقتًا. يجب أن يبحث المتداولون عن حركة صعودية تصل إلى 56 دولارًا ، حيث يواجه السعر مقاومة عامة كبيرة من خط الاتجاه الأفقي الذي يمتد مرة أخرى على مدار الـ 12 شهرًا الماضية. قم بوضع أمر وقف الخسارة تحت أدنى مستوى خلال هذا الشهر عند 52.76 دولار.
iShares Currency Hedged MSCI Japan ETF (HEWJ)
من خلال الأصول الخاضعة للإدارة (AUM) البالغة 554.58 مليون دولار ، تهدف iShares Currency Hedged MSCI Japan ETF (HEWJ) إلى توفير عائدات تتوافق مع MSCI Japan 100٪ Heded to Index Index - مما يجعلها فعلياً نسخة محوطة من EWJ. يتحوط الصندوق بالكامل من تعرضه للين الياباني بالنسبة للدولار الأمريكي باستخدام عقود العملات الآجلة ، مما يجعله أداة مثالية من التجار الذين يرغبون في تجنب مخاطر العملة. تقوم ETF بتداول ما يقرب من 600000 سهم يوميًا ولديها فرق متوسط ضيق يبلغ 0.03 ٪ مما يجعل تكاليف التداول في حدها الأدنى. تفرض HEWJ رسوم إدارة تنافسية بنسبة 0.48 ٪ ، وتدفع توزيعات أرباح بنسبة 1.23 ٪ ، ولها عائد حتى تاريخه 6.73 ٪ كما في 28 مايو 2019.
يحاكي مخطط HEWJ عن قرب عربة EWJ بسبب تشابه فهارس التتبع. وجد انسحاب هذا الشهر دعمًا عند 29.50 دولار يتوافق تقريبًا مع الكتف الأيسر لنموذج الرأس والكتفين المعكوسين لمدة ستة أشهر. يعطي مؤشر القوة النسبية (RSI) قراءة أقل من 50 والتي توفر السعر مع مساحة واسعة للهروب نحو مستوى المقاومة الرئيسي عند مستوى 31.50 دولار. يجب على أولئك الذين يتخذون مركز شراء طويل هنا تخفيض الخسائر إذا فشل سعر الصندوق في الحفاظ على أدنى مستوى في 13 مايو عند 29.30 دولار.
صندوق توزيع أرباح WisdomTree Japan SmallCap (DFJ)
يحاول صندوق توزيع أرباح WisdomTree Japan SmallCap (DFJ) ، الذي تم إنشاؤه عام 2006 ، متابعة أداء مؤشر توزيع أرباح WisdomTree Japan SmallCap. يتتبع المؤشر الأساسي الأسهم ذات الأرباح الصغيرة المدفوعة بأرباح ، ومكونات الترجيح بناءً على الأرباح النقدية المدفوعة خلال السنة التقويمية الماضية. يوفر DFJ للمتداولين تعرضًا قويًا للقطاعات الدورية الصناعية والمستهلكية ، مع تخصيصات بنسبة 26.56٪ و 22.22٪ على التوالي. إن أفضل 10 حسابات قابلية لمؤسسة التدريب الأوروبية تمثل فقط 6.01٪ من محفظتها ، مما يوفر توزيعًا متساويًا عبر مجموعة كبيرة من 810 أسهم. يبلغ صافي أصول سوق دبي المالي 592.01 مليون دولار ، حيث يبلغ عائده 1.78٪ ويتداول ارتفاعًا بنسبة 1.20٪ عن العام كما في 28 مايو 2019.
تم تداول سعر مؤسسة التدريب الأوروبية ضمن نطاق من أربع نقاط لمعظم عام 2019. كسر السعر تحت منطقة التوحيد هذه في أوائل مايو ولكنه استقر منذ ذلك الحين. قد تؤدي قفزة يوم الجمعة بنسبة 1.79٪ إلى ضغط قصير قد يشهد اختبار الصندوق لأعلى نطاق التداول السابق ومتوسط الحركة البسيط لـ 200 يوم (SMA) عند مستوى 69 دولار. يجب على أولئك الذين يأخذون الصفقة وضع حد أدنى مستوى تم تسجيله مؤخرًا في 23 مايو عند 64.57 دولار. توفر التعبئة عند سعر إغلاق يوم الجمعة عند 65.80 دولار للتجار نسبة مخاطرة / مكافأة قدرها 1: 2.6 (3.20 دولار / 1.23 دولار).
StockCharts.com
