يجب على المستثمرين دفع ضرائب على أي مكاسب استثمار يدركونها. بعد ذلك ، يجب تحديد أي مكاسب رأسمالية يحققها المستثمر على مدار العام عند تقديم ضرائب دخله. لهذا السبب ، تصبح القدرة على حساب أساس تكلفة الاستثمار بدقة ، وخصوصًا الاستثمار في صندوق مشترك ، أمرًا في غاية الأهمية.
يمثل أساس التكلفة القيمة الأصلية للأصل الذي تم تعديله لتقسيم الأسهم وتوزيعات الأرباح وتوزيع رأس المال. من المهم لأغراض الضريبة لأن قيمة أساس التكلفة ستحدد حجم الربح الرأسمالي الذي يخضع للضريبة. يصبح حساب أساس التكلفة مربكًا عند التعامل مع الصناديق المشتركة لأنها غالباً ما تدفع أرباح الأسهم وتوزيعات الأرباح الرأسمالية عادة ما يتم استثمارها في الصندوق.
على سبيل المثال ، افترض أنك تمتلك حاليًا 120 وحدة من الصندوق ، تم شراؤها في الماضي بسعر 8 دولارات للسهم ، بتكلفة إجمالية قدرها 960 دولارًا. يدفع الصندوق توزيعات أرباح قدرها 0.40 دولار للسهم ، لذلك من المقرر أن تحصل على 48 دولارًا ، لكنك قررت بالفعل إعادة استثمار الأرباح في الصندوق. السعر الحالي للصندوق هو 12 دولارًا ، لذلك يمكنك شراء أربع وحدات أخرى مع توزيعات الأرباح. أصبحت أساس التكلفة الآن 8.1290 دولار (1008/124 سهم مملوكة).
أساسيات أساس التكلفة
عند بيع أسهم الصندوق ، يكون لدى المستثمر عدة خيارات مختلفة فيما يتعلق بأي أساس تكلفة لاستخدامه في حساب الربح أو الخسارة الرأسمالية في عملية البيع. تنص الطريقة الأولى في طريقة الخروج أولاً (FIFO) ببساطة على أن الأسهم التي تم شراؤها أولاً هي أيضًا الأسهم التي سيتم بيعها أولاً. وبالتالي ، يكون لكل استثمار في الصندوق أساس التكلفة الخاصة به. تقوم طريقة التكلفة المتوسطة للفرد الواحد بحساب أساس التكلفة من خلال أخذ إجمالي الاستثمارات التي تم إجراؤها ، بما في ذلك الأرباح الموزعة والأرباح الرأسمالية ، وتقسيم الإجمالي على عدد الأسهم المحتفظ بها. ثم يتم استخدام أساس التكلفة الفردية هذا كلما تم بيع الأسهم. يتطلب متوسط التكلفة على أساس الفئة المزدوجة فصل إجمالي الاستثمارات إلى تصنيفين: قصير الأجل وطويل الأجل. ثم يتم حساب متوسط التكلفة لكل مجموعة زمنية محددة. عند بيع الأسهم ، يمكن للمستثمر تحديد الفئة التي يجب استخدامها. ستقوم كل طريقة بإنشاء قيم مختلفة لمكاسب رأس المال المستخدمة لحساب الالتزام الضريبي. بعد ذلك ، يجب على المستثمرين اختيار الطريقة التي توفر لهم أفضل فائدة ضريبية.
لمعرفة المزيد ، راجع بيع الأوراق المالية المفقودة للحصول على ميزة ضريبية ، واستخدام حصص الضرائب: وسيلة لتقليل الضرائب وصندوق الاستثمار المشترك .
