تتبع "جولدمان ساكس جروب إنك" (GS) نهج "بيركشاير هاثاواي" (BRK.A) ، حيث تضاعفت من حصتها في حصص الأقلية في شركات الأسهم الخاصة ، وفق ما ذكرته صحيفة وول ستريت جورنال يوم الجمعة. إن مجموعة Petershill التابعة لبنك الاستثمار ، وهي جزء من أعمال إدارة الأصول في بنك جولدمان ، والتي تم جمعها حديثًا بقيمة 2.5 مليار دولار ، تعكس اتجاهًا صناعيًا أكبر حيث تختار الشركات أن تبقى خاصة لفترة أطول.
في السنوات الأخيرة ، سجلت شركات الأسهم الخاصة مبالغ قياسية في التمويل من المعاشات والأوقاف لشراء الشركات وإقراض الأموال لصالح الشركات التي تنمو. في العام الماضي ، هبطت شركات الأسهم الخاصة الأمريكية أكثر من 362 مليار دولار ، مسجلاً رقماً قياسياً لم يسبق له مثيل منذ أكثر من عقد ، وفقًا لشركة البيانات LP Source. كان بنك جولدمان قد استهدف في الأساس ملياري دولار لصندوقه الجديد ، والذي من المقرر أن يركز على حصص سلبية في أهداف متوسطة الحجم بأصول تتراوح بين 5 مليارات و 20 مليار دولار.
كانت مساحة الأسهم الخاصة جذابة بشكل خاص للمستثمرين على المدى الطويل ، حيث تحتفظ الصناديق عادة بأموال المؤسسات الكبرى لمدة عشر سنوات على الأقل مقابل خصم من الأرباح ورسوم الإدارة طوال الفترة.
صندوق جديد يمكن أن يفتح الأسهم الخاصة
تعكس إستراتيجية جولدمان الجديدة ، التي تتضمن Petershill Private Equity LP والصناديق الأخرى ذات الصلة ، نهج المستثمر الملياردير وارن بافيت من بيركشاير هاثاواي ، والتي لا تحدد مواعيد نهائية للخروج من استثماراتها. تقترح وول ستريت جورنال أنه مع مرور الوقت ، يمكن للبنك الاستفادة من مراكزه من خلال بيع حصص لمديري الاستثمار والمشترين الآخرين ، أو الحصول على جزء من محفظة الأوراق المالية العامة. وسيشكل هذا الأخير علامة فارقة لهذه الصناعة ، حيث يمكن أن يفتح السوق أمام المشترين خارج المستثمرين التقليديين في فئة الأصول ، بما في ذلك المؤسسات الكبيرة والأثرياء.
وقال مايكل براندماير ، الرئيس التنفيذي للاستثمار لمجموعة جولدمان للاستثمارات البديلة واختيار المديرين: "إذا كنت مستثمراً عاماً ، فليس هناك الكثير من الطرق للاستثمار في الأسهم الخاصة من خلال الأسواق العامة". "نعتقد أنه يمكن أن يكون هناك جمهور متحمس للإدراج".
