نسبة الأصول الحرة - تعريف بعيد

ما هي نسبة الأصول الحرة؟

نسبة الأصول الحرة (FAR) هي مقياس يستخدم لتحديد ما إذا كانت شركة التأمين على الحياة لديها رأس مال مجاني كاف لتغطية التزاماتها المالية بالكامل. وكلما ارتفعت قيمة المراجعة ، كانت قدرة المؤمن أفضل على تغطية التزاماته المتعلقة بالسياسات والالتزامات الأخرى. وغالبا ما يستخدم المصطلح لشركات التأمين في المملكة المتحدة.

الصيغة لنسبة الأصول الحرة هي

$\begin{matrix} بعيدا = \frac{AA - L - MSM}{AA} \\ أين: \\ AA = الأصول المقبولة ، أصول \\ شركة التأمين المسموح بها بموجب قانون الدولة ل \\ أن تدرج في البيانات المالية \\ L = المطلوبات ، والتي تستند إلى القيمة العادلة \\ MSM = الحد الأدنى لهامش الملاءة التنظيمية \end{matrix} \ تبدأ {محاذاة} & \ text {FAR} = \ frac { text {AA} - \ \ text {L} - \ \ text {MSM}} { text {AA}} \ & \ textbf { حيث:} \ & \ text {AA} = \ \ text {الأصول المقبولة ، يتم إدراج أصول شركة التأمين} \ & \ text {المسموح بها بموجب قانون الولاية لـ} \ & \ text {في المالية العبارات} \ & \ text {L} = \ \ text {الخصوم ، والتي تستند إلى القيمة العادلة} \ & \ text {MSM} = \ \ text {الحد الأدنى من هامش الملاءة ، التنظيمية} \ & \ نص {التزامات احتياطية} نهاية {محاذاة}$ FAR = AAAA - L - MSM حيث: AA = الأصول المقبولة ، أصول شركة التأمين المسموح بها بموجب قانون الولاية المدرجة في البيانات المالية L = المطلوبات ، والتي تستند إلى القيمة العادلة MSM = الحد الأدنى من هامش الملاءة ، التنظيمية

كيفية حساب نسبة الأصول الحرة - FAR

يتم احتساب نسبة الأصول المجانية (FAR) عن طريق طرح الخصوم والحد الأدنى لهامش الملاءة المالية من الأصول المقبولة ، ثم قسمة ذلك على الأصول المقبولة.

ماذا يقول لك الجيش الملكي؟

تسعى نسبة الأصول المجانية (FAR) إلى تحديد أي جزء من أصول شركة التأمين مجاني وواضح لتغطية الالتزامات. وبالتالي ، يتم احتساب الأصول المجانية كمجموع الأصول مطروحًا منها الخصوم والحد الأدنى لهامش الملاءة المالية.

من شأن ارتفاع معدل الضرائب أن يشير عمومًا إلى وضع مالي قوي وفائض في رأس المال ، في حين أن انخفاض معدل الفائدة يعني ضمناً ميزانية عمومية ضعيفة وربما حاجة إلى ضخ فوري لرأس المال.

الماخذ الرئيسية

المستخدمة من قبل شركات التأمين في المملكة المتحدة. يضمن لشركة التأمين رأس مال مجاني كافٍ لتغطية الالتزامات المالية. كيف يمكن أن يختلف الحساب من شركة إلى أخرى ، مما يجعل من الصعب مقارنتها عبر الصناعة.

مثال على كيفية استخدام نسبة الأصول الحرة

على سبيل المثال ، لنفترض أن شركة تأمين قد اعترفت بأصول قدرها 100 مليون دولار وخصوم بلغت 80 مليون دولار. أيضا ، الحد الأدنى لهامش الملاءة هو 10 ٪. في حالة هذه الشركة ، فإن ذلك يساوي 10 ملايين دولار.

بالنسبة لهذه الشركة ، فإن نسبة الأصول المجانية (FAR) هي:

$\frac{$ 100 مليون - $ 10 مليون - $ 80 مليون}{$ 100 مليون} = 0.10 = 10 ٪ \ frac { $ 100 \ text {Million} - \ \ $ 10 \ text {Million} - \ \ $ 80 \ text {Million}} { $ 100 \ text {Million}} = \ 0.10 \ = \ 10 \٪$ 100 مليون دولار 100 مليون دولار - 10 مليون دولار - 80 مليون دولار = 0.10 = 10 ٪

في بعض الأحيان يتم حساب FAR دون طرح الحد الأدنى لمبلغ الملاءة. في الحالة المذكورة أعلاه ، فإن عدم طرح الحد الأدنى لمبلغ الملاءة سيؤدي إلى نسبة ربح تبلغ 20٪.

قد لا يعرض العديد من شركات التأمين بنشاط نسبة الأصول الحرة الخاصة بهم ويمكن أن يكون الحساب مرهقًا ، لا سيما العثور على الحد الأدنى من هامش الملاءة المالية لكل بلد أو منطقة معينة ، وبالتالي السبب في بعض الأحيان يتم استبعاده.

الفرق بين الجيش الملكي ونسبة الملاءة

تعتبر نسبة الأصول الحرة (FAR) نسبة ملاءة ، في حين أن نسبة الملاءة المالية هي نسبة فعلية. يتم احتساب نسبة الملاءة المالية لشركات التأمين على أنها صافي الأصول مقسومة على صافي الأقساط المكتوبة - وهو مقياس لمدى تغطية أصول شركة التأمين للالتزامات المستقبلية.

وفي الوقت نفسه ، تحدد نسبة الأصول المجانية (FAR) ما إذا كان لدى شركة التأمين ما يكفي من رأس المال الحر لتغطية الالتزامات المالية.

حدود استخدام نسبة الأصول الحرة

قد لا تكون نسب الأصول المجانية المقدمة من شركات تأمين مختلفة قابلة للمقارنة دائمًا ، حيث قد تستخدم افتراضات وتفسيرات مختلفة في حساب الأصول المجانية وخصوم التقييم. كذلك ، يتم استخدام المقياس فقط في المملكة المتحدة ، مما يجعل من المستحيل مقارنة النسبة بنظرائها في الولايات المتحدة.

تعرف على المزيد حول نسبة الأصول المجانية

للحصول على نظرة ثاقبة ذات صلة ، حول كيفية استخدام نسب الملاءة المالية لتحليل الاستثمارات.

جدول المحتويات: