على الرغم من التحسينات التي أدخلت على أساليب معينة لإنتاج الطاقة البديلة ، لا يزال معظم العالم يعمل بالوقود الأحفوري ، والذي يعتبر النفط مثالًا رئيسيًا عليه. على الرغم من أنه من المقلق أن الكثير من بنيتنا التحتية تعتمد على مورد متضائل ، لدينا طرق كثيرة للذهاب إلى أن نحتاج إلى القلق بشأن عالم خالٍ من النفط. سننظر في اقتصاديات استخراج النفط وكيف يتم اتخاذ القرارات عندما يتعلق الأمر بالإنتاج.
تقلبات النفط
واحدة من أكثر جوانب سوء فهم النفط هو تنوعها - سواء في كيفية إيداعه أو في ما يتم إيداعه. يتم تصنيف النفط باستخدام اثنين من السمات. التصنيف الأول خفيف أو ثقيل ؛ هذا يعتمد على جاذبية API وهو مقياس للكثافة. التصنيف الثاني حلو أو حامض ، وهو مقياس لمقدار الكبريت الذي يحتوي عليه الزيت. من السهل أن يتحول الزيت الخفيف الحلو إلى منتج نهائي عالي القيمة مثل الوقود. يتطلب الزيت الحامض الثقيل معالجة وتكرير أكثر كثافة. مثل زيت المستخرجة من رمال القطران في ألبرتا (النفط الثقيل الحامض) يكلف التكرير أكثر من النفط الخفيف والحلو من تكساس.
بصرف النظر عن النفط ، هناك طبيعة الرواسب. لا تزال هناك كمية هائلة من النفط في العالم ، لكن الحصول عليها أصعب وأصعب. يعزى بعض ذلك إلى التكوين المادي للرواسب - على سبيل المثال ، التواء ، أو في الصخر الزيتي - وبعض التحديات من الواضح أنها موضعية ، كما هو الحال مع الرواسب في قاع البحر. يمكن التغلب على الكثير من هذه العقبات من خلال التكنولوجيا. التكسير الهيدروليكي للصخور ، على سبيل المثال (الملقب بالتكسير) ، هو المحرك الرئيسي للظهور في إنتاج النفط في الولايات المتحدة ، لأن المزيد والمزيد من التكوينات الصخرية تنتج رواسب غير قابلة للوصول من النفط والغاز سابقًا.
نقطة الربح المتحركة
نظرًا للتقدم التكنولوجي ، وتغير الزيت ، والاختلافات في جودة الودائع ، لا توجد أيضًا نقطة ربح واحدة للشركات التي تستخرج النفط. غالبًا ما يستخدم سعر نفط برنت كسعر قياسي للنفط. إنه يمثل متوسطًا خفيفًا وزيتًا حلوًا ، وبالتالي فإن الدول تنخفض عن سعر خام برنت ، مع خصم يتم تطبيقه على المدى الذي يختلف فيه منتجها عن المثل الأعلى الخفيف والحلو. وبالتالي ، مباشرة من الأعلى ، ترى بعض الدول انخفاضًا في سعر البرميل لأن منتجها ليس خفيفًا وحلو.
تزداد الاختلافات عندما تنظر إلى تكاليف استخراج برميل النفط في شركات مختلفة وفي بلدان مختلفة. عند سعر خام برنت ، مثلاً ، 80 دولارًا ، ستكون هناك شركات مربحة للغاية ، لأن تكلفتها للبرميل الواحد قد تكون 20 دولارًا. سيكون هناك أيضًا شركات تخسر المال لأنها تكلفها 83 دولارًا للبرميل لاستخراجها. في اقتصاد عقلاني تمامًا ، ستتوقف جميع الشركات التي تخسر أموالها أو تعيد إنتاجها لأن السعر قد اقترب من نقطة التعادل ، لكن هذا لا يحدث.
الإنتاج غير الاقتصادي
لأن امتلاك الأراضي للتنقيب باهظ الثمن ، والحفر في بعض الأحيان شرط من شروط العقد ، ستقوم الشركات بالتنقيب عن الودائع واستمرار الآبار حتى إذا كانت الأسعار منخفضة. كما هو الحال مع أي صناعة لاستخراج الموارد ، لا يمكن للإنتاج تشغيل عشرة سنتات. هناك احتياجات العمالة ، وتكاليف المعدات ، وعقود الإيجار ، والعديد من النفقات الأخرى التي لا تختفي عند خفض الإنتاج. حتى إذا كان من الممكن القضاء على بعض التكاليف ، مثل العمالة ، فإنها تصبح مصاريف أكبر على المدى الطويل ، حيث يتعين على الشركة إعادة تكسب الجميع عندما تتعافى الأسعار - مع توظيف كل شركة أخرى في سوق العمل التنافسي المفاجئ.
بدلاً من ذلك ، غالبًا ما تتطلع شركات النفط إلى ارتفاع الأسعار في المستقبل وستهدف إلى الحصول على بئر لتسديد الأرباح على مدار فترة من السنين ، وبالتالي فإن تقلبات الأسعار من شهر إلى آخر ليست هي الاعتبار الرئيسي لها. لدى شركات النفط الكبيرة ميزانيات قوية تساعدها على الخروج لسنوات طويلة. لديهم أيضا مجموعة متنوعة من الآبار مع الودائع التقليدية وغير التقليدية. الشركات الأصغر تميل إلى أن تكون مركزة على المستوى الإقليمي ولديها تنوع أقل في محافظها الاستثمارية. هذه هي الشركات التي تكافح خلال انخفاض الأسعار لفترة طويلة. وبالمثل ، ترى بلدان مثل كندا ، التي لديها رواسب نفطية ثقيلة إلى حد كبير ، أن الأرباح تختفي مع انخفاض أسعار النفط لأن تكلفة البرميل الواحد تتطلب ارتفاع سعر البرميل عن سعر أوبك والدول المتنافسة الأخرى لمواصلة الإنتاج.
من مرحلة الاستكشاف ، بتكاليفها الزلزالية والأرضية ، إلى مرحلة الاستخراج ، مع تكاليف الحفارات وتكاليف اليد العاملة ، لا يوجد سوى طرق قليلة للتحكم في تكاليف صناعة النفط. واحد هو دمج الإنتاج المنبع ، منتصف الطريق ، والمصب الإنتاج. هذا يعني أن إحدى الشركات لديها القدرة على فعل كل شيء - من الاستكشاف إلى الاستخراج إلى التكرير. يمكن أن يساعد هذا في التحكم في التكاليف في بعض الجوانب ، لكن هذا يعني أن الشركة غير متخصصة أو تركز على أن تكون جيدًا في شيء واحد. الطريقة الأخرى هي تشجيع المزيد من التقدم التكنولوجي بحيث تصبح الودائع الصعبة أرخص للاستفادة منها. يبدو أن هذا الأخير لديه الإمكانات الأكبر على المدى الطويل ، على الرغم من أن الشركات ستواصل النظر في عمليات الاستحواذ الرأسي أثناء انتظارها لمزيد من الاختراقات التكنولوجية.
العرض وزيادة العرض
آخر اعتبار اقتصادي - وينبغي أن يكون حقًا الأول في معظم الصناعات - هو مسألة العرض. ليس هناك شك في أن كمية النفط الموجودة كبيرة ، لكنها محدودة. لسوء الحظ ، لن يكون لدينا أبدًا رقم محدد يسمح لنا بتحديد السعر المناسب الذي من شأنه أن يحافظ على تغذية العالم بشكل عادل. بدلاً من ذلك ، يعتمد سعر النفط على العرض في الوقت الحالي والعرض المحتمل في المستقبل القريب ، استنادًا إلى الإنتاج المتوقع. لذلك ، عندما تستمر الشركات في الإنتاج في فترة زيادة العرض ، يستمر سعر النفط في الضعف ، وتبدأ الشركات التي لديها أكثر الودائع غير الاقتصادية في التعثر. أدى زيادة إنتاج النفط في الولايات المتحدة ، على سبيل المثال ، إلى إبقاء أسعار النفط أقل بكثير ، لأن كل هذا العرض لم يكن في السابق يدخل السوق.
الخط السفلي
لا شك أن استخراج النفط يتبع قواعد العرض والطلب. الجزء الصعب هو وجود تباين كبير في تكلفة نقل برميل واحد من النفط إلى السوق. يضاف إلى ذلك حقيقة أن المنتجات غير الاقتصادية وزيادة العرض تشكلان مخاطر متكررة لشركات النفط ومستثمريها. هذا بالطبع سبب جذب المستثمرين إلى هذا القطاع. إذا اتبعت بعض العوامل الأساسية وحسبت تكلفة البرميل لبعض الشركات الأصغر ، فمن الممكن أن تستفيد من التقلبات في أسعار النفط القياسية ، حيث تصبح الودائع غير الاقتصادية مربحة. بعد كل شيء ، يشير الاقتصاد الكلي لاستخراج النفط إلى حقيقة أن هناك أموالاً - لشركات الاستخراج ومستثمريها.
