توقف عقد خام غرب تكساس الوسيط الآجل أمام مقاومة كبيرة ويمكن أن ينعكس في الأسابيع المقبلة ، منهيًا الاتجاه الصعودي الذي بدأ في عام 2016. ومن شأن هذا أن يفاجئ مراقبي السوق ، بالنظر إلى اهتمام الشراء الثابت الناتج عن المخاوف من تعطل الإمداد كرد فعل على تجدد العقوبات الإيرانية. قد يشير التراجع أيضًا إلى أن العرض المتزايد يتجاوز أخيرًا الطلب في نفس الوقت الذي يتوقع فيه العديد من الاقتصاديين حدوث تباطؤ عالمي.
لن يسبب الهبوط المبدئي الكثير من الألم ، حيث يتم تداول العقد فوق المتوسطات المتحركة على المدى الطويل لأول مرة منذ عام 2014. وتشير مستويات الدعم هذه إلى أن الانخفاض سيكون خفيفًا في البداية ، وينتهي عند مستوى 60 دولارًا المنخفض. ومع ذلك ، فإن إشارات البيع الرئيسية سوف تنفجر إذا انخفض النفط الخام إلى 50 دولارًا العلويًا ، مما فتح الباب أمام اندفاع السوق الهابط الذي قد يختبر في نهاية المطاف قاع 2016 في منتصف 20 دولارًا.
الرسم البياني طويل الأجل للنفط الخام (1998 - 2018)
اختبرت السلعة عام 1986 الدعم بالقرب من 10 دولارات في عام 1998 وتحولت صعوديًا ، ودخلت في اتجاه صعودي علماني منحوتًا تسلسلًا من موجة إليوت من خمس موجات في عام 2008. وأحدثت الموجة الخامسة والأخيرة حركة مكافئ بين يناير 2007 ويوليو 2008 ، أي ما يقرب من ثلاثة أضعاف السعر إلى أعلى مستوى على الإطلاق عند 147.27 دولار. انخفض العقد خلال الأزمة الاقتصادية ، واخترق فقاعة مكافئ في دوامة الموت 115 نقطة لمدة ستة أشهر.
صعد الارتداد اللاحق مستوى تصحيح فيبوناتشي 0.66 في مارس 2011 وتجاوز 115 دولارًا بعد شهرين ، مسجلاً أعلى مستوى في الأعوام السبعة الماضية. ثم تراجعت إلى نمط مثلث متماثل واسع ، ثم تعطلت أخيرًا في أغسطس 2014. ثم دخل النفط الخام والسلع الأخرى في انخفاضات حادة ، وخسر قوته في الربع الأول من عام 2016. قلص العقد أدنى مستوى لعام 2008 بمقدار ست نقاط في ذلك الوقت ، ووصل إلى قاع في 26.05 دولار.
منذ عام 2016 ، حققت حركة السعر تقدماً صحياً يمكن أن يمثل أول أربع موجات من نموذج موجة إليوت الخمس. ومع ذلك ، فقد توقف العقد الآن عند مستوى مقاومة رئيسي ناتج عن تقاطع خط الاتجاه لمدة 10 سنوات مع نمطين تصحيح فيبوناتشي. تشمل شبكة فيبوناتشي الأكبر (الحمراء) نطاق التداول بأكمله بين عامي 2008 و 2016 ، بينما تحيط الشبكة الأصغر (الزرقاء) بانخفاض موجة إليوت الخمسية بين سبتمبر 2013 ويناير 2016.
تتقاطع هذه الشبكات عند مستوى 70 دولارًا ، مع ارتداد.382 للنطاق الأكبر محاذيًا ضيقًا مع مستوى الاسترداد 0.50 للنطاق الأصغر. وفي الوقت نفسه ، وصلت حركة السعر إلى خط الاتجاه عند أعلى المستويات منذ عام 2008 للمرة الرابعة هذا الشهر ، مما أدى إلى انعكاس بسيط. سيأتي خط الترند الهابط هذا في توافق تام مع مستويات فيبوناتشي في مايو 2019 ، مع تحديد تاريخ انتهاء الصلاحية على الإعداد الفني الحالي.
تماسك العقد حول مستوى 70 دولارًا للأشهر الستة الماضية ، بينما دخل مؤشر الاستوكاستك الشهري في دورة بيع قد تستمر حتى الربع الأول من عام 2019. المتوسط المتحرك الأسي 50 و 200 شهر (62) أن تراقب عن كثب بينما تكون هذه الإشارة الهابطة سارية ، حيث يشير التقاطع الصعودي والارتداد إلى بداية موجة صعود محتملة للموجة الخامسة تخترق المقاومة ، أو انهيار في 50 دولارًا قد يؤدي إلى انتشار العدوى عبر مجمع السلع كما فعلت سنين مضت.
الخط السفلي
توقف النفط الخام عن مقاومة كبيرة في أدنى مستوى خلال 70s وقد يتراجع إلى 60s المنخفض في الأشهر المقبلة. قد تحدد حركة السعر عند هذا المستوى اتجاه العقد خلال العقد القادم.
