يقترب موسم الإبلاغ عن الأرباح للربع الثالث من عام 2018 من نهايته ، وقد أصدر حوالي 90٪ من الشركات المدرجة في مؤشر S&P 500 (SPX) تقاريرها ، لكل Goldman Sachs. هذا يعني أن عمليات إعادة شراء الأسهم ، أو عمليات إعادة شراء الأسهم ، قد تم تعيينها الآن بشكل جدي ، بالنظر إلى أن معظم مؤشر S&P 500 يخرج الآن من فترة انقطاع الكهرباء التي فرضتها SEC على هذا النشاط خلال موسم التقارير. من خلال مزيج من الأرباح والإنفاق على عمليات إعادة شراء الأسهم ، تعرض بعض الشركات عوائد كبيرة من رأس المال للمستثمرين.
هذه الأسهم التسعة هي من بين الشركات الرائدة في هذا الصدد ، وفقًا لتقرير ويكلي ستارت الأمريكي الأخير من جولدمان: ماراثون بتروليوم كوربوريشن (MPC) ، فيليبس 66 (PSX) ، ديسكفر فاينانشال سيرفيسز (DFS) ، سيسكو سيستمز إنك (CSCO) و Sealed Air Corp. (SEE) و Union Pacific Corp (UNP) و Boeing Co. (BA) و Corning Inc. (GLW) و NetApp Inc. (NTAP). التفاصيل حول هذه المخزونات موجودة في الجدول أدناه.
| مخزون | توزيع الأرباح + عائد إعادة الشراء | 2019 نمو EPS |
| بوينغ | 12٪ | 21٪ |
| سيسكو | 15٪ | 12٪ |
| كورنينج | 13٪ | 17٪ |
| اكتشف | 14٪ | 11٪ |
| ماراثون | 16٪ | 48٪ |
| نت | 13٪ | 16٪ |
| فيليبس 66 | 14٪ | 16٪ |
| محكم الهواء | 18٪ | 11٪ |
| اتحاد المحيط الهادئ | 13٪ | 14٪ |
أهمية للمستثمرين
تشتمل سلة الشراء من Goldman على 50 سهمًا ، مع متوسط العائد المجمع على مدار الـ 12 شهرًا الماضية من توزيعات الأرباح وإعادة شراء الأسهم بنسبة 11٪ ، مقارنة بمتوسط 4٪ لمؤشر S&P 500 ككل. يبلغ متوسط معدل نمو 2019 ربحية السهم المقدرة للأسهم في السلة ، بناءً على تقديرات الإجماع ، 11٪ ، مقابل 9٪ لمؤشر ستاندرد آند بورز 500. في اختيار الأسهم التسعة المذكورة أعلاه ، اتخذنا تلك الشركات ذات أعلى عائدات زائدة والتي توقعت أيضًا 2019 ربحية السهم نمو متوسط سلة على الأقل ، وهو 11 ٪. جميعها باستثناء Sealed Air ، التي تبلغ 1٪ ، لها عوائد متأخرة من الأرباح الموزعة وحدها والتي تساوي 2٪ على الأقل.
محكم الهواء
اشتهرت شركة Sealed Air ، التي اشتهرت باسم مطور التفاف الفقاعة ، أيضًا بعدد من منتجات التغليف الأخرى وأنظمة التغليف الآلية التي تسهل الشحن الآمن للسلع الهشة. كما تقدم الشركة عبوات متخصصة للغاية للتوزيع الآمن والتخزين لمختلف المنتجات الغذائية والطبية. يعد السهم أحد أكبر الخاسرين في سلة جولدمان ، منخفضًا بنسبة 29.7٪ من أعلى مستوى في 52 أسبوعًا كما في السوق المفتوحة في 12 نوفمبر.
في الواقع ، انخفض السهم بنسبة 40٪ تقريبًا عن ذروته في عام 2015 ، لكل ألفا تسعى. الأخبار الجيدة هي أن شركة Sealed Air سجلت نتائج قوية للربع الثالث من عام 2018 ، مع نمو في جميع مناطقها وقطاعات الأعمال. الأخبار السيئة هي أن الإدارة تشير إلى ضغوط التكلفة المتزايدة ، وخفضت توجيهاتها لعام 2019. ومع ذلك ، فإن البحث عن ألفا يرى إمكانات إيجابية على المدى الطويل ، استنادًا إلى توسيع هوامش الربح وحقيقة أن ارتفاع الدولار الأمريكي يعني أن النمو القوي في المبيعات الخارجية ، التي تمثل 45 ٪ من المجموع ، تم حجبه في المجاميع المعدلة بالعملة.
يجب أن تساعد عمليات الاستحواذ الأخيرة شركة Sealed Air في أن تصبح لاعبًا أكبر في سوق ما يسمى بالسفن في الحاويات الخاصة (SIOC) ، وفقًا لـ Request Alpha. هذه هي الحزم التي يتم إرسالها إلى العميل النهائي دون الحاجة إلى تغليف إضافي ، حسب حلول Cascadia Seller Solutions ، والتي يزداد الطلب عليها من قبل عدد متزايد من الموزعين ، بما في ذلك كبار التجار عبر الإنترنت.
أنظمة سيسكو
في الطرف الآخر من 2018 ، طيف أداء الأسهم بين الأسهم التسعة هو Cisco Systems ، بزيادة 26.8٪ على أساس سنوي (YTD) من خلال الفتح في 12 نوفمبر ، لكل بيانات وثيقة معدلة من Yahoo Finance. تدعم Cisco أيضًا ، التي كانت رائدة منذ فترة طويلة في مجال حلول شبكات الكمبيوتر ، الجهود المبذولة لتعزيز الأمن السيبراني وتوسيع خدمات الحوسبة السحابية وتطوير التقنيات المتطورة مثل الذكاء الاصطناعي (AI) وإنترنت الأشياء (IoT) ، حيث تتواصل الأجهزة الذكية مع كل آخر.
يشير Motley Fool إلى أن الأهمية المتزايدة للأمن السيبراني واختراق السوق المتنامي لتقنية شبكات SD-WAN الخاصة بشركة Cisco يبشران بالخير لمستقبل الشركة. كما قامت Cisco بإعادة حوالي 67 مليار دولار نقدًا وفقًا للتشريع الضريبي لعام 2017 ، وأعادت جزءًا كبيرًا منه إلى المساهمين من خلال إعادة شراء الأسهم وتوزيعات الأرباح.
أتطلع قدما
في حين أن دقات ربحية السهم للربع الثالث من عام 2018 تتجاوز متوسط المدى الطويل (56٪ مقابل 46٪) ، إلا أن إيرادات الإيرادات تقل عن المتوسط (31٪ مقابل 35٪) لكل من جولدمان. تتجه تقديرات EPS الخاصة بتوافق الآراء لمؤشر S&P 500 في عام 2019 نحو الانخفاض ، وقد انخفضت بالفعل بنسبة 1٪ منذ نهاية الربع الثالث من عام 2018. وقد رفع Goldman تقديراته الخاصة بتوقعات S&P 500 EPS لعامي 2019 و 2020 ، لكن معدلات النمو المتوقعة الآن 6 ٪ و 4 ٪ ، بانخفاض عن 7 ٪ و 5 ٪ سابقا. ستعتمد توقعات توزيعات الأرباح وعمليات إعادة شراء الأسهم في عام 2019 اعتمادًا كبيرًا على أرباح الشركات ، التي تواجه معوقات معاكسة من تباطؤ نمو الناتج المحلي الإجمالي وارتفاع التكاليف.
مقارنة حسابات الاستثمار × العروض التي تظهر في هذا الجدول هي من شراكات تحصل منها Investopedia على تعويض. اسم المزود الوصفمقالات ذات صلة
الأسهم الأعلى
أهم الأسهم الصناعية لشهر يناير 2020
الأسهم الأعلى
أعلى مخزونات الطاقة لشهر يناير 2020
الأسهم الأعلى
أعلى الأسهم التقنية لشهر يناير 2020
الأسهم الأعلى
أعلى مخزون المواد لشهر يناير 2020
الأسهم الأعلى
أعلى أسهم الرعاية الصحية لشهر يناير 2020
الأسهم الأعلى
أعلى كاب الأسهم الصغيرة لشهر يناير 2020
روابط الشركاءالشروط ذات الصلة
عائد توزيعات الأرباح إن عائد توزيعات الأرباح هو نسبة مالية تُظهر مقدار ما تدفعه الشركة في توزيعات الأرباح كل عام بالنسبة لسعر السهم. المزيد Brexit Definition يشير Brexit إلى مغادرة بريطانيا للاتحاد الأوروبي ، والذي كان من المقرر أن يحدث في نهاية شهر أكتوبر ، ولكن تم تأجيله مرة أخرى. المزيد صندوق التحوط صندوق التحوط عبارة عن محفظة من الاستثمارات المدارة بقوة تستخدم المراكز ذات الروافع المالية الطويلة والقصيرة والمشتقة. المزيد كيف يعمل الالتقاط المحصولي الالتقاط هو الفائدة الإضافية التي يتم الحصول عليها عن طريق بيع سندات وشراء سندات أخرى ذات عائد أعلى. فرصة التقاط العائد هي السبب الرئيسي لتداول السندات. more معادلة العائد هي معادلة العائد هي معدل الفائدة على ورقة مالية خاضعة للضريبة والتي من شأنها أن تنتج عائدًا مساويًا لعائد ضمان معفي من الضرائب ، والعكس صحيح. المزيد العائد المُشار إليه العائد المُشار إليه هو عائد توزيعات الأرباح الذي ستعود به حصة من الأسهم بناءً على توزيعات الأرباح الحالية المشار إليها. أكثر