معترف به على نطاق واسع باعتباره المستثمر الأكثر شهرة في العالم ، مع سجل حافل على المدى الطويل لدعم هذا التقييم ، وتستحق تصريحات وارن بافيت عناية كبيرة ، ويحاول آخرون تكرار أساليبه وتوقع تحركاته. الاجتماع السنوي له بيركشاير هاثاواي المؤتمر الوطني العراقي. (BRK-A) سيصدر يوم السبت ، 5 مايو ، والمستثمرون سيكونون متحمسين لتحليل تعليقاته على الأفكار القيمة. تحسبا لهذا الاجتماع ، تعتقد بوميكا جاشتي ، التي ترأس فريق من محللي الأبحاث في بنك كريدي سويس إيه جي ، أن هذه الأسهم قد تكون من بين تلك التي تناسب معايير بافيت ، وفقًا لشركة بارون: أولتا بيوتي إنك (ULTA) ، أورايلي أوتوموتيف Inc. (ORLY) ، وشركة Cognizant Technology Solutions Corp (CTSH) ، و CDW (CDW) ، و Centene Corp (CNC) ، و Universal Health Services Inc. (UHS). (لمزيد من المعلومات ، راجع أيضًا: القواعد التي يعيشها وارين بافيت .)
ماذا يفعلون
Ulta هو تاجر تجزئة لمنتجات التجميل مع صالونات في المتجر. O'Reilly هو تاجر تجزئة لقطع غيار السيارات والأدوات والملحقات التي توفر أيضًا العديد من خدمات التشخيص والإصلاح. تقدم Cognizant خدمات استشارات تكنولوجيا المعلومات والاستعانة بمصادر خارجية. يوفر CDW خدمات تكنولوجيا المعلومات مثل الحوسبة السحابية وتحسين مركز البيانات. تشارك Centene في إدارة مختلف برامج الرعاية الصحية التي ترعاها الحكومة. تدير Universal المستشفيات ومراكز الرعاية الصحية الأخرى.
تفاصيل إحصائية
بالنسبة للأسهم الستة المذكورة أعلاه ، فيما يلي مكاسب أسعارها على مدار السنوات الخمس الماضية وللحصول على تاريخ من العام حتى تاريخ 30 أبريل ، وكذلك نسب الأرباح / الأرباح الآجلة ، لكل Yahoo Finance:
- أولتا: + 186 ٪ 5 سنوات ، + 12.1 ٪ منذ بداية العام ، 19.8xP / EO'Reilly: + 39 ٪ ، + 6.5 ٪ ، 15.0x مدرك: + 155 ٪ ، + 15.5 ٪ ، 16.0xCDW: + 306 ٪ ، + 2.9 ٪ ، 13.6xCentene: + 370 ٪ ، + 7.6 ٪ ، 13.3x الصحة العالمية: + 74 ٪ ، + 0.8 ٪ ، 11.0x
ارتفعت أسهم بيركشاير هاثاواي بنسبة 120 ٪ على مدى السنوات ال 10 الماضية ، وخلال هذه الفترة ارتفع مؤشر S&P 500 (SPX) بنسبة 92 ٪. على مدار السنوات الخمس الماضية ، بلغت الأرقام المعنية 85٪ و 66٪ ، بينما بلغت YTD -2.3٪ و -1.0٪. يبلغ سعر الربح الحالي للأوراق المالية في بيركشاير 20.2 ، لكل سهم Yahoo Finance ، في حين أن سعر S&P 500 يبلغ 17.0 لكل عملية حسابية بواسطة Birinyi Associates وفقًا لما أوردته صحيفة وول ستريت جورنال. لاحظ أن CDW بدأت التداول في 27 يونيو 2013 ، ويتم احتساب مكسبها لمدة خمس سنوات من ذلك التاريخ فصاعدًا. (للمزيد ، انظر أيضًا: فكر مثل وارن بافيت .)
الحفاظ عليها بسيطة
"لقد كان بافيت متواضعا طوال هذه السنوات ؛ فهو يشتري بالفعل شركات رائعة بأسعار رائعة" ، كما نقلت صحيفة بارون عن جاشتي. تقوم بتقطير معايير اختياره للأسهم في هذه العوامل ، وفقًا لبارون: العوائد المرتفعة على حقوق الملكية (ROE) ، العوائد المرتفعة على صافي الأصول الملموسة ، قوة الأرباح الثابتة ، القدرة على التعامل مع التضخم ، أعباء الديون الصغيرة أو معدومة ، تقييمات الأسهم المنخفضة ، الإدارة الجيدة ، والشركات التي يسهل فهمها.
جميع الأسهم الستة المذكورة أعلاه مؤهلة لتكون في شركات سهلة الفهم. وفقًا لـ Yahoo Finance ، فإن جميعها باستثناء Ulta لديها نسب P / E أقل من السوق ، ومن المتوقع أن تحقق جميعها أرباحًا بنسبة 201٪ لعام 2018 بنسبة 20٪ أو أكثر وفقًا لتقديرات الإجماع. يتم توفير نسب PEG المنخفضة بواسطة O'Reilly (0.85) و CDW (0.96) و Centene (0.86). تنتمي عوائد حقوق الملكية المرتفعة إلى أولتا (33٪) وأورايلي (99٪) و CDW (52٪). يميز أولتا وكينيزانت الدين طويل الأجل أو لا يوجد دين طويل الأجل.
المزيد من الأهداف المحتملة
احتفظ بيركشاير هاثاواي بحوالي 116 مليار دولار نقدًا واستثمارات قصيرة الأجل اعتبارًا من نهاية عام 2017. وفي محاولتهما الخاصة بتطبيق معايير استثمار بوفيت المنصوص عليها في كثير من الأحيان ، توصلت CNBC إلى قائمة أهدافها المحتملة له في وقت سابق من هذا العام. وهي تشمل: إلينوي تول ووركس إنك (ITW) ، شركة كامبل سوب (CPB) ، وأجزاء من شركة جنرال إلكتريك (GE) ، و AmeriSourceBergen (ABC) ، وشركة خطوط ساوث ويست الجوية (LUV).
تعمل أداة إلينوي "أداة قوية تحت شاشة الرادار مع تدفق نقدي قوي" لكل قناة CNBC. يقول سي إن بي سي إن صناعة الأغذية تتوطد ، وشركة كرافت هاينز المدعومة من بافيت هي شركة استحواذ منطقية لكامبل. لاحظت شركة Buffett بالفعل أنه قادر على شراء GE المضطربة بالكامل ، لكن CNBC تعتقد أن أعمال تأجير خطوط الطيران لديها قد تكون الأفضل بالنسبة لشركة Buffett ، التي تشعر بالتفاؤل بشأن صناعة الطيران. وفي الوقت نفسه ، تتمتع جنوب غربها بتدفق نقدي مجاني قوي ، وإدارة جيدة وتركيز محلي ، كما تلاحظ CNBC. AmeriSourceBergen هي الموزع الرائد للأدوية ، وتلاحظ CNBC أنها ستلائم الشراكة لتقليل تكاليف صحة الموظفين التي انضمت إليها Buffett مع Amazon.com Inc. (AMZN) و JPMorgan Chase & Co. (JPM).
