من الشائع أن يركز تجار السلع اهتمامهم على الأسواق الزراعية في أوائل أغسطس. بالنظر إلى النقطة في موسم النمو ، يميل الزخم من العرض والطلب إلى الضبط وسيعكس بشكل عام فقط بسبب التحول الكبير في الأساسيات الأساسية. ومع ذلك ، يبدو أن الطقس العادل ، وزيادة الإنتاجية ، والإمداد القوي ، واهتمام وسائل الإعلام ، والتهديد بحرب تجارية عالمية ، يجتمعان على نحو يجعلها تبدو حاليًا وكأن الاتجاه الهبوطي سيكون مستحيلًا على الثيران أن ينعكسوا ومن المرجح حرك اتجاه المجموعة للفترة المتبقية من عام 2018. ، سنلقي نظرة على العديد من الرسوم البيانية التي يتم استخدامها لتتبع السلع الزراعية ومحاولة تحديد مدى رغبة التجار النشطين في التداول. (لمزيد من المعلومات ، راجع: المتداولون الفنيون بدأوا يراهنون على الزراعة ).
صندوق إنفيسكو دي بي للزراعة (DBA)
ليس سراً أن الثيران كافحوا لدفع أسعار السلع الزراعية إلى الارتفاع خلال العامين الماضيين. كما هو موضح في الرسم البياني لصندوق Invesco DB للزراعة ، فإن خط الاتجاه الهبوطي المنحدر كان بمثابة أرضية لتهديدات كبيرة بحدوث تحرك هبوطي ، لكن الإغلاق الأخير أسفل خط الاتجاه والاختبار الفاشل اللاحق للتحرك أعلاه يشير إلى أن الدببة هي في سيطرة واضحة على الزخم. سوف يتطلع المتداولون النشطون إلى إغلاق يوم الاثنين دون أدنى مستوى خلال شهر يوليو (كما هو موضح من قبل الدائرة الحمراء) والتقاطع الهابط بين تباعد التقارب المتوسط المتحرك (MACD) وخط الإشارة كإشارة بيع ، والتي قد تكون بمثابة حافز للموجة التالية ضغط البيع. من المحتمل أن يستخدم المتداولون خطوط الاتجاه هذه عند تحديد موضع طلبات الشراء والإيقاف وسيحتفظون على الأرجح بمنظر هبوطي حتى يغلق السعر مجددًا فوق خط الاتجاه طويل الأجل ، والذي يتم تداوله حاليًا بالقرب من 17.75 دولار. (لمزيد من المعلومات حول هذا الموضوع ، راجع: 3 رسوم بيانية للزراعة للحفاظ على رادارك.)
صندوق تكريم الصويا (SOYB)
لدى وفرة المعروض من فول الصويا في الولايات المتحدة مستثمرين على المدى الطويل يشعرون بالقلق من أن تؤدي الحرب التجارية المعلقة مع الصين إلى فخ العرض في أمريكا الشمالية وبالتالي عرقلة الأرباح المحتملة من الصادرات. من خلال إلقاء نظرة على الرسم البياني لصندوق Teucrium Soybean Fund ، من المثير للاهتمام أن نلاحظ كيف فشل السعر مؤخرًا في التحرك فوق المقاومة الرئيسية للمتوسط المتحرك لمدة 50 يومًا (كما هو موضح في السهم الأحمر). غالبًا ما ينظر المتداولون النشطون إلى هذا المتوسط المتحرك على المدى الطويل كدليل للاتجاه طويل الأجل للاتجاه ، والضعف الأخير يشير إلى أن التحرك نحو أدنى مستوى في يوليو ، أو ربما تحته مثل حالة DBA ، قد يكون في البطاقات. (للاطلاع على القراءة ذات الصلة ، راجع: المتداولون الاستراتيجيون يلجئون إلى الزراعة .)
صندوق الذرة تكريوم (CORN)
من بين المنتجات الشائعة الأخرى التي يتم تداولها في البورصة والتي يستخدمها المتداولون النشطون للحركات التجارية في السلع الزراعية ، صندوق Teucrium Corn Fund. بإلقاء نظرة على الرسم البياني أدناه ، يمكنك أن ترى أن السعر قد فشل في التغلب على مقاومة المتوسط المتحرك لمدة 200 يوم. يعتبر هذا المتوسط المتحرك طويل الأجل أكثر أهمية من المتوسط المتحرك لمدة 50 يومًا ، كما تمت مناقشته أعلاه ، ومن المرجح أن يستخدمه العديد من الدببة كدليل لوضع أوامر وقف الخسارة. تعتبر المخاطر / المكاسب المربحة والتقاطعات الهابطة بين مؤشر الماكد وخط الإشارة إشارة إلى أن المضاربين على الهبوط في السيطرة ، ومن المرجح أن يتم تحديد الأسعار المستهدفة على المدى القصير بالقرب من أدنى مستوى في يوليو عند 15.66 دولار.
الخط السفلي
مزيج الهبوط من الأساسيات والتقنيات يجعل السلع الزراعية ذات أهمية خاصة للمتداولين النشطين. استنادًا إلى الرسوم البيانية أعلاه ، من المحتمل أن يتوقع التجار ارتفاع أسعار السلع الأساسية مثل الذرة وفول الصويا وأن يستخدموا خطوط الاتجاه القريبة لتعيين موضع طلباتهم. (لمزيد من القراءة ، راجع: كتاب تمهيدي للاستثمار في الزراعة .)
