ما هو الرهن العقاري Wraparound؟
الرهن العقاري ملفوف هو نوع من القروض المبتدئة التي يلتف أو يشمل ، المذكرة الحالية المستحقة على الممتلكات. يتكون القرض الملتوي من رصيد القرض الأصلي بالإضافة إلى مبلغ لتغطية سعر الشراء الجديد للعقار. هذه الرهون العقارية هي شكل من أشكال التمويل الثانوي. يتلقى بائع العقار سندات إذنية مضمونة ، وهي وثيقة قانونية قانونية توضح بالتفصيل المبلغ المستحق. وكما هو معروف الرهن العقاري ملفوفة باسم قرض التفاف ، والرهن العقاري الغالبة ، اتفاق للبيع ، الرهن العقاري ، أو شاملة الرهن العقاري.
الماخذ الرئيسية
- تستخدم الرهون العقارية Wraparound في إعادة تمويل عقار وهي قروض صغيرة تشمل المذكرة الحالية على العقار ، بالإضافة إلى قرض جديد لتغطية سعر شراء العقار. Wraparounds هي شكل من أشكال التمويل الثانوي وتمويل البائع حيث يحمل البائع سند أذني مضمون. يميل الملف إلى الظهور عندما يتعذر سداد رهن موجود. مع رهن ملفوف ، يقوم المقرض بجمع دفع رهن عقاري من المقترض لدفع المذكرة الأصلية وتزويده بهامش ربح.
كيف يعمل ملفوفة الرهن العقاري
في كثير من الأحيان ، الرهن العقاري الملتوي هو وسيلة لإعادة تمويل عقار أو تمويل شراء عقار آخر عندما يتعذر سداد رهن موجود. يشمل المبلغ الإجمالي للرهن العقاري الملتوي المبلغ غير المدفوع للرهن السابق بالإضافة إلى الأموال الإضافية المطلوبة من قبل المقرض. يقوم المقترض بدفع مبالغ أكبر على القرض الجديد ، والذي سيستخدمه المقرض لدفع المذكرة الأصلية بالإضافة إلى تزويده بهامش ربح. اعتمادًا على الصياغة الموجودة في مستندات القرض ، قد يتم نقل الملكية على الفور إلى المالك الجديد أو قد تظل مع البائع حتى يتم استيفاء القرض.
الرهن العقاري الملتوي هو شكل من أشكال تمويل البائع لا يتضمن رهنًا تقليديًا للبنك ، حيث يحل البائع محل البنك.
بما أن ملف التعريف عبارة عن رهن عقاري ، فإن أي مطالبة من كبار أو كبار ستكون لها الأولوية. في حالة التخلف عن السداد ، فإن الرهن العقاري الأصلي يتلقى جميع العائدات من تصفية الممتلكات حتى يتم سدادها بالكامل.
الرهون العقارية Wraparound هي شكل من أشكال تمويل البائع حيث يقوم المشتري بالتوقيع على رهن عقاري مع البائع بدلاً من التقدم بطلب للحصول على رهن بنكي تقليدي. ثم يأخذ البائع مكان البنك ويقبل المدفوعات من المالك الجديد للعقار. ستشمل معظم القروض الممولة من البائع فروق أسعار الفائدة المفروضة ، مما يعطي البائع ربحًا إضافيًا.
ملفوف مقابل الرهن العقاري الثاني
كلا الرهون العقارية ملفوفة والرهون العقارية الثانية هي أشكال من تمويل البائع. الرهن العقاري الثاني هو نوع من الرهن العقاري الثانوي في حين أن الرهن العقاري الأصلي لا يزال ساريًا. يميل سعر الفائدة على الرهن الثاني إلى أن يكون المبلغ المقترض أقل من الرهن العقاري الأول.
الفرق الملحوظ بين الرهون العقارية الملفوفة والثانية يتمثل في ما يحدث للرصيد المستحق من القرض الأصلي. ويشمل الرهن العقاري ملفوف المذكرة الأصلية التي تم إدخالها في دفع الرهن العقاري الجديد. مع الرهن العقاري الثاني ، يجتمع رصيد الرهن العقاري الأصلي والسعر الجديد لتكوين رهن جديد.
مثال على الرهن العقاري Wraparound
على سبيل المثال ، يمتلك السيد سميث منزلاً له رصيد رهن عقاري قدره 50،000 دولار بفائدة 4٪. يبيع السيد سميث المنزل بمبلغ 80،000 دولار للسيدة جونز التي تحصل على رهن عقاري من السيد سميث أو مقرض آخر بفائدة 6٪. تقوم السيدة جونز بالدفع للسيد سميث الذي يستخدم هذه المدفوعات لدفع رهنه الأصلي بنسبة 4٪.
السيد سميث يحقق ربحا على كل من الفرق بين سعر الشراء والرهن العقاري المستحق الأصلي وعلى الفرق بين سعري الفائدة. بناءً على أوراق القرض ، قد يتم نقل ملكية المنزل إلى السيدة جونز. ومع ذلك ، في حالة تخلفها عن سداد الرهن العقاري ، يجوز للمقرض أو أحد كبار المطالبين أن يحبس العقار ويسترده.
