تعد اتجاهات الاتجاه الصعودي والاتجاه الهبوطي من الموضوعات الساخنة بين المحللين التقنيين والمتداولين لأنها تضمن أن ظروف السوق الأساسية تعمل لصالح موقف المتداول ، وليس ضده. خطوط الاتجاه هي خطوط يمكن التعرف عليها بسهولة يقوم المتداولون برسمها على المخططات لربط سلسلة من الأسعار معًا. ثم يتم استخدام الخط الناتج لإعطاء المتداول فكرة جيدة عن الاتجاه الذي قد تتحرك فيه قيمة الاستثمار. ، سوف تكتشف كيفية استخدام هذه الأداة. لن يمر وقت طويل قبل أن ترسمها على مخططاتك الخاصة لزيادة فرصك في تحقيق تجارة ناجحة!
(للاطلاع على القراءة ذات الصلة ، انظر الاتجاهات قصيرة ومتوسطة وطويلة الأجل والبرنامج التعليمي : مؤشرات التذبذب في الأسهم والمؤشرات)
أساسيات خط الاتجاه
يعد فهم اتجاه الاتجاه الأساسي أحد أكثر الطرق الأساسية لزيادة احتمال إجراء تجارة ناجحة لأنه يضمن أن قوى السوق العامة تعمل لصالحك.
تشير خطوط الاتجاه المنحدرة نحو الانخفاض إلى وجود كمية زائدة من العرض للأوراق المالية ، في إشارة إلى أن المشاركين في السوق لديهم رغبة أعلى في بيع الأصل بدلاً من شرائه. كما ترون في الشكل 1 عند وجود خط اتجاه مائل هبوطي (خط منقط أسود) ، يجب عليك الامتناع عن الاحتفاظ بصفقة شراء طويلة ؛ من غير المرجح أن يكون المكسب في حركة أعلى ، عندما يتجه الاتجاه العام على المدى الطويل نحو الانخفاض. على العكس من ذلك ، يمثل الاتجاه الصعودي إشارة إلى أن الطلب على الأصل أكبر من العرض ، ويستخدم للإشارة إلى أن السعر قد يستمر في الاتجاه الصعودي.
يمكن أن تختلف خطوط الاتجاه بشكل كبير ، اعتمادًا على الإطار الزمني المستخدم ومنحدر الخط. على سبيل المثال ، يمكن أن تُظهر بعض الأوراق المالية جوانب من الاتجاه الصعودي / الاتجاه الهبوطي لعدة أشهر أو أيام أو حتى بضع دقائق ، في حين أن البعض الآخر يمكن أن يصبح مقيد النطاق ويتداول في اتجاه جانبي.
الدعم والمقاومة
خطوط الاتجاه هي أداة بسيطة نسبيًا يمكن استخدامها لقياس الاتجاه العام لأصل ما ، ولكن الأهم من ذلك أنه يمكن استخدامها أيضًا من قبل المتداولين للمساعدة في التنبؤ بمجالات الدعم والمقاومة. هذا يعني أن خطوط الاتجاه تستخدم لتحديد المستويات الموجودة على الرسم البياني والتي سيواجه بعدها سعر الأصل صعوبة في التحرك. يمكن أن تكون هذه المعلومات مفيدة للغاية للمتداولين الذين يبحثون عن مستويات الدخول الاستراتيجي أو يمكن استخدامها حتى لإدارة المخاطر بفعالية ، من خلال تحديد المناطق لوضع أوامر وقف الخسارة. (لمزيد من التبصر ، راجع أساسيات الدعم والمقاومة .)
يولي المتداولون الفنيون اهتمامًا خاصًا بالأصل عندما يقترب السعر من خط الاتجاه لأن هذه المناطق غالبًا ما تلعب دورًا رئيسيًا في تحديد الاتجاه قصير الأجل لسعر الأصل. مع اقتراب السعر من مستوى الدعم / المقاومة الرئيسي ، هناك سيناريوهان مختلفان يمكن أن يحدثا: سيرتد السعر من خط الاتجاه ويستمر في اتجاه الاتجاه السابق ، أو سيتحرك عبر خط الاتجاه ، والذي يمكن استخدامه بعد ذلك كدليل على أن الاتجاه الحالي هو عكس أو إضعاف.
رسم خطوط الاتجاه الخاصة بك
كما ذكرنا سابقًا ، خطوط الاتجاه هي مجرد خطوط تربط سلسلة من الأسعار لإعطاء المتداول فكرة أفضل عن الاتجاه الذي يتجه إليه سعر استثمار معين. تكمن المشكلة في معرفة الأسعار التي يتم استخدامها لإنشاء خط الاتجاه. كما تعلم ، فإن الأسعار المفتوحة والإغلاق والمنخفضة والعالية يمكن الحصول عليها بسهولة لمعظم الأسهم ، ولكن أي من هذه الأسعار يجب استخدامها عند إنشاء خط اتجاه؟
لا يوجد إجابة واحدة مميزة لهذا السؤال. تعتبر الإشارات الفنية الناتجة عن الأنماط / المؤشرات الفنية المختلفة ذاتية للغاية وخطوط الاتجاه ليست استثناء. إنه قرار المتداول تمامًا عندما يتعلق الأمر باختيار النقاط المستخدمة لإنشاء الخط ولن يقبل متداولان دائمًا استخدام نفس النقاط. سيقوم بعض المتداولين بربط أسعار الإغلاق فقط بينما قد يختار آخرون استخدام مزيج من أسعار الإغلاق والمفتوحة والمرتفعة. بغض النظر عن كون الأسعار متصلة ، من المهم الإشارة إلى أنه كلما زاد عدد الأسعار التي تمس خط الاتجاه كلما كان الخط أقوى وأكثر نفوذاً.
بشكل عام ، يتم استخدام خطوط الاتجاه المنحدرة الصعودية لربط الأسعار التي تعمل كدعم ، في حين أن الأصل المعطى يتجه للأعلى. هذا يعني أن خطوط الاتجاه الصعودية المنحدرة يتم رسمها أساسًا دون السعر وتربط إما سلسلة من الإغلاقات أو قيعان الفترة. على العكس من ذلك ، يتم استخدام خط الاتجاه الهبوطي المنحدر عمومًا لربط سلسلة من أسعار الإغلاق أو أعلى مستويات الفترة ، والتي تعمل كمقاومة بينما يتجه الأصل المحدد إلى الأسفل. هذا مشابه لما هو موضح في الرسم البياني أعلاه.
يجب أن نلاحظ أنه من الممكن استخدام خطي اتجاه على نفس الرسم البياني. ومع ذلك ، فإن هذه الطريقة ، المعروفة باسم القناة ، تتجاوز نطاق هذه المقالة.
(لمعرفة المزيد حول هذه التقنية ، راجع ، توجيه: رسم مسار للنجاح .)
لتوضيح مفهوم رسم خط اتجاه تصاعدي ، اخترنا أن ننظر إلى حركة تداول AutoDesk Inc. (ADSK) بين أغسطس 2004 وديسمبر 2005. كما ترون في الشكل 2 ، يتم رسم خط الاتجاه بحيث يربط بين أدنى مستوياتها يتضح من الأسهم السوداء. بمجرد إنشاء خط الاتجاه ، يتوقع المتداولون أن يروا سعر الأصل في الارتفاع حتى يغلق السعر أدنى مستوى الدعم الذي تم تشكيله حديثًا.
مع مرور الوقت ، يمكننا أن نرى في الشكل 3 ، أن السعر قد اختبر دعم خط الاتجاه مرة أخرى في أغسطس 2005. وهذا أمر مهم لأنه كلما زاد عدد مرات لمس السعر لخط الاتجاه ، قيل إن الخط أكثر تأثيرًا. سيتم استخدام حركة السعر الموضحة بالسهم في أقصى اليمين من قبل التجار كتأكيد على أن خط الاتجاه صالح. في هذه الحالة ، يتطلع التجار إلى الدخول في صفقة شراء بالقرب من خط الاتجاه قدر الإمكان.
بمجرد أن يدخل متداول تقني مركزًا بالقرب من خط الاتجاه ، فسيبقي على المركز مفتوحًا إلى أن يتحرك السعر أدنى دعم خط الاتجاه. سيقوم معظم المتداولين بضبط أوامر وقف الخسارة باستمرار عن طريق تحريكها للأعلى ، حيث يستمر خط الاتجاه في الانخفاض. تضمن هذه الطريقة أنه يمكن للمتداول تأمين أكبر قدر ممكن من المكاسب ، دون أن يخرج من المركز في وقت مبكر جدًا. يعد إبقاء أمر وقف الخسارة أدنى من خط الاتجاه المؤثر طريقة استراتيجية لضمان أن يكون للأصل مساحة كافية للتذبذب ، دون التراجع. في هذه الحالة ، فإن استخدام خط الاتجاه التصاعدي كدليل للحركة المتوقعة أعلى قد يؤدي إلى تجارة مربحة للغاية ، كما ترون في الشكل 4.
الخط السفلي
يتم استخدام خطوط الاتجاه بشكل شائع من قبل التجار الذين يسعون لضمان أن الاتجاه الأساسي للأصل يعمل لصالح مركزهم. يمكن للمتداولين استخدام خطوط الاتجاه بفعالية لقياس مجالات الدعم / المقاومة المحتملة ، والتي يمكن أن تساعد في تحديد احتمال استمرار الاتجاه. تتوفر هذه الميزة الاستراتيجية لأي متداول يرغب في أخذ الوقت الكافي لمعرفة كيفية رسم خط اتجاه أساسي ودمجه في استراتيجية التداول الخاصة به. على الرغم من أن العديد من المتداولين سيتجادلون بشأن الأسعار التي يجب استخدامها عند إنشاء خط الاتجاه ، تذكر أن الجميع سيوافقون على أن قوة خط الاتجاه تزداد مع اختبار المزيد من الأسعار للدعم / المقاومة.
(لمعرفة المزيد حول أنماط المخططات ، راجع برنامج التحليل الفني .)
