ما هي الخسارة غير المحققة؟
الخسارة غير المحققة هي خسارة تنتج عن التمسك بالأصل بعد انخفاضه في السعر ، بدلاً من بيعه وتحقيق الخسارة. قد يفضل المستثمر ترك خسارة غير محققة أملاً في أن يتعافى الأصل في نهاية المطاف في السعر ، وبالتالي على الأقل كسر أو تسجيل ربح هامشي. لأغراض الضريبة ، يجب تحقيق الخسارة قبل استخدامها للتعويض عن مكاسب رأس المال.
ما هي المكاسب والخسائر غير المحققة؟
فهم الخسائر غير المحققة
تنبع الخسارة غير المحققة من انخفاض القيمة في معاملة لم تكتمل بعد. لن يتحمل الكيان أو المستثمر الخسارة إلا إذا اختاروا إغلاق الصفقة أو المعاملة بينما لا تزال في هذه الحالة. على سبيل المثال ، في حين أن الأسهم في المثال أعلاه لا تزال غير مباعة ، فإن الخسارة لم تدخل حيز التنفيذ. لا يتم إثبات تلك الخسارة إلا بعد نقل الأصول. قد يؤدي انتظار الاستثمار إلى تعويض هذه الانخفاضات إلى محو الخسارة غير المحققة أو تحقيق ربح.
يمكن حساب الخسارة غير المحققة لفترة من الوقت. قد يمتد هذا من تاريخ اقتناء الأصول إلى أحدث قيمة سوقية لها. يمكن أيضًا حساب الخسارة غير المحققة لفترات محددة للمقارنة عندما شهدت الأسهم انخفاضات أدت إلى انخفاض قيمتها عن تقييم سابق.
قد يكون قرار بيع أحد الأصول غير المربحة والذي يحول الخسارة غير المحققة إلى خسارة محققة خيارًا لمنع التآكل المستمر في محفظة المساهم الإجمالية. قد يتم اتخاذ هذا الخيار إذا لم يكن هناك أي إمكانية ملحوظة لاسترداد الأسهم. بيع الأصول هو محاولة لاسترداد جزء من الاستثمار الأولي لأنه قد يكون من غير المحتمل أن يعود السهم إلى قيمته السابقة. إذا كانت المحفظة أكثر تنوعًا ، فقد يؤدي ذلك إلى تخفيف التأثير إذا تجاوزت الأرباح غير المحققة من الأصول الأخرى الخسائر غير المحققة المتراكمة.
الماخذ الرئيسية
- الخسائر غير المحققة هي خسائر من التمسك بالأصل الذي انخفض في السعر ولكن لم يتم بيعه. تتحول الخسائر غير المحققة إلى خسائر محققة ، عند بيع الأصل. اعتمادًا على نوع الأمان ، قد يكون للخسائر غير المحققة تأثير على محاسبة الشركة أو قد لا يكون لها ذلك.
خسائر غير محققة في المحاسبة
في حين أن الخسائر غير المحققة هي نظرية ، فقد تخضع لأنواع مختلفة من العلاج حسب نوع الأمان. ليس للأوراق المالية المحتفظ بها حتى تاريخ الاستحقاق أي تأثير صاف على مالية الشركة ، وبالتالي فهي غير مسجلة في بياناتها المالية. قد تقرر الشركة تضمين حاشية تذكرها في البيانات. ومع ذلك ، يتم تسجيل الأوراق المالية المتداولة في الميزانية أو بيان الدخل بالقيمة العادلة. هذا في المقام الأول لأن قيمتها يمكن أن تزيد أو تنقص أرباح أو خسائر الشركة. وبالتالي ، يمكن أن يكون للخسائر غير المحققة تأثير مباشر على أرباح الشركة للسهم. لكن تأثيرها على التدفق النقدي للشركة محايد. يتم أيضًا تسجيل الأوراق المالية المتاحة للبيع في بيان الشركة المالي بالقيمة العادلة كأصول.
مثال على خسارة غير محققة
على سبيل المثال ، افترض أن المستثمر قام بشراء 1000 سهم من شركة Widget Co. بسعر 10 دولارات ، وبعد ذلك تم تداوله إلى مستوى منخفض بلغ 6 دولارات. سيكون للمستثمر خسارة غير محققة قدرها 4000 دولار في هذه المرحلة. إذا ارتفع السهم لاحقًا إلى 8 دولارات ، وعندها يبيع المستثمر ذلك ، فإن الخسارة المحققة ستكون 2000 دولار. لأغراض الضريبة ، تكون الخسارة غير المحققة البالغة 4000 دولار قليلة الأهمية ، لأنها مجرد "ورقة" أو خسارة نظرية ؛ ما يهم هو الخسارة المحققة من 2000 دولار.
