ما هي القاعدة العشرين؟
في مجال التمويل ، تعد قاعدة العشرين بالمائة عبارة عن اتفاقية تستخدمها البنوك فيما يتعلق بممارسات إدارة الائتمان الخاصة بها. على وجه التحديد ، ينص على أن المدينين يجب أن يحتفظوا بالودائع المصرفية التي تساوي 20 ٪ على الأقل من قروضهم القائمة.
في الممارسة العملية ، يختلف الرقم الدقيق المستخدم وفقًا لمعدلات الفائدة والجدارة الائتمانية المتصورة للمدين وعوامل أخرى.
الماخذ الرئيسية
- إن قاعدة العشرين بالمائة هي عبارة عن اتفاقية يستخدمها المصرفيون. تتعلق النسبة المئوية للقرض المطلوب إيداعه في حساب الرصيد التعويضي. أصبحت هذه القاعدة أقل شيوعًا في العقود الأخيرة ، وغالبًا ما يتم التعامل معها بمرونة من قبل المقرضين.
كيف تعمل قاعدة النسبة المئوية العشرين
قاعدة العشرين بالمائة هي مثال على الرصيد التعويضي ، أي الرصيد المحتفظ به في أحد البنوك لأغراض الحد من مخاطر قرض مقدم من هذا البنك. رغم أنه في الماضي كان من المعتاد الاحتفاظ بهذه الأرصدة بنسبة مئوية صارمة ، مثل 20٪ ، إلا أن هذا أصبح أقل شيوعًا في العقود الأخيرة. اليوم ، تميل أحجام أرصدة التعويض إلى التوسع على نطاق واسع ، وأحيانًا يتم التنازل عنها تمامًا مع دفع رسوم الخدمات المصرفية أو غيرها من الترتيبات المماثلة.
بشكل عام ، سيتم سحب الأموال المحتفظ بها في الرصيد التعويضي من أصل القرض نفسه ، حيث يتم وضعه بعد ذلك في حساب بدون فوائد مقدم من المقرض. عندها يكون البنك حرًا في استخدام هذه الأموال لأغراض الإقراض والاستثمار الخاصة به ، دون تعويض المودع.
من وجهة نظر المقترض ، يمثل هذا زيادة في تكلفة رأس مال القرض لأنه يمكن استخدام الأموال المحتجزة في الرصيد التعويضي لتوليد عائد إيجابي على الاستثمار. بمعنى آخر ، فإن تكلفة الفرصة البديلة المرتبطة برصيد التعويض تزيد من تكلفة رأس مال المقترض.
من وجهة نظر البنك ، فإن العكس هو الصحيح. من خلال الاحتفاظ وديعة كبيرة من المقترض ، يقلل البنك من المخاطر الفعلية لقرضهم بينما يستفيد أيضًا من عائد الاستثمار الذي يمكنهم تحقيقه من الأموال المودعة. من المفهوم ، أن المقترضين سيوافقون فقط على توفير رصيد تعويضي عندما يكونون غير قادرين على العثور على شروط أكثر سخاء في مكان آخر ، كما في الحالات التي يكون فيها المقترض يعاني من السيولة أو يكون لديه تصنيف ائتماني ضعيف.
الأهم من ذلك ، أن الفائدة المدفوعة على القرض تستند إلى كامل أصل القرض ، بما في ذلك أي مبلغ يحتفظ به في الرصيد التعويضي. على سبيل المثال ، إذا اقترضت شركة ما 5 ملايين دولار من أحد البنوك بموجب شروط تقضي بإيداع 20٪ من هذا القرض في بنك الإقراض ، فإن الفائدة على هذا القرض ستكون مع ذلك على أساس الـ 5 ملايين دولار الكاملة. على الرغم من أن المقترض غير قادر على سحب أو استثمار الرصيد التعويضي البالغ 1 مليون دولار (20٪) ، إلا أنه ما زال يتعين عليه دفع فائدة على هذا الجزء من القرض.
العالم الحقيقي مثال على قاعدة العشرين بالمائة
إميلي هي شركة عقارية تسعى لاستعارة 10 ملايين دولار لتمويل بناء برج عمارات جديد. إنها تتعامل مع بنك تجاري يوافق على تمويل مشروعها بموجب شروط تتضمن قاعدة العشرين بالمائة.
بموجب شروط قرضها ، يتعين على إميلي إيداع مليوني دولار من القرض البالغ قيمته 10 ملايين دولار في حساب بدون فوائد محتفظ به في بنك الإقراض. عندها يكون البنك حرًا في الاستثمار أو إقراض هذه الأموال دون دفع أي فائدة لإميلي.
رغم أنها حرة في استخدام 8 ملايين دولار من أصل 10 ملايين دولار اقترضتها ، إلا أن إميلي عليها أن تدفع فائدة على القرض البالغ 10 ملايين دولار. على نحو فعال ، هذا يرفع تكلفة رأس مال قرضها ، في حين أن العكس هو الصحيح من وجهة نظر البنك.
