ما هو صندوق القيمة المستقرة؟
الصندوق ذو القيمة الثابتة هو محفظة من السندات المؤمنة لحماية المستثمر من انخفاض العائد أو فقدان رأس المال. سيستمر مالك صندوق مستقر القيمة في تلقي مدفوعات الفائدة المتفق عليها بغض النظر عن حالة الاقتصاد.
هذه الصناديق هي خيار في بعض خطط التقاعد مثل خطط الشركة 401 (ك).
فهم صندوق القيمة المستقرة
تستثمر صناديق القيمة المستقرة في سندات الحكومة والشركات عالية الجودة ، قصيرة الأجل ومتوسطة الأجل. لا يختلفون عن أي صندوق سندات ، إلا أنهم مؤمن عليهم. تلتزم شركة التأمين أو البنك بحماية مستثمري الصندوق من أي خسارة في رأس المال أو الفائدة.
تسمى السندات في مثل هذا الصندوق في بعض الأحيان بالسندات "الملفوفة" ، في إشارة إلى حقيقة أنها مؤمنة. يتم إصدار التأمين عادة في شكل ما يسمى شهادة الاستثمار المضمونة الاصطناعية (GIC).
الصندوق ذو القيمة الثابتة هو بطبيعته استثمار آمن مثل صندوق سوق المال. تاريخياً ، توفر هذه الصناديق معدل عائد أعلى قليلاً من صناديق أسواق المال.
إيجابيات وسلبيات صناديق السندات المستقرة
تبقى الأموال ذات القيمة المستقرة هي: مستقرة. لا تنمو مع مرور الوقت ، لكنها لا تفقد القيمة أيضًا.
في أوقات الركود أو تقلبات سوق الأوراق المالية ، يتم ضمان صناديق ذات قيمة ثابتة. في حين تنخفض قيمة العديد من الاستثمارات الأخرى ، يواصل صاحب صندوق السندات الثابت تلقي مدفوعات الفائدة المتفق عليها ولا يفقد رأس المال أبدًا بغض النظر عن حالة الاقتصاد. يجب على شركة التأمين تعويض الصندوق عن أي خسائر.
كيف تستثمر في صندوق سندات مستقر
غالبًا ما يكون الصندوق ذو القيمة الثابتة خيارًا للاستثمار في خطط التقاعد المؤهلة مثل خطط 401 (k). قد يكون صندوق القيمة الثابتة أيضًا بديلاً جذابًا للمركبات ذات العائد المنخفض مثل صناديق سوق المال للجزء من محفظة المستثمر الذي يستخدم لمواجهة تقلبات السوق. يمكن لصناديق القيمة الثابتة توفير العناصر الأساسية لتحقيق التوازن والاستقرار في محفظة مرجحة في استثمارات النمو.
ومع ذلك ، هناك خطر إذا تم وزن المحفظة بشكل كبير جدًا في الاستثمارات ذات العائد المنخفض مثل الصناديق ذات القيمة الثابتة. يخاطر المستثمر بالتعرض للتضخم بسبب التضخم. دخل التقاعد الذي يبدو كافيًا في البداية يمكن أن يصبح تدريجيًا غير كافٍ مع مرور السنوات وتصاعد التضخم.
الماخذ الرئيسية
- صندوق القيمة الثابتة هو محفظة سندات مؤمنة. وهذا يجعلها آمنة (بشكل عام) مثل صناديق أسواق المال. صندوق القيمة الثابتة هو خيار في العديد من خطط التقاعد.
يوصي معظم المستشارين الماليين المحترفين بمحفظة عبارة عن مزيج من الاستثمارات الآمنة ولكن ذات العائد المنخفض والاستثمارات المحفوفة بالمخاطر والتي قد تكون مجزية ، مع إعادة تدريجية نحو الأمان مع اقتراب المستثمر من سن التقاعد.
يجب على المستثمرين أيضًا التحقق من النفقات المرتبطة بأموال ذات قيمة مستقرة. تاريخيا ، كانت رسومهم في النطاق المنخفض مقارنة بمعظم صناديق الاستثمار المشتركة. ومع ذلك ، تقوم شركات التأمين بزيادة رسومها بسبب المخاطر المتصورة لسوق أكثر تقلبًا.
