جدول المحتويات
- ما هو معدل دوران الذمم المدينة
- الصيغة والحساب
- نسبة الاستدلالات
- حسابات القبض عالية
- انخفاض حسابات القبض
- تتبع النسبة
- المستحقات مقابل دوران الأصول
- حدود النسبة
- مثال على دوران الذمم المدينة
ما هي نسبة دوران الذمم المدينة؟
نسبة دوران حسابات القبض هي مقياس محاسبي يستخدم لقياس فعالية الشركة في تحصيل مستحقاتها أو الأموال المستحقة على العملاء. تُظهر النسبة مدى جودة استخدام الشركة للائتمان الذي تقدمه وإدارته للعملاء ومدى سرعة تحصيل الديون قصيرة الأجل أو سدادها. وتسمى نسبة دوران الذمم المدينة أيضًا نسبة دوران الذمم المدينة.
معدل دوران الذمم المدينة
الصيغة والحساب
معدل دوران حسابات القبض = متوسط مبيعات حسابات القبض
- أضف قيمة الحسابات المستحقة القبض في بداية الفترة المرغوبة إلى القيمة في نهاية الفترة وقسم المجموع على اثنين. والنتيجة هي القاسم في الصيغة.تقسيم قيمة صافي مبيعات الائتمان للفترة بمتوسط حسابات القبض خلال نفس الفترة. صافي مبيعات الائتمان هي الإيرادات الناتجة عن المبيعات التي تم تنفيذها على الائتمان مطروحًا منها أي عوائد من العملاء.
الماخذ الرئيسية
- نسبة دوران حسابات القبض هي مقياس محاسبي يستخدم لقياس فعالية الشركة في تحصيل مستحقاتها أو الأموال المستحقة على العملاء. يمكن أن تشير نسبة دوران الذمم المدينة العالية إلى أن تحصيل الحسابات المدينة للشركة فعال وأن الشركة لديها نسبة عالية من العملاء ذوي الجودة العالية الذين يسددون ديونهم بسرعة. سياسات ائتمانية سيئة ، أو عملاء ليسوا قادرين على البقاء مالياً أو لا يستحقون الائتمان يجب مراقبة وتتبع نسبة دوران الذمم المدينة للشركة لتحديد ما إذا كان هناك اتجاه أو نمط يتطور مع مرور الوقت.
الذمم المدينة معدل دوران الاستدلالات
الشركات التي تحتفظ بحسابات القبض تقوم بشكل غير مباشر بتقديم قروض معفاة من الفائدة لعملائها لأن الحسابات المدينة هي أموال مستحقة دون فوائد. إذا قامت شركة ما بإجراء عملية بيع لأحد العملاء ، فربما تمدد فترة 30 أو 60 يومًا ، مما يعني أن العميل لديه 30 إلى 60 يومًا لدفع ثمن المنتج.
تقيس نسبة دوران الذمم المدينة الكفاءة التي تجمعها الشركة على الذمم المدينة أو الائتمان الذي قدمته لعملائها. تقيس النسبة أيضًا عدد المرات التي يتم فيها تحويل مستحقات الشركة إلى نقد في فترة ما. يمكن حساب نسبة دوران الذمم المدينة على أساس سنوي أو ربع سنوي أو شهري.
حسابات القبض عالية
يمكن أن تشير نسبة دوران الذمم المدينة العالية إلى أن تحصيل الحسابات المدينة للشركة فعال وأن الشركة لديها نسبة عالية من العملاء ذوي الجودة العالية الذين يدفعون ديونهم بسرعة. قد تشير أيضًا نسبة دوران الذمم المدينة العالية إلى أن الشركة تعمل على أساس نقدي.
يمكن أن تشير النسبة العالية أيضًا إلى أن الشركة متحفظة عندما يتعلق الأمر بتقديم الائتمان لعملائها. يمكن أن تكون سياسة الائتمان المحافظ مفيدة لأنها قد تساعد الشركة في تجنب تقديم الائتمان للعملاء الذين قد لا يستطيعون الدفع في الوقت المحدد.
من ناحية أخرى ، إذا كانت سياسة الشركة الائتمانية متحفظة للغاية ، فقد تدفع العملاء المحتملين إلى المنافسة الذين يمنحون ائتماناتهم. إذا كانت الشركة تخسر عملاءها أو تعاني من نمو بطيء ، فقد يكون من الأفضل لهم تخفيف سياستهم الائتمانية لتحسين المبيعات ، على الرغم من أنها قد تؤدي إلى انخفاض معدل دوران حسابات القبض.
انخفاض حسابات القبض
قد تكون نسبة دوران الذمم المدينة منخفضة بسبب وجود شركة لها عملية تحصيل سيئة ، أو سياسات ائتمانية سيئة ، أو عملاء ليسوا قادرين على البقاء مالياً أو جدارة ائتمانية.
عادةً ما تتضمن نسبة الدوران المنخفضة أن على الشركة إعادة تقييم سياساتها الائتمانية لضمان تحصيل مستحقاتها في الوقت المناسب. ومع ذلك ، إذا قامت شركة ذات نسبة منخفضة بتحسين عملية تحصيلها ، فقد يؤدي ذلك إلى تدفق نقدي من التحصيل على الائتمان أو الذمم المدينة القديمة.
تتبع معدل دوران الذمم المدينة
يجب مراقبة وتتبع نسبة دوران الذمم المدينة للشركة لتحديد ما إذا كان هناك اتجاه أو نمط يتطور مع مرور الوقت. أيضا ، يمكن للشركات تتبع وربط تحصيل الذمم المدينة بالأرباح لقياس تأثير الممارسات الائتمانية للشركة على الربحية.
بالنسبة للمستثمرين ، من المهم مقارنة حسابات دوران الذمم المدينة لشركات متعددة داخل نفس الصناعة للتعرف على معدل الدوران العادي أو المتوسط لهذا القطاع. إذا كانت إحدى الشركات لديها معدل دوران للمدينين أعلى بكثير من الآخر ، فقد يكون ذلك استثمارًا أكثر أمانًا.
المستحقات مقابل نسبة دوران الأصول
تقيس نسبة دوران الأصول قيمة مبيعات الشركة أو إيراداتها بالنسبة إلى قيمة أصولها. نسبة دوران الأصول هي مؤشر على الكفاءة التي تستخدم بها الشركة أصولها لتوليد الإيرادات. كلما زادت نسبة دوران الأصول ، زادت كفاءة الشركة. على العكس ، إذا كانت الشركة لديها معدل دوران منخفض للأصول ، فإنها تشير إلى أنها لا تستخدم أصولها بكفاءة لتوليد المبيعات.
تقيس نسبة دوران حسابات القبض فعالية الشركة في تحصيل مستحقاتها أو الأموال المستحقة على العملاء. تُظهر هذه النسبة مدى جودة استخدام الشركة للائتمان الذي تقدمه وإدارته للعملاء ومدى سرعة تحصيل الديون قصيرة الأجل أو سدادها.
الذمم المدينة معدل دوران القيود
مثل أي قياس يحاول قياس كفاءة الأعمال التجارية ، تأتي نسبة دوران الذمم المدينة مع مجموعة من القيود التي يجب على أي مستثمر مراعاتها قبل استخدامها.
أحد القيود التي يجب مراعاتها هو أن بعض الشركات تستخدم إجمالي المبيعات بدلاً من صافي المبيعات عند حساب معدل مبيعاتها ، مما يؤدي إلى تضخيم النتائج. في حين أن هذا لا يعني دائمًا بالضرورة أن يكون مضللاً عن عمد ، يجب على المستثمرين محاولة التحقق من كيفية حساب الشركة لنسبتها أو حساب النسبة بشكل مستقل.
هناك قيد آخر على نسبة الدوران وهو أن حسابات الذمم المدينة يمكن أن تختلف بشكل كبير على مدار العام. على سبيل المثال ، من المحتمل أن يكون للشركات الموسمية فترات ذات ذمم مدينة عالية إلى جانب نسبة دوران منخفضة وفترات تكون فيها الذمم المدينة أقل ويمكن إدارتها وتجميعها بسهولة أكبر.
بمعنى آخر ، إذا اختار المستثمر نقطة البداية والنهاية لحساب نسبة دوران الذمم المدينة بشكل تعسفي ، فقد لا تعكس النسبة فعالية الشركة في إصدار وجمع الائتمان. على هذا النحو ، ينبغي اختيار قيم البداية والنهاية المحددة عند حساب متوسط حسابات القبض بعناية لتعكس بدقة أداء الشركة. يمكن أن يأخذ المستثمرون متوسط حسابات القبض من كل شهر خلال فترة 12 شهرًا للمساعدة في تخفيف أي ثغرات موسمية.
يجب إجراء أي مقارنات بين نسبة الدوران مع الشركات العاملة في نفس الصناعة ، ومن الناحية المثالية ، توجد نماذج أعمال مماثلة. قد يكون للشركات ذات الأحجام المختلفة في كثير من الأحيان هياكل رأسمالية مختلفة للغاية ، والتي يمكن أن تؤثر إلى حد كبير على العمليات الحسابية ، وينطبق الشيء نفسه على الشركات في الصناعات المختلفة.
أخيرًا ، قد لا يشير بالضرورة معدل دوران الذمم المدينة إلى أن إصدار الشركة للائتمان وتحصيل الديون غير موجود. على سبيل المثال ، إذا كان قسم التوزيع بالشركة يعمل بشكل سيئ ، فقد يكون الفشل في تسليم البضائع الصحيحة للعملاء في الوقت المناسب. نتيجة لذلك ، قد يؤخر العملاء دفع مستحقاتهم ، مما يقلل من معدل دوران الذمم المدينة للشركة.
مثال على معدل دوران الذمم المدينة
لنفترض أن الشركة أ كانت لديها النتائج المالية التالية للسنة:
- صافي مبيعات الائتمان بقيمة 800،000 دولار 64000 دولار في حسابات القبض في 1 يناير أو بداية العام 72000 دولار في حسابات القبض في 31 ديسمبر أو في نهاية العام
يمكننا حساب نسبة دوران الذمم المدينة بالطريقة التالية:
ACR = 2 $ 64،000 + 72،000 $ = 68،000 $ RAR = 68،000 $ 800،000 = 11.76 مكان: ACR = متوسط حسابات المدينين ARTR = نسبة دوران حسابات القبض
يمكننا تفسير النسبة على أنها تعني أن الشركة أ جمعت مستحقاتها 11.76 مرة في المتوسط في تلك السنة. وبعبارة أخرى ، قامت الشركة بتحويل ذممها المدينة إلى نقد 11.76 مرة في ذلك العام. يمكن أن تقارن الشركة عدة سنوات للتأكد من أن 11.76 يمثل تحسنا أو مؤشرا لعملية جمع أبطأ.
يمكن للشركة أيضًا تحديد متوسط مدة حسابات القبض أو عدد الأيام التي تستغرقها لتحصيلها خلال العام. في مثالنا أعلاه ، نقسم نسبة 11.76 على 365 يومًا للوصول إلى متوسط المدة. سيكون متوسط حجم حسابات القبض في الأيام 365 / 11.76 أو 31.04 يومًا.
بالنسبة للشركة A ، يستغرق العملاء في المتوسط 31 يومًا لدفع مستحقاتهم. إذا كانت لدى الشركة سياسة دفع لمدة 30 يومًا لعملائها ، فإن متوسط معدل دوران حسابات القبض يوضح أن العملاء في المتوسط يدفعون في وقت متأخر يومًا واحدًا.
يمكن للشركة تحسين معدل دورانها عن طريق إجراء تغييرات على عملية التجميع الخاصة بها. يمكن للشركة أن تقدم لعملائها خصومات على الدفع المبكر. من المهم أن تعرف الشركات معدل دوران الذمم المدينة الخاصة بها حيث إنها مرتبطة مباشرة بكمية النقد المتاح لسداد التزاماتها قصيرة الأجل.
