تعريف الأسهم الصغيرة المؤهلة (qsbs)

ما هي الأسهم الصغيرة المؤهلة (QSBS)؟

يشير مصطلح الأسهم التجارية الصغيرة المؤهلة (QSBS) إلى أسهم شركة صغيرة مؤهلة (QSB) كما هو محدد في قانون الإيرادات الداخلية (IRC). الأعمال الصغيرة المؤهلة هي شركة C محلية نشطة لا يتجاوز إجمالي أصولها - المقدرة بالتكلفة الأصلية - 50 مليون دولار بعد إصدار أسهمها مباشرة. يمكن للأفراد الحصول على مزايا ضريبية إذا كانوا يحملون QSBS طالما أنهم يستوفون معايير معينة.

الماخذ الرئيسية

• تشير الأسهم التجارية الصغيرة المؤهلة إلى أسهم شركة صغيرة مؤهلة على النحو المحدد في قانون الإيرادات الداخلية. يتم التعامل مع QSBS بشكل إيجابي لأغراض مكاسب رأس المال إذا كان كل من المستثمر والشركة يفيان بمتطلبات معينة. يعتمد مقدار التخفيض الضريبي الذي سيتلقاه المستثمر على الكثير عند شراء الأسهم والمدة التي احتفظوا بها بها. يمكن للمستثمرين الذين يبيعون QSBS قبل نهاية فترة الحجز المطلوبة تأجيل مكاسب رأس المال من خلال استثمار العائدات في QSBS لشركة أخرى.

فهم الأسهم التجارية الصغيرة المؤهلة (QSBS)

تسمح الحكومة الفيدرالية للأفراد بالاستثمار في الشركات الصغيرة بموجب المادة 1202 من قانون الإيرادات الداخلية. كما ذكر أعلاه ، QSB هو أي شركة محلية نشطة C لا تتجاوز أصولها 50 مليون دولار في أو بعد إصدار الأسهم. فقط أنواع معينة من الشركات تندرج تحت فئة الأعمال الصغيرة المؤهلة. الشركات في قطاعات التكنولوجيا وتجارة التجزئة والجملة والتصنيع مؤهلة ك QSBs ، في حين أن الشركات العاملة في صناعة الضيافة والخدمات الشخصية والقطاع المالي والزراعة والتعدين ليست كذلك.

أسهم الشركات الصغيرة المؤهلة هي أي أسهم يتم الحصول عليها من شركة صغيرة مؤهلة بعد 10 أغسطس 1993. بموجب القسم 1202 ، تُعفى أرباح رأس المال من الشركات الصغيرة المؤهلة من الضرائب الفيدرالية. للمطالبة بالمزايا الضريبية للسهم الذي يتم تأهيله ، يجب تطبيق ما يلي:

• يجب ألا يكون المستثمر شركة. يجب أن يكون المستثمر قد استحوذ على السهم بإصداره الأصلي وليس في السوق الثانوية. يجب أن يكون المستثمر قد اشترى الأسهم بالنقد أو الملكية ، أو قبلها كدفع مقابل خدمة. يجب على المستثمر احتفظت بالسهم لمدة خمس سنوات على الأقل. يجب استخدام ما لا يقل عن 80٪ من أصول الشركة المصدرة في عمليات واحدة أو أكثر من عملياتها التجارية المؤهلة أو أعمالها.

تعتمد المعاملة الضريبية لسهم QSB على وقت شراء السهم والوقت الذي تم فيه الاحتفاظ به. يسمح قانون حماية الأميركيين من الزيادات الضريبية (قانون PATH) لعام 2015 للمستثمرين باستبعاد 100 ٪ من مكاسب رأس المال على الأسهم التجارية الصغيرة المؤهلة. يبلغ الحد الأقصى 10 ملايين دولار ، أو 10 أضعاف الأساس المعدل للسهم - أيهما أكبر. تخضع الأرباح التي تتجاوز هذا المبلغ إلى ضريبة أرباح رأس المال بنسبة 28٪.

يمكن أن تكون الأسهم التجارية الصغيرة المؤهلة مؤهلة لاستبعاد أرباح رأس المال بنسبة تصل إلى 100٪.

بالإضافة إلى ذلك ، توجد متطلبات للاحتفاظ الكامل بالضريبة الدنيا (AMT) وضريبة الدخل الصافي للاستثمار (NII). تُفرض AMT عادةً على الأفراد الذين تسمح إعفاءاتهم الضريبية بخلاف ذلك بدفع ضرائب منخفضة بشكل غير متناسب لشخص ما عند مستوى دخله. يتم تطبيق ضريبة دخل الاستثمار الصافي على المبلغ الأدنى بين صافي دخل الاستثمار للفرد أو مبلغ الدخل الإجمالي المعدل (MAGI) الذي يتجاوز الحد المحدد مسبقًا. فيما يلي قائمة بكيفية تطبيق الاستبعادات:

• استبعاد أرباح رأس المال بنسبة 100٪ لـ QSBS المكتسبة بعد 27 سبتمبر 2010. يتم تطبيق استثناء بنسبة 100٪ على الأرباح الرأسمالية ، والذي يشمل أيضًا استثناءات من ضريبة AMT و NII. استبعاد أرباح رأس المال بنسبة 75٪ لـ QSBS المستحوذ عليه في الفترة بين 18 فبراير ، 2009 و 27 سبتمبر 2010. ومع ذلك ، فإن 7٪ من الأرباح تخضع لاستبعاد أرباح رأس المال بنسبة 50٪ لـ QSBS المستحوذ عليها بين 11 أغسطس 1993 و 17 فبراير 2009. ومع ذلك ، فإن 7٪ من الأرباح كسب يخضع ل AMT.

إعتبارات خاصة

إذا استثمر شخص ما 1.5 مليون دولار في شركة ناشئة للتكنولوجيا في 1 أكتوبر 2010 ، واستمر هذا الاستثمار لمدة خمس سنوات ، فيمكنه بيع QSBS الخاص به بمبلغ يصل إلى 16.5 مليون دولار (10 أضعاف استثماراته الأصلية البالغة 1.5 مليون دولار) + 1.5 مليون دولار ، دون أن يكون ذلك بسبب ضريبة الأرباح الرأسمالية. بمجرد اقتطاع استثماراتهم الأولية ، يكون لديهم ربح رأسمالي قدره 15 مليون دولار - لا يخضع أي منها للضريبة على ضريبة الدخل الفيدرالية.

وبالمثل ، سيكون بمقدور المستثمر الذي وضع 500000 دولار في نفس بدء تشغيل التكنولوجيا بيع أسهمه بمبلغ يصل إلى 10.5 مليون دولار (10 ملايين دولار + 500000 دولار) ، مع عدم فرض ضريبة على مكاسب رأس المال التي تبلغ 10 ملايين دولار. ومع ذلك ، إذا بلغ إجمالي عائدات المستثمر من البيع 20 مليون دولار ، سيتم تطبيق ضريبة أرباح رأس المال بنسبة 28 ٪ على الربح الإضافي البالغ 10 ملايين دولار.

إذا أراد حامل الأسهم بيع أسهمه ولكنه لم يحتفظ بها لفترة احتجاز مدتها خمس سنوات على الأقل ، فإن القسم 1045 من IRC يسمح لهم بتأجيل المكسب من خلال إعادة استثمار العائدات من بيع أسهم الشركات الصغيرة المؤهلة هذه إلى QSBS آخر داخل 60 يوما. يؤدي ذلك إلى إلغاء الضريبة المستحقة على أي أرباح رأسمالية تم إجراؤها على QSBS الأصلي.

أنواع الشركات الصغيرة المؤهلة (QSBS)

الشركات الناشئة المؤهلة والشركات الحالية المؤهلة التي ترغب في توسيع عملياتها قد تجمع رأس مال أولي أو إضافي من خلال عرض QSBS. قد تستخدم هذه الشركات أيضًا أسهم الشركات الصغيرة المؤهلة كشكل من أشكال الدفع العيني. كثيرا ما تستخدم المدفوعات العينية لتعويض الموظفين عن خدماتهم عندما يكون التدفق النقدي في حده الأدنى. يمكن أيضًا استخدام QSBS للاحتفاظ بالموظفين وكحافز لمساعدة الشركة على النمو والنجاح.