تعريف سلة التجارة

ما هي سلة التجارة؟

تجارة سلة هو أمر لشراء أو بيع مجموعة من الأوراق المالية في وقت واحد. يعتبر التداول بالسلة ضروريًا للمستثمرين المؤسسيين وصناديق الاستثمار الذين يرغبون في الاحتفاظ بعدد كبير من الأوراق المالية بنسب معينة. عندما يتحرك النقد داخل الصندوق وخارجه ، يجب شراء أو بيع سلات كبيرة من الأوراق المالية في وقت واحد ، بحيث لا تغير حركة السعر لكل ورقة مالية تخصيص المحفظة.

فهم تجارة السلة

للنظر في كيفية تجارة سلة مفيدة لصندوق استثمار ، لنفترض أن صندوق المؤشر يهدف إلى تتبع مؤشره المستهدف عن طريق الاحتفاظ بمعظم أو كل الأوراق المالية للمؤشر. نظرًا لأن النقد الجديد قد يؤدي إلى زيادة قيمة الصندوق ، يجب على المدير شراء عدد كبير من الأوراق المالية في نفس الوقت بالنسب الموجودة في المؤشر. إذا لم يكن من الممكن تنفيذ تجارة سلة على جميع هذه الأوراق المالية ، فإن تحركات الأسعار السريعة للأوراق المالية ستمنع صندوق المؤشر من الاحتفاظ بالأوراق المالية بالنسب الصحيحة. (لمزيد من القراءة ، راجع: 5 أشياء تحتاج إلى معرفتها حول صناديق المؤشرات).

تتضمن تجارة السلة عادة بيع أو شراء 15 أو أكثر من الأوراق المالية ، وعادة ما تستخدم لشراء الأسهم. تقاس هذه السلال عادةً مقابل علامة مرجعية أو يتم تعقبها مقابل كيان ما ، مثل فهرس ، لقياس عائداتها.

يمكن أيضًا استخدام السلال لتجارة العملات والسلع. على سبيل المثال ، يمكن للمستثمر إنشاء سلة تتضمن سلعًا خفيفة ، مثل القمح وفول الصويا والذرة. تتطلب معظم شركات الاستثمار أو السمسرة التي تقدم تداولًا في السلة الحد الأدنى للاستثمار.

يمكن تحديد توزيع الدولارات بين المكونات المختلفة للسلة النموذجية باستخدام أنواع مختلفة من الأوزان. على سبيل المثال ، توزع معايير الترجيح بالدولار المبلغ الكلي للدولار للسلة بالتساوي بين مكوناتها. إن إستراتيجية تداول السلة التي تستخدم وزن الأسهم ستقسم المبلغ الإجمالي بالتساوي بين مجموعات الأسهم.

الماخذ الرئيسية

• تجارة السلة هي استراتيجية لإدارة المحافظ تستخدمها المؤسسات الاستثمارية لشراء أو بيع عدد كبير من الأوراق المالية في نفس الوقت. يمكن أن تكون سلال التداول مزيجًا انتقائيًا ، من مجموعات الأوراق المالية إلى السلع الخفيفة إلى منتجات الاستثمار. أنواع مختلفة من معايير الترجيح تستخدم في السلال.

فوائد استخدام سلة التجارة

• اختيار شخصي: يمكن للمستثمرين إنشاء تجارة سلة تناسب أهدافهم الاستثمارية. على سبيل المثال ، يمكن للمستثمر الذي يسعى للحصول على دخل إنشاء تجارة سلة لا تشمل سوى الأسهم ذات العائد المرتفع. سلال قد تحتوي على أسهم من قطاع معين ، أو التي لديها سقف معين في السوق. (لمزيد من المعلومات ، راجع: كيف يمكنني معرفة الأسهم التي تدفع أرباح الأسهم؟) التخصيص السهل: تجعل تجارة التداولات من السهل على المستثمرين تخصيص استثماراتهم عبر أوراق مالية متعددة. عادةً ما يتم توزيع الاستثمارات باستخدام كمية الأسهم أو مقدار الدولار أو نسبة الترجيح. تحدد كمية الأسهم عددًا متساوًا من الأسهم لكل سهم في السلة. تستخدم مخصصات الدولار والنسبة المئوية مقدار الدولار أو النسبة المئوية لتوزيع الأوراق المالية. على سبيل المثال ، إذا كان المستثمر يستخدم مبلغًا بالدولار لتخصيص 50000 دولار عبر سلة مكونة من 15 ورقة مالية ، يتم شراء 3333.33 دولارًا من كل ورقة مالية. التحكم: تجارة السلة تساعد المستثمرين على التحكم في استثماراتهم. يمكن اتخاذ القرارات لإضافة أو إزالة الأوراق المالية الفردية أو المتعددة إلى السلة. تتبع أداء تجارة سلة ككل يوفر أيضا الوقت مراقبة الأوراق المالية الفردية وتبسيط العملية الإدارية.

مثال على سلة التجارة

لنفترض أن صندوق الاستثمار يرغب في الاستفادة من التقلبات في المؤشر. ينشئ مدير الصندوق سلة طويلة / قصيرة لتتبع المؤشر. سلة لا تحتوي في الواقع الأوراق المالية. بدلا من ذلك لديه مجموعة من المكالمات ووضع الخيارات.