تراجعت أسهم Amazon.com، Inc. (AMZN) بأكثر من 9٪ يومي الثلاثاء والأربعاء ، وانضمت إلى أعضاء FANG الآخرين في تصحيح متقلب قد يزداد قوة في الربع الثاني. تم إلقاء اللوم على تويت الرئاسة التي تهاجم الوضع الضريبي لشركة التجارة الإلكترونية العملاقة في الانخفاض ، ولكن اللاعبين في السوق يبيعون قطاع التكنولوجيا بأكمله بقوة ، ويحصلون على أرباح هائلة بعد مكاسب ضخمة في الربع الأول.
ارتفع سهم Amazon بنسبة 40٪ تقريبًا بين أول يوم تداول في 2018 وأعلى معدل في منتصف مارس عند 1617.54 دولارًا ، مما أضاف إلى مكاسب مثيرة للإعجاب بلغت 56٪ في عام 2017. إذا أُخذنا معًا ، فقد تم تقييم الأسهم بالكامل وتحتاج إلى توحيد طويل الأجل أو تراجع للعمل على قراءات فنية في منطقة ذروة الشراء وتخلص من المساهمين الذين يشعرون بالرضا والذين يعتقدون أن الاستثمارات الجيدة لا تنخفض أبدًا. ومع ذلك ، كانت إشارات البيع الرئيسية بعيدة المنال في الأشهر الأخيرة وقد تتطلب حدث صدمة أو تشريعًا معاكسًا لزيادة ضغط البيع.
مخطط AMZN طويل الأجل (1997 - 2018)
دخل السهم في اتجاه صعودي قوي بعد الاكتتاب العام الأولي في عام 1997 ، حيث توقف عن انخفاضه في الثمانينيات في بداية عام 1999. لقد اختبر المقاومة مرتين في الألفية الجديدة وتحول هبوطيًا بحدة ، ودخل في اتجاه هبوطي وصل إلى الأسفل في الأرقام الفردية بعد هجمات 11 سبتمبر. توقفت موجة انتعاش قوية في عام 2003 عند مستوى تصحيح للسوق الهابط بنسبة 50 ٪ ، مما أسفر عن انخفاض ضحل لمدة ثلاث سنوات ، على الرغم من تحسن المعنويات خلال السوق الصاعدة في منتصف العقد.
انتهت دفعة شراء 2007 دون مستوى المقاومة لعام 1999 ، بينما وجد الاتجاه الهبوطي خلال الانهيار الاقتصادي لعام 2008 دعمًا أعلى من أدنى مستوى في عام 2006 ، مما أوجد ظروفًا داعمة لترتد قوي أكمل رحلة ذهابًا وإيابًا إلى أعلى مستوى في 2007 في أكتوبر 2009. على الفور ، دخل في الفترة الأكثر غزارة حتى الآن من هذا القرن ، وانخفض إلى قناة صاعدة اندلعت في الاتجاه الصعودي في يناير 2018 ، مما أدى إلى موجة صعود عمودي قد تشير إلى ذروتها على المدى الطويل.
نطاقات التداول والتراجع كانت نادرة منذ عام 2008 ، مع انخفاضات ثلاثة أشهر فقط. يمثل توحيد لمدة عامين بين عامي 2013 و 2015 أكبر انتكاسة لحملة الأسهم ، في حين أن الانهيار السريع في بداية عام 2016 أحدث ليال بلا نوم. تقلصت التقلبات بشكل حاد منذ أدنى مستوياتها في فبراير 2016 ، حيث لم يلمس السهم المتوسط المتحرك الأسي لمدة 200 يوم (EMA) منذ نوفمبر 2016. وهذا يمثل حالة فنية غير مستدامة تؤدي إلى زيادة احتمالات تحركات الأسعار العكسية القوية.
مخطط قصير المدى AMZN (2016 - 2018)
انخفض السهم يوم الأربعاء ، حيث أغلق دون المتوسط المتحرك لـ 50 يومًا للمرة الأولى منذ أكتوبر 2017. يجب أن تحدد حركة السعر حول الفجوة النغمة الفنية على المدى القصير ، مع احتمال عودة الباعة الجادين إذا تداول السهم إلى مستوى 1،550 دولار إلى 1575 $ المنطقة. من شأن الفشل في إعادة حساب EMA لمدة 50 يومًا عند 1.460 دولارًا أن يشير إلى سيناريو أكثر خطورة يمكن أن يتراكم فيه بائعو الزخم في محاولة لكسر الاتجاه الصعودي للسهم.
حركة السعر منذ أوائل عام 2016 قد قطعت تقدم Elliott بخمسة موجات ، مع نمط أصغر من خمس موجات مضمن في الموجة الخامسة الأكبر. قد يشير هذا الفراكتل إلى قمة طويلة الأجل ، قبل التصحيح الحاد الذي يصل إلى مستوى 1000 دولار النفسي وفجوة استمرار أكتوبر 2017 ، المتمركزة عند مستوى تصحيح 50٪. من المشؤوم بالنسبة للثيران ، أن هذا سيشكل انخفاضًا بنسبة 30٪ عن قراءة يوم الخميس.
تتبع مؤشر حجم التداول (OBV) الأداء الهائل للسهم ، مسجلاً سلسلة طويلة من الارتفاعات الجديدة في مارس 2018. ظل ضغط البيع الرئيسي منذ ذلك الوقت مستقرًا فوق دعم النمط (الخط الأزرق) ، وهو المستوى الرئيسي الذي يحتاج إليه المساهمون يجب مراقبتها في الأسابيع المقبلة لأن الانهيار قد يشير إلى انخفاض متذبذب خلال أدنى مستوى في فبراير عند 1.266 دولار. (لمزيد من المعلومات ، راجع: لماذا يجب عليك شراء Apple و Dump Amazon و Facebook .)
الخط السفلي
يتم بيع أسهم أمازون بقوة بعد أن وصلت إلى أعلى مستوى لها على الإطلاق ويمكن أن تدخل في تصحيح رئيسي ينخفض من رواد السوق إلى 1000 دولار. (للحصول على قراءة إضافية ، راجع: شركة Amazon Hiring Cleaners لتعطيل صناعة التدبير المنزلي بقيمة 16 مليار دولار .)
