ما هو تعديل أرباح الاكتتاب
ربح الاكتتاب المعدل هو الربح الذي تحققه شركة التأمين بعد سداد مطالبات ونفقات التأمين. تحقق شركات التأمين إيرادات من خلال تأمين سياسات تأمين جديدة وكسب دخل من استثماراتها المالية. تُطرح من هذه الإيرادات النفقات المرتبطة بإدارة الأعمال وأي مطالبات يتم تقديمها بواسطة حاملي وثائق التأمين. الباقي هو ربح الاكتتاب المعدل. هذا المصطلح خاص بقطاع التأمين.
كسر أسفل تعديل الربح الاكتتاب
ربح الاكتتاب المعدل هو مقياس النجاح لشركة التأمين. من المهم لشركة التأمين أن تدير استثماراتها المالية بنجاح حتى تتمكن من الدفع على سياسات التأمين التي باعتها. إذا مارسوا إجراءات الاكتتاب الحصيفة والإدارة المسؤولة للأصول (ALM) ، فيجب أن يكونوا قادرين على تحقيق مكاسب. إذا قاموا بضمان سياسات لا ينبغي عليهم أو تفشل في مطابقة أصولهم مع التزامات بوليصة التأمين المستقبلية ، فلن يكونوا مربحين بنفس القدر.
أهمية إدارة الأصول / المسؤولية
إدارة الأصول والخصوم هي عملية إدارة الأصول والتدفقات النقدية للوفاء بالتزامات الشركة ، مما يقلل من مخاطر الشركة للخسارة بسبب عدم دفع الالتزامات في الوقت المحدد. إذا تم التعامل مع الأصول والخصوم بشكل صحيح ، يمكن للشركة زيادة الأرباح. يركز مفهوم إدارة الأصول والخصوم على توقيت النقد لأن مديري الشركة بحاجة إلى معرفة متى يجب دفع الالتزامات. وهي تهتم أيضًا بتوافر الأصول لسداد الالتزامات ، وعندما يمكن تحويل الأصول أو الأرباح إلى نقد.
هناك نوعان من شركات التأمين: الحياة وغير الحياة ، والمعروفين أيضًا باسم الممتلكات والخسائر. غالبًا ما يتعين على شركات التأمين على الحياة الوفاء بالتزامات معروفة مع توقيت غير معروف في شكل دفع مبلغ مقطوع. تقدم شركات التأمين على الحياة معاشات تقاعدية قد تكون على أساس الحياة أو غير مرتبطة بحسابات ، وحسابات ذات أسعار مضمونة (GICs) وصناديق ذات قيمة ثابتة.
مع الأقساط السنوية ، يستلزم الالتزام الالتزام إيرادات التمويل لمدة الأقساط. فيما يتعلق بمؤسسات الاستثمار العالمية والمنتجات ذات القيمة الثابتة ، فإنها تخضع لمخاطر أسعار الفائدة ، والتي يمكن أن تؤدي إلى تآكل الفائض وتسبب عدم توافق الأصول والخصوم. تميل التزامات شركات التأمين على الحياة إلى أن تكون مدتها أطول. وفقًا لذلك ، يتم اختيار مدة أطول وموجودات محمية من التضخم لتتناسب مع أصول الالتزام (سندات الاستحقاق الأطول والعقار ورأس المال الاستثماري) ، على الرغم من اختلاف خطوط الإنتاج ومتطلباتها.
يتعين على شركات التأمين غير الحياتية الوفاء بالالتزامات (مطالبات الحوادث) لفترة أقصر بكثير ، وذلك بسبب دورة الاكتتاب المعتادة من ثلاث إلى خمس سنوات. تميل دورة الأعمال إلى زيادة حاجة الشركة للسيولة. مخاطر سعر الفائدة أقل من الاعتبار لشركة الحياة. تميل الالتزامات إلى عدم اليقين فيما يتعلق بالقيمة والتوقيت. هيكل المسؤولية لهذه الشركة هو وظيفة من خط الانتاج وعملية المطالبات وتسوية.