ينبغي على مستثمري الأسهم الذين يسعون إلى تحقيق الربح من ارتفاع أسعار النفط في ظل تصاعد العنف في الشرق الأوسط التركيز على ثمانية من أسهم شركات الطاقة والموردين الذين هم في وضع فريد يتفوقون فيه على الأداء. الأسهم التي يمكن أن تشهد أكبر مكاسب مستدامة تشمل منتجي الطاقة Brigham Minerals Inc. (MNRL) و Murphy Oil Corp (MUR) و Pioneer Natural Resources Co. (PXD) و EOG Resources Inc. (EOG). كما يستفيد منها أيضًا موردو صناعة الطاقة مثل Flowserve Corp (FLS) لصناعة الصمامات والختم ، وصانع الضاغط Gardner Denver Holdings Inc. (GDI) ، وصانع الصمام Circor International Inc. (CIR) ، و General Electric Co. (GE) التي تمتلك حصة 40 ٪ في شركة بيكر هيوز (BHGE). يتم تمييز هذه الأسهم في العديد من التقارير في Barron كما هو موضح أدناه.
أهمية للمستثمرين
أدى تدمير أجزاء كبيرة من حقول النفط السعودية خلال عطلة نهاية الأسبوع إلى ارتفاع أسعار النفط بنسبة 15٪ بحلول يوم الاثنين ، وهو أحد أكبر التجمعات على الإطلاق. على الرغم من انخفاض أسعار النفط بنسبة 6٪ في وقت مبكر بعد ظهر يوم الثلاثاء على خلفية تقارير تفيد بأن حقول النفط في المملكة العربية السعودية ستستأنف في غضون أسبوعين إلى ثلاثة أسابيع ، فإن الأسعار لا تزال مرتفعة بشكل حاد عما كانت عليه في الأشهر الأخيرة - وقد تتسبب المزيد من الهجمات في الشرق الأوسط المزيد من طفرات النفط. هذه المحفزات يمكن أن تدفع هذه الأسهم الثمانية إلى أعلى. تراجعت أسهم مثل بريجهام مينيرالز ، مورفي أويل كورب ، بايونير ناتشورالز كومباني ، إي أو جي ريسورسيز وسركور إنترناشونال يوم الثلاثاء ، لكنها لا تزال تتداول بارتفاع حاد عما كانت عليه قبل هجمات السبت بطائرات بدون طيار على المملكة العربية السعودية.
منتجي النفط مع أقل التحوطات
يوصي براين سينجر محلل النفط لدى جولدمان ساكس بدراسة منتجي الطاقة الذين لديهم تعرض كبير للنفط ولديهم أدنى مستوى من الإنتاج في الربع الرابع ، على النحو الذي حدده بارونز. الشركات التي تحوطت أكثر ، مستخدمة العقود الآجلة والخيارات للحماية من انخفاض أسعار النفط ، مقيدة بأسعار محددة وليس لها سوى اتجاه صعودي قليل. على النقيض من ذلك ، فإن EOG و Brigham لديهما أقل من 10 ٪ من إنتاجهما التحوطي للعام المقبل ، وهو أقل من نصف المتوسط البالغ 22 ٪ بين المنتجين ، وفقا لشركة Singer.
"الزيتية" الصناعية
يجب أن تستفيد الشركات الصناعية ذات تعرض السوق العالي للطاقة من ارتفاع الطلب في الربع الأخير من عام 2020 إذا ظلت أسعار النفط مرتفعة ، وفقًا لتقرير بارون آخر. هذه الصناعات "الزيتية" توفر الإمدادات بما في ذلك الصمامات والمضخات والشاحنات لمنتجي الطاقة والمعالجات والموزعين.
ارتفع Flowserve ، الذي انخفض بعيدًا عن أعلى من 70 دولارًا للسهم في عام 2014 ، هذا الأسبوع إلى حوالي 49 دولارًا للسهم. تنتج الشركة حوالي 40٪ من مبيعاتها من أسواق الطاقة. وتنسب شركة Circor International نصف مبيعاتها تقريبًا إلى أسواق الطاقة النهائية ، مقارنة بـ Gardner Denver Holdings ، بحوالي 30٪ من المبيعات لكل Barron.
ستستفيد جنرال إلكتريك كأحد الصناعات الزيتية بحصة 40٪ في شركة بيكر هيوز ، والتي أصبحت الآن أكثر قيمة بسبب ارتفاع أسعار النفط. تخطط GE لبيع جزء من حصتها في Baker Hughes في طرح أسهم ثانوي.
ماذا بعد
مما لا شك فيه ، أن الأسهم ذات أعلى تعرض للاتجاه الصعودي للنفط معرضة بنفس القدر لخطر الهبوط إذا انخفضت الأسعار. لا يزال اتجاه أسعار النفط بعد الهجوم في المملكة العربية السعودية والمشاركة الأمريكية في الشرق الأوسط غير مؤكدة.
